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申万宏源:自2019年1月1日至2019年12月31日止年度财务报表

编辑 : 王远   发布时间: 2020-11-28 01:30:24   消息来源: sina 阅读数: 0 收藏数:
自2019年1月1日至2019年12月31日止年度财务报表第 1 页,共11页审计报告毕马威华振审字第2000166 号申万宏源集团股份有...

自2019年1月1日至2019年12月31日止年度财务报表

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审计报告

毕马威华振审字第2000166 号

申万宏源集团股份有限公司全体股东:

一、审计意见

我们审计了后附的申万宏源集团股份有限公司 (以下简称“申万宏源”) 财务报表,包括2019年12月31日的合并及母公司资产负债表,2019年度的合并及母公司利润表、合并及母公司现金流量表、合并及母公司股东权益变动表以及相关财务报表附注。

我们认为,后附的财务报表在所有重大方面按照中华人民共和国财政部颁布的企业会计准则 (以下简称“企业会计准则”) 的规定编制,公允反映了申万宏源2019年12月31日的合并及母公司财务状况以及2019年度的合并及母公司经营成果及合并及母公司现金流量。

二、形成审计意见的基础

我们按照中国注册 会计师`审计准则(以下简称“审计准则”)的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则,我们独立于申万宏源,并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信,我们获取的审计证据是充分、适当的,为发表审计意见提供了基础。

三、关键审计事项

关键审计事项是我们根据职业判断,认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景,我们不对这些事项单独发表意见。

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审计报告 (续)

毕马威华振审字第2000166 号

三、关键审计事项 (续)

金融工具公允价值的评估
请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计”19所述的会计政策及“十七、金融资产及负债的公允价值管理”。
关键审计事项在审计中如何应对该事项
申万宏源集团以公允价值计量的金融工具的估值是以市场数据和估值模型相结合为基础,其中估值模型通常需要大量的输入值。 大部分输入值来源于能够可靠获取的数据,尤其是属于第一层次和第二层次公允价值计量的金融工具,其估值模型采用的参数分别是市场报价和可观察输入值。当可观察的输入值无法可靠获取时,即属于第三层次公允价值计量的情形下,不可观察输入值的确定会使用到管理层估计,这当中会涉及管理层的重大判断。 由于部分以公允价值计量的金融工具公允价值的评估较为复杂,且在确定估值模型使用的输入值时涉及管理层判断的程度重大,我们将金融工具公允价值的评估识别为关键审计事项。与评价金融工具公允价值相关的审计程序中包括以下程序: ? 了解和评价与估值、独立价格验证及金融工具估值模型审批相关的关键财务报告内部控制的设计和运行有效性; ? 选取样本,通过比较申万宏源集团采用的公允价值与公开可获取的市场数据,评价属于第一层次公允价值计量的金融工具的估值; ? 利用我们的估值专家的工作,协助我们评价申万宏源集团用于属于第二层次和第三层次公允价值计量的金融工具的估值所使用的模型。同时选取样本,对属于第二层次和第三层次公允价值计量的金融工具进行独立估值,并将我们的估值结果与申万宏源集团的估值结果进行比较。上述程序具体包括将申万宏源集团的估值模型与我们了解的现行行业惯例进行比较,测试公允价值计算的输入值,以及建立平行估值模型进行重估;及 ? 评价财务报表的相关披露是否符合企业会计准则的披露要求,适当反映了金融工具估值风险。

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审计报告 (续)

毕马威华振审字第2000166 号

三、关键审计事项 (续)

结构化主体合并范围的确定
请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计“5所述的会计政策及”九、在其他主体中的权益“。
关键审计事项在审计中如何应对该事项
结构化主体通常是为实现具体而明确的目的设计并成立的,并在确定的范围内开展业务活动。申万宏源集团可能通过发起设立、直接持有投资等方式在结构化主体中享有权益。这些结构化主体主要包括理财产品、投资基金、资产管理计划、信托计划或资产支持证券。 若申万宏源集团通过投资合同等安排同时对该类结构化主体拥有权力、通过参与该结构化主体的相关活动而享有可变回报以及有能力运用申万宏源集团对该类结构化主体的权力影响可变回报,则管理层认为申万宏源集团能够控制该类结构化主体,并将此类结构化主体纳入合并财务报表范围。 在确定是否应合并结构化主体时,管理层需要考虑的因素并非完全可量化的,需要进行综合考虑。与评价结构化主体的合并相关的审计程序中包括以下程序: ? 通过询问管理层和检查与管理层对结构化主体是否合并作出的判断过程相关的文档,以评价贵集团就此设立的流程是否完备; ? 就各主要产品类型中的结构化主体选取样本,对每个所选取的项目执行以下程序: - 检查相关合同和内部记录,以了解结构化主体的设立目的和申万宏源集团对结构化主体的参与程度,并评价管理层关于申万宏源集团对结构化主体是否拥有权力的判断; - 检查结构化主体对风险和报酬的结构设计,包括对任何资本或回报的担保、佣金的支付以及收益的分配等,以评价管理层就申万宏源集团因参与结构化主体的相关活动而拥有的对结构化主体的风险敞口及可变回报所作的判断;

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审计报告 (续)

毕马威华振审字第2000166 号

三、关键审计事项 (续)

结构化主体合并范围的确定 (续)
请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计“5所述的会计政策及”九、在其他主体中的权益“。
关键审计事项在审计中如何应对该事项
由于在确定是否应将结构化主体纳入申万宏源集团的合并范围时需要涉及重大的管理层判断,且合并结构化主体可能对财务报表产生重大影响,因此,我们将申万宏源集团结构化主体合并范围的确定识别为关键审计事项。- 检查管理层对结构化主体的分析,包括定性分析和申万宏源集团对享有结构化主体的经济利益的比重及可变动性的计算,以评价管理层关于申万宏源集团影响其来自结构化主体可变回报的能力所作的判断; - 评价管理层就是否应合并结构化主体所作的判断; ? 评价财务报表中针对结构化主体的相关披露是否符合企业会计准则的要求。

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审计报告 (续)

毕马威华振审字第2000166 号

三、关键审计事项 (续)

以摊余成本计量的金融资产减值准备的确定请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计“8所述的会计政策。

请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计“8所述的会计政策。关键审计事项

关键审计事项在审计中如何应对该事项
申万宏源集团自2018年1月1日起适用修订后的《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》,并搭建了新的金融资产减值模型。 申万宏源集团运用预期信用损失模型确定以摊余成本计量的金融资产的减值准备的过程中涉及到若干关键参数和假设的应用,包括发生信用减值的阶段划分,违约概率、违约损失率、违约风险暴露、折现率等参数估计,同时考虑前瞻性调整及其他调整因素等,在这些参数的选取和假设的应用过程中涉及较多的管理层判断。与评价以摊余成本计量的金融资产减值准备的确定相关的审计程序中包括以下程序: ? 了解和评价与以摊余成本计量的金融资产投资在审批、记录、监控、分类流程以及减值准备计提相关的关键财务报告内部控制的设计和运行有效性。 ? 利用我们的金融风险管理专家的工作,评价管理层评估减值准备时所用的预期信用损失模型和参数的可靠性,包括评价发生信用减值的阶段划分、违约概率、违约损失率、违约风险暴露、折现率、前瞻性调整及管理层调整等,并评价其中所涉及的关键管理层判断的合理性。

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审计报告 (续)

毕马威华振审字第2000166 号

三、关键审计事项 (续)

以摊余成本计量的金融资产减值准备的确定 (续)请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计“8所述的会计政策。

请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计“8所述的会计政策。关键审计事项

关键审计事项在审计中如何应对该事项
外部宏观环境和申万宏源集团内部信用风险管理策略对预期信用损失模型的确定有很大的影响。在评估关键参数和假设时,申万宏源集团对于以摊余成本计量的金融资产所考虑的因素包括历史损失率、内部信用评级、外部信用评级及其他调整因素; 在运用判断确定违约损失率时,管理层会考虑多种因素。这些因素包括融资人的信用状况,合同期限,在涉及以上市公司股票作为担保物的情形下,还会考虑担保券所属板块、流动性、限售情况、集中度、波动性、履约保障情况、发行人经营情况等。 由于以摊余成本计量的金融资产的减值准备的确定存在固有不确定性以及涉及到管理层判断,同时其对申万宏源集团的经营状况和资本状况会产生重要影响,我们将以摊余成本计量的金融资产的减值准备的确定识别为关键审计事项。? 评价预期信用损失模型的参数使用的关键数据的完整性和准确性。针对与原始档案相关的关键内部数据,我们将管理层用以评估减值准备的以摊余成本计量的金融投资清单总额与总账进行比较,选取样本,将单项金融资产的信息与相关协议以及其他有关文件进行比较,以评价清单的准确性;针对关键外部数据,我们将其与公开信息来源进行核对,以检查其准确性。 ? 针对涉及主观判断的输入参数,我们进行了审慎评价,包括从外部寻求支持证据,比对内部记录。我们对比模型中使用的经济因素与市场信息,评价其是否与市场以及经济发展情况相符。

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审计报告 (续)

毕马威华振审字第2000166 号

三、关键审计事项 (续)

以摊余成本计量的金融资产减值准备的确定 (续)请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计“8所述的会计政策。

请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计“8所述的会计政策。关键审计事项

关键审计事项在审计中如何应对该事项
? 评价管理层作出的关于以摊余成本计量的金融资产的信用风险自初始确认后是否显著增加的判断以及是否已发生信用减值的判断的合理性。基于风险导向的方法选取样本检查管理层发生信用减值的阶段划分结果的合理性。我们在选取样本的基础上查看相关资产的逾期信息、了解融资人的信用状况,担保券所属板块以及流动性、波动性、履约保障情况、发行人经营情况等。 ? 我们在选取样本的基础上,评价已发生信用减值的金融资产违约损失率的合理性。在此过程中,我们评价了担保物及其他信用增级的预期现金流,就申万宏源集团的回收计划的可靠性进行考量。

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审计报告 (续)

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三、关键审计事项 (续)

以摊余成本计量的金融资产减值准备的确定 (续)请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计“8所述的会计政策。

请参阅财务报表附注“三、主要会计政策及会计估计“8所述的会计政策。关键审计事项

关键审计事项在审计中如何应对该事项
? 基于上述工作,我们选取样本利用预期信用损失模型重新复核了以摊余成本计量的金融资产的减值准备的计算准确性。 ? 评价与以摊余成本计量的金融资产减值准备相关的财务报表信息披露是否符合《企业会计准则第37号——金融工具列报》的披露要求。

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审计报告 (续)

毕马威华振审字第2000166 号

四、其他信息

申万宏源管理层对其他信息负责。其他信息包括申万宏源2019年年度报告中涵盖的信息,但不包括财务报表和我们的审计报告。

我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息,我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

结合我们对财务报表的审计,我们的责任是阅读其他信息,在此过程中,考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

基于我们已执行的工作,如果我们确定其他信息存在重大错报,我们应当报告该事实。在这方面,我们无任何事项需要报告。

五、管理层和治理层对财务报表的责任

管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表,使其实现公允反映,并设计、执行和维护必要的内部控制,以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

在编制财务报表时,管理层负责评估申万宏源的持续经营能力,披露与持续经营相关的事项 (如适用) ,并运用持续经营假设,除非申万宏源计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。

治理层负责监督申万宏源的财务报告过程。

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审计报告 (续)

毕马威华振审字第2000166 号

六、注册会计师对财务报表审计的责任

我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证,并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证,但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致,如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策,则通常认为错报是重大的。

在按照审计准则执行审计工作的过程中,我们运用职业判断,并保持职业怀疑。同时,我们也执行以下工作:

(1) 识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险,设计和实施审计程序以

应对这些风险,并获取充分、适当的审计证据,作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上,未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

(2) 了解与审计相关的内部控制,以设计恰当的审计程序。

(3) 评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

(4) 对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时,根据获取的审计证据,就可

能导致对申万宏源持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性,审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露;如果披露不充分,我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而,未来的事项或情况可能导致申万宏源不能持续经营。

(5) 评价财务报表的总体列报、结构和内容 (包括披露) ,并评价财务报表是否公允反映

相关交易和事项。

(6) 就集团中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据,以对财务报表发

表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计,并对审计意见承担全部责任。

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申万宏源集团股份有限公司合并资产负债表和母公司资产负债表

2019年12月31日(金额单位:人民币元)

本集团本公司
附注八2019年2018年2019年2018年
资产
货币资金187,543,772,815.5373,496,186,445.307,315,184,032.99159,170,338.58
其中:客户存款62,487,606,147.1148,146,220,908.98--
结算备付金211,940,567,051.7912,470,923,732.46--
其中:客户备付金8,709,706,176.309,375,416,465.90--
融出资金353,048,414,310.7644,147,977,458.38--
衍生金融资产4481,834,515.15453,915,364.80--
存出保证金58,878,240,894.205,830,716,368.71--
应收款项61,968,152,225.901,237,589,848.55--
买入返售金融资产739,250,938,691.7266,268,199,708.05--
金融投资:
交易性金融资产8115,228,227,062.8094,269,898,488.857,662,095,247.784,467,943,918.63
债权投资97,312,724,764.8210,192,080,304.253,697,299,283.245,718,438,957.44
其他债权投资1044,029,179,919.6422,436,522,455.10--
其他权益工具投资119,445,341,611.239,115,966,686.92--
长期股权投资132,489,250,220.612,399,054,898.5956,541,176,360.2152,685,314,289.59
投资性房地产1499,724,140.1166,682,573.06157,074,105.49280,632,933.73
固定资产151,135,225,103.781,263,475,830.40353,660,635.30254,601,343.02
在建工程16144,165,661.76110,463,587.39--
使用权资产58793,824,530.82---
无形资产17143,715,460.10148,748,572.421,738,709.10869,975.04
递延所得税资产181,833,394,995.291,800,674,745.6162,660,516.14-
其他资产192,770,570,619.602,015,957,787.768,892,187,445.818,147,727,725.53
资产总计388,537,264,595.61347,725,034,856.6084,683,076,336.0671,714,699,481.56

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申万宏源集团股份有限公司合并资产负债表和母公司资产负债表 (续)

2019年12月31日(金额单位:人民币元)

本集团本公司
附注八2019年2018年2019年2018年
负债和股东权益
负债:
短期借款211,160,306,944.00717,663,393.10-1,001,841.10
应付短期融资款2217,065,153,234.1413,568,269,335.10--
拆入资金2310,951,073,811.8111,694,003,059.32--
交易性金融负债24384,169,663.922,831,886,866.86--
衍生金融负债4614,656,089.37456,299,954.81--
卖出回购金融资产款2583,943,833,548.8579,362,473,721.83506,927,083.33507,065,624.99
代理买卖证券款2677,053,334,922.5960,275,346,578.40--
应付职工薪酬273,676,788,139.022,737,810,603.40123,499,862.30110,820,317.98
应交税费281,363,800,780.491,178,139,934.3271,843,635.37201,678,525.89
应付款项292,343,558,732.05385,811,412.3922,055,761.11-
长期借款30301,426,849.32652,007,155.44301,426,849.32652,007,155.44
应付债券3191,735,203,239.8989,508,336,161.6924,933,639,980.5819,821,105,191.73
租赁负债58779,730,323.96---
递延所得税负债182,557,994.93242,110,061.33-234,989,660.69
合同负债32115,368,567.0486,750,499.84--
其他负债3312,214,894,860.6112,832,197,041.191,932,077.809,540,983.45
负债合计303,705,857,701.99276,529,105,779.0225,961,325,249.8121,538,209,301.27
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申万宏源集团股份有限公司合并利润表和母公司利润表

2019年度(金额单位:人民币元)

本集团本公司
附注八2019年2018年2019年2018年
一、营业收入24,593,411,762.7315,277,425,925.592,460,843,419.671,903,540,980.30
手续费及佣金净收入406,409,661,109.815,472,676,379.797,136,792.471,405,660.38
其中:
经纪业务手续费净收入3,796,679,207.253,262,100,208.60--
投资银行业务手续费净收入1,162,452,946.69876,124,830.60--
资产管理及基金管理业务手续费净收入1,289,606,696.451,198,655,775.29--
利息净收入/ (支出)413,219,675,032.523,357,078,739.64(81,080,592.50)(12,478,164.79)
投资收益425,709,265,162.483,928,057,903.092,356,919,945.811,773,184,312.74
其中:
对联营及合营企业的投资收益282,138,478.27211,596,025.7419,646,814.7423,182,114.92
以摊余成本计量的金融资产终止确认收益451,703,684.30324,245,016.99--
其他收益43185,840,650.43137,075,574.76721,595.3281,230.89
公允价值变动 (损失) /收益44(101,252,977.67)(67,126,803.48)(82,447,044.55)65,159,651.87
汇兑收益202,521,942.174,715,227.84208,042,847.34-
其他业务收入458,967,620,964.272,444,891,319.9051,549,875.7876,188,289.21
资产处置收益4679,878.7257,584.05--
二、营业支出(17,642,351,674.54)(10,076,578,081.90)(418,086,338.11)(231,713,835.85)
税金及附加47(145,938,365.02)(130,448,875.65)(17,613,674.56)(14,446,707.61)
业务及管理费48(7,911,467,217.49)(6,947,799,414.60)(212,410,707.33)(190,820,348.95)
信用减值损失49(720,118,436.73)(617,242,865.26)(2,425,568.34)(13,876,316.45)
其他资产减值损失50(139,861,071.07)(41,501,663.22)(178,284,744.12)-
其他业务成本51(8,724,966,584.23)(2,339,585,263.17)(7,351,643.76)(12,570,462.84)
三、营业利润6,951,060,088.195,200,847,843.692,042,757,081.561,671,827,144.45
加:营业外收入522,566,613.777,821,596.8232,657.959,240.44
减:营业外支出52(26,395,677.47)(21,404,874.89)(4,060.63)(984,817.80)
四、利润总额6,927,231,024.495,187,264,565.622,042,785,678.881,670,851,567.09
减:所得税费用53(1,123,890,281.19)(939,456,810.59)17,653,662.19(811,205.40)
五、净利润5,803,340,743.304,247,807,755.032,060,439,341.071,670,040,361.69
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申万宏源集团股份有限公司合并利润表和母公司利润表 (续)

2019年度(金额单位:人民币元)

本集团本公司
附注八2019年2018年2019年2018年
(一) 按所有权归属分类
归属于母公司股东的净利润5,735,412,391.334,160,188,689.172,060,439,341.071,670,040,361.69
少数股东损益67,928,351.9787,619,065.86--
(二) 按持续经营分类
持续经营净利润5,803,340,743.304,247,807,755.032,060,439,341.071,670,040,361.69
六、其他综合收益的税后 净额361,295,803,279.51(736,427,404.69)--
归属于母公司股东的 其他综合收益的 税后净额1,266,813,727.27(799,649,856.94)--
(一) 不能重分类进损益的其他综合收益
1.其他权益工具投资公允价值变动1,090,058,429.50(1,080,540,302.76)--
(二) 将重分类进损益的其他综合收益
1.权益法下可转损益的其他综合收益5,489,411.73366,748.92--
2.其他债权投资公允价值变动33,369,043.99161,432,681.99--
3.其他债权投资信用减值准备76,927,951.6767,057,844.76--
4.外币报表折算差额60,968,890.3852,033,170.15--
归属于少数股东的其他综合收益的税后净额28,989,552.2463,222,452.25--
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七、综合收益总额7,099,144,022.813,511,380,350.342,060,439,341.071,670,040,361.69
归属于母公司股东的 综合收益总额7,002,226,118.603,360,538,832.232,060,439,341.071,670,040,361.69
归属于少数股东的综合 收益总额96,917,904.21150,841,518.11--

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申万宏源集团股份有限公司合并现金流量表和母公司现金流量表

2019年度(金额单位:人民币元)

本集团本公司
附注八2019年2018年2019年2018年
一、经营活动产生的现金流量:
融出资金净减少额-12,683,255,075.82--
收取利息、手续费及佣金的现金16,485,949,725.4816,886,099,616.4790,023,867.4122,747,326.80
拆入资金净增加额-3,718,940,965.75--
回购业务资金净增加额21,379,225,118.515,460,274,181.07--
代理买卖证券收到的现金净额16,777,679,329.07---
收到其他与经营活动有关的现金5512,055,162,093.653,409,979,540.9813,848,062.61126,888,578.04
经营活动现金流入 小计66,698,016,266.7142,158,549,380.09103,871,930.02149,635,904.84
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为交易目的而持有的金融工具净增加额(19,183,493,660.81)(33,403,659,677.27)(3,059,325,242.63)(2,090,926,040.90)
融出资金净增加额(8,560,744,245.19)---
拆入资金净减少额(728,794,476.99)---
代理买卖证券支付的现金净额-(3,358,207,714.38)--
支付利息、手续费及佣金的现金(4,184,630,905.58)(4,662,713,904.85)(26,090,157.14)(25,283,854.16)
支付给职工及为职工支付的现金(5,052,478,894.57)(5,556,313,539.87)(106,703,122.31)(114,129,570.77)
支付的各项税费(2,593,539,438.26)(1,468,587,159.26)(448,537,936.71)(279,229,804.22)
支付其他与经营活动有关的现金55(16,278,426,681.08)(7,591,224,082.66)(82,224,222.54)(19,829,267.18)
经营活动现金流出 小计(56,582,108,302.48)(56,040,706,078.29)(3,722,880,681.33)(2,529,398,537.23)
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经营活动产生/(使用) 的现金流量净额56(1)10,115,907,964.23(13,882,156,698.20)(3,619,008,751.31)(2,379,762,632.39)
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申万宏源集团股份有限公司合并现金流量表和母公司现金流量表 (续)

2019年度(金额单位:人民币元)

本集团本公司
附注八2019年2018年2019年2018年
二、投资活动产生的现金流量:
取得投资收益收到的现金3,288,775,070.122,546,197,911.592,851,719,966.882,374,606,652.77
处置固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金净额9,876,918.425,709,044.49--
收到其他与投资活动有关的现金--1,000,003,886.402,441,682,823.87
投资活动现金流入 小计3,298,651,988.542,551,906,956.083,851,723,853.284,816,289,476.64
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投资所支付的现金(10,676,624,542.33)(5,900,466,148.47)(1,967,261,697.30)(11,779,433,962.00)
购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金(222,871,019.49)(260,694,089.09)(7,118,816.85)(4,428,228.67)
支付其他与投资活动有关的现金--(1,700,000,000.00)(6,537,013,201.21)
投资活动现金流出 小计(10,899,495,561.82)(6,161,160,237.56)(3,674,380,514.15)(18,320,875,391.88)
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投资活动(使用)/产生的现金流量净额(7,600,843,573.28)(3,609,253,281.48)177,343,339.13(13,504,585,915.24)
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申万宏源集团股份有限公司合并现金流量表和母公司现金流量表 (续)

2019年度(金额单位:人民币元)

本集团本公司
附注八2019年2018年2019年2018年
三、筹资活动产生的现金流量:
发行债券收到的现金79,589,765,001.5878,442,727,028.949,988,679,245.256,992,075,471.67
吸收投资收到的现金7,690,711,693.0511,995,564,722.627,633,674,554.0011,972,900,760.32
取得借款收到的现金1,160,306,944.00717,585,184.00-1,000,000.00
筹资活动现金流入 小计88,440,783,638.6391,155,876,935.5617,622,353,799.2518,965,976,231.99
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偿还债务支付的现金(75,458,105,030.33)(60,988,958,068.06)(5,331,000,000.00)(1,400,200,000.00)
分配股利、利润或偿付利息支付的现金(5,103,433,015.62)(4,369,771,570.59)(1,902,625,384.64)(1,619,505,296.73)
其中:子公司支付给少数股东的股利、利润(6,755,443.39)(175,935,366.54)--
支付租赁负债的现金(314,762,486.58)---
筹资活动现金流出 小计(80,876,300,532.53)(65,358,729,638.65)(7,233,625,384.64)(3,019,705,296.73)
----------------------------------------------------------------------------
筹资活动产生的现金流量净额7,564,483,106.1025,797,147,296.9110,388,728,414.6115,946,270,935.26
----------------------------------------------------------------------------
四、汇率变动对现金及现金等价物的影响202,521,942.174,715,227.84208,042,847.34-
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第 15 页

申万宏源集团股份有限公司

财务报表附注(除特别注明外,金额单位为人民币元)

一、 公司基本情况

申万宏源集团股份有限公司 (以下简称“本公司”) 前身系申银万国证券股份有限公司 (以下简称“申银万国”) 。申银万国是由原上海申银证券有限公司与原上海万国证券公司于1996年新设合并而组建成立的股份制证券公司,于2015年1月16日更名为“申万宏源集团股份有限公司”。

原上海申银证券有限公司于1988年在上海注册成立,1992年改制为股份有限公司,注册资本为人民币60,000万元。原上海万国证券公司于1988年在上海注册成立,注册资本为人民币3,500万元,后增资为人民币65,208万元。经中国人民银行银复 [1996] 200号文批准,由上海申银证券有限公司原股东及上海万国证券公司原股东共同作为发起人,通过新设合并的方式设立申银万国,注册资本为人民币132,000万元,业经会计师事务所验证确认并出具验资报告。

经2002年3月4日中国证券监督管理委员会 (以下简称“证监会”)《关于核准申银万国证券股份有限公司增资扩股的批复》(证监机构字 [2002] 61号) 核准,本公司的注册资本增加为人民币421,576万元,业经会计师事务所验证确认并出具验资报告。

经2005年9月28日证监会《关于同意申银万国证券股份有限公司增资扩股及修改公司章程的批复》(证监机构字 [2005] 100号) 核准,中央汇金投资有限责任公司 (以下简称“中央汇金”)以人民币25亿元认购本公司新增25亿股股份,业经会计师事务所验证确认并出具验资报告。增资后,本公司的注册资本增加为人民币671,576万元,并取得上海市工商行政管理局颁发的310000000046991号企业法人营业执照。

经2012年2月24日证监会上海证监局《关于核准申银万国证券股份有限公司变更持有5%以上股权的股东的批复》(沪证监机构字 [2012] 42号) 核准,中央汇金受让上海国际集团有限公司、上海国有资产经营有限公司、上海国际信托有限公司、上海国际集团资产管理有限公司四家公司所持本公司合计1,218,967,798股股份。股权变更完成后,中央汇金所持本公司股份数增加至3,718,967,798股。

截至2019年

日止年度财务报表

第 16 页

于2014年7月25日,本公司与宏源证券股份有限公司 (以下简称“宏源证券”) 订立《申银万国证券股份有限公司与宏源证券股份有限公司换股吸收合并协议》(以下简称“换股吸收合并协议”) 。根据换股吸收合并协议,本公司向宏源证券全体股东发行A股股票,以取得该等股东持有的宏源证券全部股票。于2014年12月1日,证监会印发《关于核准申银万国证券股份有限公司发行股票吸收合并宏源证券股份有限公司的批复》(证监许可 [2014]1279号) ,核准本公司发行股份吸收合并宏源证券。

于2015年1月15日,证监会印发《关于核准设立申万宏源证券有限公司及其2家子公司的批复》(证监许可 [2015] 95号) ,核准本公司以吸收合并宏源证券后的全部证券类资产及负债出资设立全资证券子公司申万宏源证券有限公司;核准申万宏源证券有限公司设立申万宏源证券承销保荐有限责任公司及申万宏源西部证券有限公司。同日,本公司出资设立申万宏源证券有限公司。此外,根据本公司第三届董事会第二十三次会议决议,本公司更名为“申万宏源集团股份有限公司”,并于2015年1月16日取得了上海市工商行政管理局换发的营业执照。

于2015年1月20日,本公司迁址新疆维吾尔自治区,并取得了新疆维吾尔自治区工商行政管理局换发的营业执照。同日,申万宏源证券有限公司以货币出资人民币10亿元,成立申万宏源证券承销保荐有限责任公司;以货币及非货币资产出资人民币12亿元,成立申万宏源西部证券有限公司。

于2015年1月23日,即换股交易股权登记日收市后,宏源证券股票按1:2.049比例转换成本公司发行的普通股股票。本次合并中,本公司共增发8,140,984,977股普通股股票。本次换股交易完成后,本公司的注册资本增加为人民币14,856,744,977元,股份总数为14,856,744,977股。

于2015年1月26日,本公司发行的普通股股票在深圳证券交易所挂牌交易,证券简称为“申万宏源”,证券代码为“000166”。

于2016年7月6日,本公司以2015年12月31日总股本14,856,744,977股为基数,向全体股东每10股派送股票股利3.50股,增加注册资本人民币5,199,860,741元,本公司总股本增至20,056,605,718股,并于2016年11月1日取得了新疆维吾尔自治区工商行政管理局换发的营业执照。

于2018年1月16日,本公司非公开发行股票募集资金净额人民币11,972,900,760.32元,其中实收股本人民币2,479,338,842.00元,股本溢价人民币9,493,561,918.32元。本公司变更后累计实收股本为人民币22,535,944,560.00元,占变更后注册资本的100%。

于2019年4月26日,本公司在香港联合交易所有限公司(“香港联交所”)主板共发售2,504,000,000股H股。本次发售后本公司的股份总数为25,039,944,560股。

截至2019年

日止年度财务报表

第 17 页

本公司及下属子公司主要从事证券经纪业务、融资融券业务、证券自营业务、证券承销与保荐业务、证券资产管理业务、基金管理业务、股票期权做市业务、期货经纪业务、直接投资业务和创新投资业务等。

于2019年12月31日和2018年12月31日本集团共有员工人数分别为13,022人 (含经纪人3,246人) 和13,594人 (含经纪人3,830人) ,其中本公司董事、监事及高级管理人员人数分别为22人和19人。

二、 财务报表的编制基础

本公司以持续经营为基础编制财务报表。

本集团自2018年1月1日起执行了中华人民共和国财政部 (以下简称“财政部”) 2017年度修订的《企业会计准则第14号——收入》和《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》等新金融工具准则,并自2019年1月1日起执行了财政部2018年度修订的《企业会计准则第21号——租赁》(参见附注三、27(1)) 。

三、 主要会计政策及会计估计

1 遵循企业会计准则的声明

本财务报表符合中华人民共和国财政部 (以下简称“财政部”) 颁布的企业会计准则的要求,真实、完整地反映了本公司2019年12月31日的合并财务状况和财务状况、2019年度的合并经营成果和经营成果及合并现金流量和现金流量。

此外,本公司的财务报表同时符合证监会2014年修订的《公开发行证券的公司信息披露编报规则第15号 —— 财务报告的一般规定》有关财务报表及其附注的披露要求。

2 会计期间

会计年度为自公历1月1日起至12月31日止。

3 记账本位币

本公司的记账本位币为人民币,编制财务报表采用的货币为人民币。本公司及子公司选定记账本位币的依据是主要业务收支的计价和结算币种。本公司的部分子公司采用本公司记账本位币以外的货币作为记账本位币,在编制本财务报表时,这些子公司的外币财务报表按照附注三、7进行了折算。

截至2019年

日止年度财务报表

第 18 页

4 同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法

(1) 同一控制下的企业合并

参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的,为同一控制下的企业合并。合并方在企业合并中取得的资产和负债,按照合并日在最终控制方合并财务报表中的账面价值计量。取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值 (或发行股份面值总额) 的差额,调整资本公积中的股本溢价;资本公积中的股本溢价不足冲减的,调整留存收益。为进行企业合并发生的直接相关费用,于发生时计入当期损益。合并日为合并方实际取得对被合并方控制权的日期。

(2) 非同一控制下的企业合并

参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的,为非同一控制下的企业合并。本集团作为购买方,为取得被购买方控制权而付出的资产 (包括购买日之前所持有的被购买方的股权) 、发生或承担的负债以及发行的权益性证券在购买日的公允价值之和,减去合并中取得的被购买方可辨认净资产于购买日公允价值份额的差额,如为正数则确认为商誉;如为负数则计入当期损益。本集团将作为合并对价发行的权益性证券或债务性证券的交易费用,计入权益性证券或债务性证券的初始确认金额。本集团为进行企业合并发生的其他各项直接费用计入当期损益。付出资产的公允价值与其账面价值的差额,计入当期损益。本集团在购买日按公允价值确认所取得的被购买方符合确认条件的各项可辨认资产、负债及或有负债。购买日是指购买方实际取得对被购买方控制权的日期。

通过多次交易分步实现非同一控制企业合并时,对于购买日之前持有的被购买方的股权,本集团会按照该股权在购买日的公允价值进行重新计量,公允价值与其账面价值的差额计入当期投资收益或其他综合收益。购买日之前持有的被购买方的股权涉及的权益法核算下的以后可重分类进损益的其他综合收益及其他所有者权益变动(参见附注三、10(2)(b))于购买日转入当期投资收益;购买日之前持有的被购买方的股权为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资的,购买日之前确认的其他综合收益于购买日转入留存收益。

5 合并财务报表的编制方法

(1) 总体原则

合并财务报表的合并范围以控制为基础予以确定,包括本公司、本公司的子公司及受本公司控制的结构化主体。控制,是指本集团拥有对被投资方的权力,通过参与被投资方的相关活动而享有可变回报,并且有能力运用对被投资方的权力影响其回报金额。在判断本集团是否拥有对被投资方的权力时,本集团仅考虑与被投资方相关的实质性权利 (包括本集团

截至2019年

日止年度财务报表

第 19 页

自身所享有的及其他方所享有的实质性权利) 。子公司的财务状况、经营成果和现金流量由控制开始日起至控制结束日止包含于合并财务报表中。

子公司少数股东应占的权益、损益和综合收益总额分别在合并资产负债表的股东权益中和合并利润表的净利润及综合收益总额项目后单独列示。

如果子公司少数股东分担的当期亏损超过了少数股东在该子公司期初股东权益中所享有的份额的,其余额仍冲减少数股东权益。

当子公司所采用的会计期间或会计政策与本公司不一致时,合并时已按照本公司的会计期间或会计政策对子公司财务报表进行必要的调整。合并时所有集团内部交易及余额,包括未实现内部交易损益均已抵销。集团内部交易发生的未实现损失,有证据表明该损失是相关资产减值损失的,则全额确认该损失。

(2) 合并取得子公司

对于通过同一控制下企业合并取得的子公司,在编制合并当期财务报表时,以被合并子公司的各项资产、负债在最终控制方财务报表中的账面价值为基础,视同被合并子公司在本公司最终控制方对其开始实施控制时纳入本公司合并范围,并对合并财务报表的期初数以及前期比较报表进行相应调整。

对于通过非同一控制下企业合并取得的子公司,在编制合并当期财务报表时,以购买日确定的被购买子公司各项可辨认资产、负债的公允价值为基础自购买日起将被购买子公司纳入本公司合并范围。

(3) 处置子公司

本集团丧失对原有子公司控制权时,由此产生的任何处置收益或损失,计入丧失控制权当期的投资收益。对于剩余股权投资,本集团按照其在丧失控制权日的公允价值进行重新计量,由此产生的任何收益或损失,也计入丧失控制权当期的投资收益。

通过多次交易分步处置对子公司长期股权投资直至丧失控制权的,按下述原则判断是否为一揽子交易:

- 这些交易是同时或者在考虑了彼此影响的情况下订立的;- 这些交易整体才能达成一项完整的商业结果;- 一项交易的发生取决于其他至少一项交易的发生;- 一项交易单独考虑时是不经济的,但是和其他交易一并考虑时是经济的。

截至2019年

日止年度财务报表

第 20 页

如果各项交易不属于一揽子交易的,则在丧失对子公司控制权以前的各项交易,按照不丧失控制权的情况下部分处置对子公司的股权投资的会计政策进行处理 (参见附注三、5(4)) 。

如果各项交易属于一揽子交易的,本公司将各项交易作为一项处置原有子公司并丧失控制权的交易进行处理,在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司自购买日开始持续计算的净资产账面价值的份额之间的差额,在合并财务报表中计入其他综合收益,在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。

(4) 少数股东权益变动

本公司因购买少数股权新取得的长期股权投资成本与按照新增持股比例计算应享有子公司的净资产份额之间的差额,以及在不丧失控制权的情况下因部分处置对子公司的股权投资而取得的处置价款与处置长期股权投资相对应享有子公司净资产的差额,均调整合并资产负债表中的资本公积,资本公积不足冲减的,调整留存收益。

6 现金及现金等价物

现金和现金等价物包括库存现金、可以随时用于支付的存款以及持有期限短、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。

7 外币业务和外币报表折算

本集团收到投资者以外币投入资本时按当日即期汇率折合为人民币,其他外币交易在初始确认时按交易发生日的即期汇率或即期汇率的近似汇率折合为人民币。

于资产负债表日,外币货币性项目采用该日的即期汇率折算。除与购建符合资本化条件资产有关的专门借款本金和利息的汇兑差额外,其他汇兑差额计入当期损益。以历史成本计量的外币非货币性项目,仍采用交易发生日的即期汇率折算。以公允价值计量的外币非货币性项目,采用公允价值确定日的即期汇率折算,由此产生的汇兑差额,属于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资的外币非货币性项目的差额,计入其他综合收益;其他差额计入当期损益。

对境外经营的财务报表进行折算时,资产负债表中的资产和负债项目,采用资产负债表日的即期汇率折算,股东权益项目除“未分配利润”及其他综合收益中的外币财务报表折算差额项目外,其他项目采用发生时的即期汇率折算。利润表中的收入和费用项目,采用交易发生日的即期汇率的近似汇率折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额,在其他综合收益中列示。处置境外经营时,相关的外币财务报表折算差额自其他综合收益转入处置当期损益。

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8 金融工具

本集团的金融工具主要包括货币资金、债券投资、除长期股权投资 (参见附注三、10) 以外的股权投资、应收款项、应付款项、借款、应付债券及股本等。

(1) 金融资产及金融负债的确认和初始计量

金融资产和金融负债在本集团成为相关金融工具合同条款的一方时,于资产负债表内确认。

除不具有重大融资成分的应收账款外,在初始确认时,金融资产及金融负债均以公允价值计量。对于以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债,相关交易费用直接计入当期损益;对于其他类别的金融资产或金融负债,相关交易费用计入初始确认金额。对于不具有重大融资成分的应收账款,本集团按照根据附注三、22的会计政策确定的交易价格进行初始计量。

(2) 金融资产的分类和后续计量

(a) 本集团金融资产的分类

本集团通常根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征,在初始确认时将金融资产分为不同类别:以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变

动计入其他综合收益的金融资产及以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

除非本集团改变管理金融资产的业务模式,在此情形下,所有受影响的相关金融资产在业务模式发生变更后的首个报告期间的第一天进行重分类,否则金融资产在初始确认后不得进行重分类。

本集团将同时符合下列条件且未被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产,分类为以摊余成本计量的金融资产:

- 本集团管理该金融资产的业务模式是以收取合同现金流量为目标;- 该金融资产的合同条款规定,在特定日期产生的现金流量,仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。

本集团将同时符合下列条件且未被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产,分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产:

- 本集团管理该金融资产的业务模式既以收取合同现金流量为目标又以出售该金融

资产为目标;

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- 该金融资产的合同条款规定,在特定日期产生的现金流量,仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。

对于非交易性权益工具投资,本集团可在初始确认时将其不可撤销地指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产。该指定在单项投资的基础上作出,且相关投资从发行者的角度符合权益工具的定义。

除上述以摊余成本计量和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产外,本集团将其余所有的金融资产分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。在初始确认时,如果能够消除或显著减少会计错配,本集团可以将本应以摊余成本计量或以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产不可撤销地指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。

管理金融资产的业务模式,是指本集团如何管理金融资产以产生现金流量。业务模式决定本集团所管理金融资产现金流量的来源是收取合同现金流量、出售金融资产还是两者兼有。本集团以客观事实为依据、以关键管理人员决定的对金融资产进行管理的特定业务目标为基础,确定管理金融资产的业务模式。

本集团对金融资产的合同现金流量特征进行评估,以确定相关金融资产在特定日期产生的合同现金流量是否仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。其中,本金是指金融资产在初始确认时的公允价值;利息包括对货币时间价值、与特定时期未偿付本金金额相关的信用风险、以及其他基本借贷风险、成本和利润的对价。此外,本集团对可能导致金融资产合同现金流量的时间分布或金额发生变更的合同条款进行评估,以确定其是否满足上述合同现金流量特征的要求。

(b) 本集团金融资产的后续计量

- 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产

初始确认后,对于该类金融资产以公允价值进行后续计量,产生的利得或损失 (包括利息和股利收入) 计入当期损益,除非该金融资产属于套期关系的一部分。

- 以摊余成本计量的金融资产

初始确认后,对于该类金融资产采用实际利率法以摊余成本计量。以摊余成本计量且不属于任何套期关系的一部分的金融资产所产生的利得或损失,在终止确认、按照实际利率法摊销或确认减值时,计入当期损益。

- 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资

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初始确认后,对于该类金融资产以公允价值进行后续计量。采用实际利率法计算的利息、减值损失或利得及汇兑损益计入当期损益,其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时,将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出,计入当期损益。

- 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资

初始确认后,对于该类金融资产以公允价值进行后续计量。股利收入计入损益,其他利得或损失计入其他综合收益。终止确认时,将之前计入其他综合收益的累计利得或损失从其他综合收益中转出,计入留存收益。

(3) 金融负债的分类和后续计量

本集团将金融负债分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债、财务担保负债及以摊余成本计量的金融负债。

- 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债

该类金融负债包括交易性金融负债 (含属于金融负债的衍生工具) 和指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。

初始确认后,对于该类金融负债以公允价值进行后续计量,除与套期会计有关外,产生的利得或损失 (包括利息费用) 计入当期损益。

- 财务担保负债

财务担保合同指,当特定债务人到期不能按照最初或修改后的债务工具条款偿付债务时,要求本集团向蒙受损失的合同持有人赔付特定金额的合同。

初始确认后,财务担保合同相关收益依据附注三、22所述会计政策的规定分摊计入当期损益。财务担保负债以按照依据金融工具的减值原则(参见附注三、8(6))所确定的损失准备金额以及其初始确认金额扣除财务担保合同相关收益的累计摊销额后的余额孰高进行后续计量

- 以摊余成本计量的金融负债

初始确认后,对于该类金融负债采用实际利率法以摊余成本计量。

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(4) 抵销

金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示,没有相互抵销。但是,同时满足下列条件的,以相互抵销后的净额在资产负债表内列示:

- 本集团具有抵销已确认金额的法定权利,且该种法定权利是当前可执行的;- 本集团计划以净额结算,或同时变现该金融资产和清偿该金融负债。

(5) 金融资产和金融负债的终止确认

满足下列条件之一时,本集团终止确认该金融资产:

- 收取该金融资产现金流量的合同权利终止;- 该金融资产已转移,且本集团将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入

方;- 该金融资产已转移,虽然本集团既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬,但是未保留对该金融资产的控制。

金融资产转移整体满足终止确认条件的,本集团将下列两项金额的差额计入当期损益:

- 被转移金融资产在终止确认日的账面价值;- 因转移金融资产而收到的对价,与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对

应终止确认部分的金额 (涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合

收益的债权投资) 之和。

金融负债 (或其一部分) 的现时义务已经解除的,本集团终止确认该金融负债 (或该部分金融负债) 。

(6) 减值

本集团以预期信用损失为基础,对下列项目进行减值会计处理并确认损失准备:

- 以摊余成本计量的金融资产;- 合同资产;- 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资;- 租赁应收款;- 非以公允价值计量且其变动计入当期损益的财务担保合同。

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本集团持有的其他以公允价值计量的金融资产不适用预期信用损失模型,包括以公允价值计量且其变动计入当期损益的债权投资或权益工具投资,指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资,以及衍生金融资产。

预期信用损失的计量

预期信用损失,是指以发生违约的风险为权重的金融工具信用损失的加权平均值。信用损失,是指本集团按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额,即全部现金短缺的现值。

在计量预期信用损失时,本集团需考虑的最长期限为企业面临信用风险的最长合同期限 (包括考虑续约选择权) 。

整个存续期预期信用损失,是指因金融工具整个预计存续期内所有可能发生的违约事件而导致的预期信用损失。

未来12个月内预期信用损失,是指因资产负债表日后12个月内 (若金融工具的预计存续期少于12个月,则为预计存续期) 可能发生的金融工具违约事件而导致的预期信用损失,是整个存续期预期信用损失的一部分。

对于应收账款、租赁应收款和合同资产,本集团始终按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备。本集团基于历史信用损失经验、使用准备矩阵计算上述金融资产的预期信用损失,相关历史经验根据资产负债表日借款人的特定因素、以及对当前状况和未来经济状况预测的评估进行调整。

除应收账款、租赁应收款和合同资产外,本集团对满足下列情形的金融工具按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量其损失准备,对其他金融工具按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备:

- 该金融工具在资产负债表日只具有较低的信用风险;或- 该金融工具的信用风险自初始确认后并未显著增加。

具有较低的信用风险

如果金融工具的违约风险较低,借款人在短期内履行其合同现金流量义务的能力很强,并且即便较长时期内经济形势和经营环境存在不利变化但未必一定降低借款人履行其合同现金流量义务的能力,该金融工具被视为具有较低的信用风险。

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信用风险显著增加

本集团通过比较金融工具在资产负债表日发生违约的风险与在初始确认日发生违约的风险,以确定金融工具预计存续期内发生违约风险的相对变化,以评估金融工具的信用风险自初始确认后是否已显著增加。

在确定信用风险自初始确认后是否显著增加时,本集团考虑无须付出不必要的额外成本或努力即可获得的合理且有依据的信息,包括前瞻性信息。本集团考虑的信息包括:

- 债务人未能按合同到期日支付本金和利息的情况;- 已发生的或预期的金融工具的外部或内部信用评级 (如有) 的严重恶化;- 已发生的或预期的债务人经营成果的严重恶化;- 现存的或预期的技术、市场、经济或法律环境变化,并将对债务人对本集团的还款能力产生重大不利影响。

根据金融工具的性质,本集团以单项金融工具或金融工具组合为基础评估信用风险是否显著增加。以金融工具组合为基础进行评估时,本集团可基于共同信用风险特征对金融工具进行分类,例如逾期信息和信用风险评级。

如果逾期超过30日,本集团确定金融工具的信用风险已经显著增加。除非本集团以合理成本即可获得合理且有依据的信息,证明即使逾期超过30 日,信用风险仍未显著增加。

已发生信用减值的金融资产

本集团在资产负债表日评估以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资是否已发生信用减值。当对金融资产预期未来现金流量具有不利影响的一项或多项事件发生时,该金融资产成为已发生信用减值的金融资产。金融资产已发生信用减值的证据包括下列可观察信息:

- 发行方或债务人发生重大财务困难;- 债务人违反合同,如偿付利息或本金违约或逾期等;- 本集团出于与债务人财务困难有关的经济或合同考虑,给予债务人在任何其他情况下都

不会做出的让步;- 债务人很可能破产或进行其他财务重组;- 发行方或债务人财务困难导致该金融资产的活跃市场消失。

如果逾期超过 (含) 90日,则本集团推定金融资产已发生违约,除非本集团有合理且有依据的信息,表明以更长的逾期时间作为违约标准更为恰当。

关于上述会计判断和会计估计的具体信息请参加附注十六、2。

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预期信用损失准备的列报

为反映金融工具的信用风险自初始确认后的变化,本集团在每个资产负债表日重新计量预期信用损失,由此形成的损失准备的增加或转回金额,应当作为减值损失或利得计入当期损益。对于以摊余成本计量的金融资产,损失准备抵减该金融资产在资产负债表中列示的账面价值;对于以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资,本集团在其他综合收益中确认其损失准备,不抵减该金融资产的账面价值。

核销

如果本集团不再合理预期金融资产合同现金流量能够全部或部分收回,则直接减记该金融资产的账面余额。这种减记构成相关金融资产的终止确认。这种情况通常发生在本集团确定债务人没有资产或收入来源可产生足够的现金流量以偿还将被减记的金额。但是,被减记的金融资产仍可能受到本集团催收到期款项相关执行活动的影响。

已减记的金融资产以后又收回的,作为减值损失的转回计入收回当期的损益。

(7) 权益工具

本公司发行权益工具收到的对价扣除交易费用后,计入股东权益。回购本公司权益工具支付的对价和交易费用,减少股东权益。

回购本公司股份时,回购的股份作为库存股管理,回购股份的全部支出转为库存股成本,同时进行备查登记。库存股不参与利润分配,在资产负债表中作为股东权益的备抵项目列示。

库存股注销时,按注销股票面值总额减少股本,库存股成本超过面值总额的部分,应依次冲减资本公积 (股本溢价) 、盈余公积和未分配利润;库存股成本低于面值总额的,低于面值总额的部分增加资本公积 (股本溢价) 。

库存股转让时,转让收入高于库存股成本的部分,增加资本公积 (股本溢价);低于库存股成本的部分,依次冲减资本公积 (股本溢价) 、盈余公积、未分配利润。

(8) 可转换工具

- 含权益成分的可转换工具

对于本集团发行的可转换为权益股份且转换时所发行的股份数量和对价的金额固定的可转换工具,本集团将其作为包含负债和权益成分的复合金融工具。

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在初始确认时,本集团将相关负债和权益成分进行分拆,先确定负债成分的公允价值(包括其中可能包含的非权益性嵌入衍生工具的公允价值),再从复合金融工具公允价值中扣除负债成分的公允价值,作为权益成分的价值,计入权益。发行复合金融工具发生的交易费用,在负债成分和权益成分之间按照各自占总发行价款的比例进行分摊。

初始确认后,对于没有指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的负债成分,采用实际利率法按摊余成本计量。权益成分在初始计量后不再重新计量。

当可转换工具进行转换时,本集团将负债成分和权益成分转至权益相关科目。当可转换工具被赎回时,赎回支付的价款以及发生的交易费用被分配至权益和负债成分。分配价款和交易费用的方法与该工具发行时采用的分配方法一致。价款和交易费用分配后,其与权益和负债成分账面价值的差异中,与权益成分相关的计入权益,与负债成分相关的计入损益。

- 不含权益成分的其他可转换工具

对于本集团发行的不含权益成分的其他可转换工具,在初始确认时,可转换工具的衍生工具成分以公允价值计量,剩余部分作为主债务工具的初始确认金额。

初始确认后,衍生工具成分以公允价值计量,公允价值变动形成的利得或损失计入当期损益。对于主债务工具,采用实际利率法按摊余成本计量。

当可转换工具进行转换时,本集团将主债务工具和衍生工具成分转至权益相关科目。当可转换工具被赎回时,赎回支付的价款与主债务工具和衍生工具成分账面价值的差异计入损益。

9 存货

(1) 存货的分类和成本

存货按成本进行初始计量。存货成本包括采购成本、加工成本和使存货达到目前场所和状态所发生的其他支出。

(2) 发出存货的计价方法

发出存货的实际成本采用加权平均法计量。

(3) 存货可变现净值的确定依据及存货跌价准备的计提方法

资产负债表日,存货按照成本与可变现净值孰低计量。

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可变现净值,是指在日常活动中,存货的估计售价减去至完工时估计将要发生的成本、估计的销售费用以及相关税费后的金额。为执行销售合同或者劳务合同而持有的存货,其可变现净值以合同价格为基础计算。当持有存货的数量多于相关合同订购数量的,超出部分的存货的可变现净值以一般销售价格为基础计算。

按存货类别计算的成本高于其可变现净值的差额,计提存货跌价准备,计入当期损益。

(4) 存货的盘存制度

本集团存货盘存制度为永续盘存制。

10 长期股权投资

(1) 长期股权投资投资成本确定

(a) 通过企业合并形成的长期股权投资

- 对于同一控制下的企业合并形成的对子公司的长期股权投资,本集团按照合并日

取得的被合并方所有者权益在最终控制方合并财务报表中的账面价值的份额作为长期股权投资的初始投资成本。长期股权投资初始投资成本与支付对价账面价值之间的差额,调整资本公积中的股本溢价;资本公积中的股本溢价不足冲减时,调整留存收益。通过非一揽子的多次交易分步实现的同一控制下企业合并形成的对子公司的长期股权投资,本集团按上述原则确认的长期股权投资的初始投资成本与达到合并前的长期股权投资账面价值加上合并日进一步取得股份新支付对价的账面价值之和的差额,调整资本公积中的股本溢价,资本公积中的股本溢价不足冲减时,调整留存收益。

- 对于非同一控制下企业合并形成的对子公司的长期股权投资,本集团按照购买日取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债以及发行的权益性证券的公允价值,作为该投资的初始投资成本。通过非一揽子的多次交易分步实现的非同一控制下企业合并形成的对子公司的长期股权投资,其初始投资成本为本集团购买日之前所持被购买方的股权投资的账面价值与购买日新增投资成本之和。

(b) 其他方式取得的长期股权投资

- 对于通过企业合并以外的其他方式取得的长期股权投资,在初始确认时,对于以

支付现金取得的长期股权投资,本集团按照实际支付的购买价款作为初始投资成本;对于发行权益性证券取得的长期股权投资,本集团按照发行权益性证券的公允价值作为初始投资成本。

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(2) 长期股权投资后续计量及损益确认方法

(a) 对子公司的投资

在本公司个别财务报表中,本公司采用成本法对子公司的长期股权投资进行后续计量,除非投资符合持有待售的条件 (参见附注三、28(1)) 。对被投资单位宣告分派的现金股利或利润由本公司享有的部分确认为当期投资收益,但取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润除外。

对子公司的投资按照成本减去减值准备后在资产负债表内列示。

对子公司投资的减值测试方法及减值准备计提方法参见附注三、18。

在本集团合并财务报表中,对子公司按附注三、5进行处理。

(b) 对合营企业和联营企业的投资

合营企业指本集团与其他合营方共同控制 (参见附注三、10(3)) 且仅对其净资产享有权利的一项安排。

联营企业指本集团能够对其施加重大影响 (参见附注三、10(3)) 的企业。

后续计量时,对合营企业和联营企业的长期股权投资采用权益法核算。除非投资符合持有待售的条件(参见附注三、28(1))。

本集团在采用权益法核算时的具体会计处理包括:

- 对于长期股权投资的初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的,以前者作为长期股权投资的成本;对于长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的,以后者作为长期股权投资的成本,长期股权投资的成本与初始投资成本的差额计入当期损益。

- 取得对合营企业和联营企业投资后,本集团按照应享有或应分担的被投资单位实现的净损益和其他综合收益的份额,分别确认投资损益和其他综合收益并调整长期股权投资的账面价值;按照被投资单位宣告分派的利润或现金股利计算应分得的部分,相应减少长期股权投资的账面价值。对合营企业或联营企业除净损益、其他综合收益和利润分配以外所有者权益的其他变动 (以下简称“其他所有者权益变动”) ,本集团按照应享有或应分担的份额计入股东权益,并同时调整长期股权投资的账面价值。

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- 在计算应享有或应分担的被投资单位实现的净损益、其他综合收益及其他所有者

权益变动的份额时,本集团以取得投资时被投资单位可辨认净资产公允价值为基础,按照本集团的会计政策或会计期间进行必要调整后确认投资收益和其他综合收益等。本集团与联营企业及合营企业之间内部交易产生的未实现损益按照应享有的比例计算归属于本集团的部分,在权益法核算时予以抵销。内部交易产生的未实现损失,有证据表明该损失是相关资产减值损失的,则全额确认该损失。

- 本集团对合营企业或联营企业发生的净亏损,除本集团负有承担额外损失义务外,以长期股权投资的账面价值以及其他实质上构成对合营企业或联营企业净投资的长期权益减记至零为限。合营企业或联营企业以后实现净利润的,本集团在收益分享额弥补未确认的亏损分担额后,恢复确认收益分享额。

本集团对合营企业和联营企业投资的减值测试方法及减值准备计提方法参见附注三、18。

(3) 确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的判断标准

共同控制指按照相关约定对某项安排所共有的控制,并且该安排的相关活动 (即对安排的回报产生重大影响的活动) 必须经过分享控制权的参与方一致同意后才能决策。

本集团在判断对被投资单位是否存在共同控制时,通常考虑下述事项:

- 是否任何一个参与方均不能单独控制被投资单位的相关活动;- 涉及被投资单位相关活动的决策是否需要分享控制权参与方一致同意。

重大影响指本集团对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力,但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。

11 投资性房地产

本集团将持有的为赚取租金或资本增值,或两者兼有的房地产划分为投资性房地产。本集团采用成本模式计量投资性房地产,即以成本减累计折旧及减值准备后在资产负债表内列示。本集团将投资性房地产的成本扣除预计净残值和累计减值准备后在使用寿命内按年限平均法计提折旧,除非投资性房地产符合持有待售 (参见附注三、28(1)) 的条件。减值测试方法及减值准备计提方法参见附注三、18。

各类投资性房地产的使用寿命、残值率和年折旧率分别为:

项目使用寿命残值率年折旧率
房屋及建筑物20年 - 35年5%2.71% - 4.75%

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12 固定资产

(1) 固定资产确认条件

固定资产指本集团为经营管理而持有的,使用寿命超过一个会计年度的有形资产。

外购固定资产的初始成本包括购买价款、相关税费以及使该资产达到预定可使用状态前所发生的可归属于该项资产的支出。自行建造固定资产按附注三、13确定初始成本。

对于构成固定资产的各组成部分,如果各自具有不同使用寿命或者以不同方式为本集团提供经济利益,适用不同折旧率或折旧方法的,本集团分别将各组成部分确认为单项固定资产。

对于固定资产的后续支出,包括与更换固定资产某组成部分相关的支出,在与支出相关的经济利益很可能流入本集团时资本化计入固定资产成本,同时将被替换部分的账面价值扣除;与固定资产日常维护相关的支出在发生时计入当期损益。

固定资产以成本减累计折旧及减值准备后在资产负债表内列示。

(2) 固定资产的折旧方法

本集团将固定资产的成本扣除预计净残值和累计减值准备后在其使用寿命内按年限平均法计提折旧,除非固定资产符合持有待售的条件。

各类固定资产的使用寿命、残值率和年折旧率分别为:

类别使用寿命残值率年折旧率
房屋及建筑物20年 - 35年5%2.71% - 4.75%
运输工具6年5%15.83%
机械动力设备10年 - 11年5%8.64% - 9.50%
电子电器设备3年 - 5年5%19.00% - 31.67%
其他设备5年5%19.00%
自有固定资产装修5年0%20.00%

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(4) 固定资产处置

固定资产满足下述条件之一时,本集团会予以终止确认。

- 固定资产处于处置状态;- 该固定资产预期通过使用或处置不能产生经济利益。

报废或处置固定资产项目所产生的损益为处置所得款项净额与项目账面金额之间的差额,并于报废或处置日在损益中确认。

13 在建工程

自行建造的固定资产的成本包括工程用物资、直接人工、符合资本化条件的借款费用和使该项资产达到预定可使用状态前所发生的必要支出。

在建工程于达到预定可使用状态时转入固定资产。此前列于在建工程,且不计提折旧。

在建工程以成本减减值准备 (参见附注三、18) 在资产负债表内列示。

14 借款费用

本集团发生的可直接归属于符合资本化条件的资产的购建的借款费用,予以资本化并计入

相关资产的成本,其他借款费用均于发生当期确认为利息支出。

本集团确定借款的实际利率时,是将借款在预期存续期间或适用的更短期间内的未来现金流量,折现为该借款初始确认时确定的金额所使用的利率。

15 无形资产

无形资产以成本减累计摊销 (仅限于使用寿命有限的无形资产) 及减值准备 (参见附注三、

18) 后在资产负债表内列示。对于使用寿命有限的无形资产,本集团将无形资产的成本扣除预计净残值和减值准备后按直线法在预计使用寿命期内摊销,除非该无形资产符合持有待售的条件 (参见附注三、28(1))。

各项无形资产的摊销年限分别为:

摊销年限
计算机软件3年
其他10-40年

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本集团将无法预见未来经济利益期限的无形资产视为使用寿命不确定的无形资产,并对这类无形资产不予摊销。本集团在每个会计期间对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核。如果有证据表明无形资产的使用寿命是有限的,则估计其使用寿命,并按上述使用寿命有限的无形资产处理。

本集团内部研究开发项目的支出分为研究阶段支出和开发阶段支出。研究阶段的支出,于发生时计入当期损益。开发阶段的支出,如果开发形成的某项产品或工序等在技术和商业上可行,而且本集团有充足的资源和意向完成开发工作,并且开发阶段支出能够可靠计量,则开发阶段的支出便会予以资本化。资本化开发支出按成本减减值准备 (参见附注三、

18) 在资产负债表内列示。其它开发费用则在其产生的期间内确认为费用。

16 商誉

因非同一控制下企业合并形成的商誉,其初始成本是合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额。

本集团对商誉不摊销,以成本减累计减值准备 (参见附注三、18) 在资产负债表内列示。商誉在其相关资产组或资产组组合处置时予以转出,计入当期损益。

17 长期待摊费用

长期待摊费用包括经营租入固定资产改良及其他已经发生但应由本期和以后各期负担的、分摊期限在一年以上的各项费用,按预计受益期间分期按直线法摊销,并以实际支出减去累计摊销后的净额列示。

18 除存货及金融资产外其他资产减值

本集团在资产负债表日根据内部及外部信息以确定下列资产是否存在减值的迹象,包括:

- 固定资产- 在建工程- 使用权资产- 无形资产- 商誉- 采用成本模式计量的投资性房地产- 长期股权投资- 长期待摊费用等

本集团对存在减值迹象的资产进行减值测试,估计资产的可收回金额。此外,无论是否存在减值迹象,本集团至少每年对尚未达到可使用状态的无形资产估计其可收回金额,于每

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年年度终了对商誉及使用寿命不确定的无形资产估计其可收回金额。本集团依据相关资产组或者资产组组合能够从企业合并的协同效应中的受益情况分摊商誉账面价值,并在此基础上进行商誉减值测试。

可收回金额是指资产 (或资产组、资产组组合,下同) 的公允价值 (参见附注三、19) 减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者。

资产组由创造现金流入相关的资产组成,是可以认定的最小资产组合,其产生的现金流入基本上独立于其他资产或者资产组。

资产预计未来现金流量的现值,按照资产在持续使用过程中和最终处置时所产生的预计未来现金流量,选择恰当的税前折现率对其进行折现后的金额加以确定。

可收回金额的估计结果表明,资产的可收回金额低于其账面价值的,资产的账面价值会减记至可收回金额,减记的金额确认为资产减值损失,计入当期损益,同时计提相应的资产减值准备。与资产组或者资产组组合相关的减值损失,先抵减分摊至该资产组或者资产组组合中商誉的账面价值,再根据资产组或者资产组组合中除商誉之外的其他各项资产的账面价值所占比重,按比例抵减其他各项资产的账面价值,但抵减后的各资产的账面价值不得低于该资产的公允价值减去处置费用后的净额 (如可确定的) 、该资产预计未来现金流量的现值 (如可确定的) 和零三者之中最高者。

资产减值损失一经确认,在以后会计期间不会转回。

19 公允价值的计量

除特别声明外,本集团按下述原则计量公允价值:

公允价值是指市场参与者在计量日发生的有序交易中,出售一项资产所能收到或者转移一项负债所需支付的价格。

本集团估计公允价值时,考虑市场参与者在计量日对相关资产或负债进行定价时考虑的特征 (包括资产状况及所在位置、对资产出售或者使用的限制等) ,并采用在当前情况下适用并且有足够可利用数据和其他信息支持的估值技术。使用的估值技术主要包括市场法、收益法和成本法。

20 预计负债

如果与或有事项相关的义务是本集团承担的现时义务,且该义务的履行很可能会导致经济利益流出本集团,以及有关金额能够可靠地计量,则本集团会确认预计负债。

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预计负债按照履行相关现时义务所需支出的最佳估计数进行初始计量。对于货币时间价值影响重大的,预计负债以预计未来现金流量折现后的金额确定。在确定最佳估计数时,本集团综合考虑了与或有事项有关的风险、不确定性和货币时间价值等因素。所需支出存在一个连续范围,且该范围内各种结果发生的可能性相同的,最佳估计数按照该范围内的中间值确定;在其他情况下,最佳估计数分下列情况处理:

- 或有事项涉及单个项目的,按照最可能发生金额确定;- 或有事项涉及多个项目的,按照各种可能结果及相关概率计算确定。

本集团在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核,并按照当前最佳估计数对该账面价值进行调整。

21 买入返售和卖出回购款项

买入返售金融资产,是指本集团按返售协议先买入再按固定价格返售金融资产所融出的资金。卖出回购金融资产款,是指本集团按回购协议先卖出再按固定价格回购金融资产所融入的资金。

买入返售和卖出回购金融资产款按业务发生时实际支付或收到的款项入账并在资产负债表中反映。买入返售的已购入标的资产不予以确认,在表外记录;卖出回购的标的资产仍在资产负债表中反映。

买入返售和卖出回购业务的买卖差价在相关交易期间以实际利率法摊销,分别确认为利息收入和利息支出。

买入返售金融资产的初始成本减减值准备(参见附注三、8(6)) 在资产负债表内列示。

22 收入

收入是本集团在日常活动中形成的、会导致股东权益增加且与股东投入资本无关的经济利益的总流入。

本集团在履行了合同中的履约义务,即在客户取得相关商品或服务的控制权时,确认收入。

合同中包含两项或多项履约义务的,本集团在合同开始日,按照各单项履约义务所承诺商品或服务的单独售价的相对比例,将交易价格分摊至各单项履约义务,按照分摊至各单项履约义务的交易价格计量收入。

交易价格是本集团因向客户转让商品或服务而预期有权收取的对价金额,不包括代第三方收取的款项。本集团确认的交易价格不超过在相关不确定性消除时累计已确认收入极可能不会发生重大转回的金额。预期将退还给客户的款项作为退货负债,不计入交易价格。合

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同中存在重大融资成分的,本集团按照假定客户在取得商品或服务控制权时即以现金支付的应付金额确定交易价格。该交易价格与合同对价之间的差额,在合同期间内采用实际利率法摊销。

满足下列条件之一时,本集团属于在某一段时间内履行履约义务,否则,属于在某一时点履行履约义务:

- 客户在本集团履约的同时即取得并消耗本集团履约所带来的经济利益;- 客户能够控制本集团履约过程中在建的商品;- 本集团履约过程中所产出的商品具有不可替代用途,且本集团在整个合同期间内有权就

累计至今已完成的履约部分收取款项。

对于在某一时段内履行的履约义务,本集团在该段时间内按照履约进度确认收入。履约进度不能合理确定时,本集团已经发生的成本预计能够得到补偿的,按照已经发生的成本金额确认收入,直到履约进度能够合理确定为止。

对于在某一时点履行的履约义务,本集团在客户取得相关商品或服务控制权时点确认收入。在判断客户是否已取得商品或服务控制权时,本集团会考虑下列迹象:

- 本集团就该商品或服务享有现时收款权利;- 本集团已将该商品的实物转移给客户;- 本集团已将该商品的法定所有权或所有权上的主要风险和报酬转移给客户;- 客户已接受该商品或服务等。

本集团已向客户转让商品或服务而有权收取对价的权利 (且该权利取决于时间流逝之外的其他因素) 作为合同资产列示,合同资产以预期信用损失为基础计提减值 (参见附注三、8(6))。本集团拥有的、无条件 (仅取决于时间流逝) 向客户收取对价的权利作为应收款项列示。本集团已收或应收客户对价而应向客户转让商品或服务的义务作为合同负债列示。

与本集团取得收入的主要活动相关的具体会计政策描述如下:

(1) 手续费及佣金收入

手续费及佣金收入的金额按照本集团在日常经营活动中提供劳务时,已收或应收合同或协议价款的公允价值确定。

本集团履行了合同中的履约义务,客户取得相关商品或服务的控制权时,确认相关的手续费及佣金收入:

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(a) 经纪业务收入

代理买卖证券业务手续费收入及期货经纪业务手续费收入在交易日确认为收入。

(b) 投资银行业务收入

承销收入于本集团完成承销合同中的履约义务时确认收入。

根据合约条款,保荐收入在本集团履行履约义务的过程中确认收入,或于履约义务完成的时点确认。

(c) 资产管理及基金管理业务收入

根据合同条款,受托客户资产管理业务收入和基金管理费收入在本集团履行履约义务的过程中,根据合同或协议约定的收入计算方法,且已确认的累计收入金额很可能不会发生重大转回时,确认为当期收入。

(2) 利息收入

利息收入和利息支出是按借出和借入货币资金的时间和实际利率计算确定的。

(3) 投资收益

本集团持有的交易性金融资产、其他权益工具投资、债权投资、其他债权投资、衍生金融工具及其他投资在持有期间取得的利息、红利、股息或现金股利确认当期收益。

金融资产转移满足终止确认条件的,应当将下列两项金额的差额计入投资收益:

- 被转移金融资产在终止确认日的账面价值;

- 因转移金融资产而收到的对价,与原直接计入其他综合收益的公允价值变动累计额中对应终止确认部分的金额 ( 涉及转移的金融资产为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债权投资) 之和。

采用成本法核算长期股权投资的,按被投资单位宣告发放的现金股利或利润中属于本公司的部分确认收益;采用权益法核算长期股权投资的,根据被投资单位实现的净利润或经调整的净利润计算应享有的份额确认投资收益。

23 合同成本

合同成本包括为取得合同发生的增量成本及合同履约成本。

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为取得合同发生的增量成本是指本集团不取得合同就不会发生的成本 (如销售佣金等) 。该成本预期能够收回的,本集团将其作为合同取得成本确认为一项资产。本集团为取得合同发生的、除预期能够收回的增量成本之外的其他支出于发生时计入当期损益。

为履行合同发生的成本,不属于存货等其他企业会计准则规范范围且同时满足下列条件的,本集团将其作为合同履约成本确认为一项资产:

- 该成本与一份当前或预期取得的合同直接相关,包括直接人工、直接材料、制造费用

(或类似费用) 、明确由客户承担的成本以及仅因该合同而发生的其他成本;- 该成本增加了本集团未来用于履行履约义务的资源;- 该成本预期能够收回。

合同取得成本确认的资产和合同履约成本确认的资产 (以下简称“与合同成本有关的资产”) 采用与该资产相关的商品或服务收入确认相同的基础进行摊销,计入当期损益。摊销期限不超过一年则在发生时计入当期损益。

当与合同成本有关的资产的账面价值高于下列两项的差额时,本集团对超出部分计提减值准备,并确认为资产减值损失:

- 本集团因转让与该资产相关的商品或服务预期能够取得的剩余对价;- 为转让该相关商品或服务估计将要发生的成本。

24 职工薪酬

(1) 短期薪酬

本集团在职工提供服务的会计期间,将实际发生或按规定的基准和比例计提的职工工资、奖金、医疗保险费、工伤保险费和生育保险费等社会保险费和住房公积金,确认为负债,并计入当期损益或相关资产成本。

(2) 离职后福利 - 设定提存计划

本集团所参与的设定提存计划包括按照中国有关法规要求,本集团职工参加的由政府机构设立管理的社会保障体系中的基本养老保险和失业保险,以及本集团对符合条件职工实施的企业年金计划。基本养老保险和失业保险的缴费金额按国家规定的基准和比例计算。企业年金计划的缴费金额按职工工资总额的一定比例向年金计划供款。本集团在职工提供服务的会计期间,将应缴存的基本养老保险、失业保险和企业年金计划金额确认为负债,并计入当期损益或相关资产成本。

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(3) 辞退福利

本集团在职工劳动合同到期之前解除与职工的劳动关系,或者为鼓励职工自愿接受裁减而提出给予补偿的建议,在下列两者孰早日,确认辞退福利产生的负债,同时计入当期损益:

- 本集团不能单方面撤回解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时;- 本集团有详细、正式的涉及支付辞退福利的重组计划;并且,该重组计划已开始实施,或已向受其影响的各方通告了该计划的主要内容,从而使各方形成了对本集团将实施重组的合理预期时。

(4) 其他长期职工福利

本集团在职工提供服务的会计期间,根据实际经营情况为职工计提专项递延奖励,确认为负债,并计入当期损益或相关资产成本。

25 政府补助

政府补助是本集团从政府无偿取得的货币性资产或非货币性资产,但不包括政府以投资者身份向本集团投入的资本。

政府补助在能够满足政府补助所附条件,并能够收到时,予以确认。

政府补助为货币性资产的,按照收到或应收的金额计量。政府补助为非货币性资产的,按照公允价值计量。

本集团取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助作为与资产相关的政府补助。本集团取得的与资产相关之外的其他政府补助作为与收益相关的政府补助。与资产相关的政府补助,本集团将其确认为递延收益,并在相关资产使用寿命内平均分配,计入其他收益或营业外收入。与收益相关的政府补助,如果用于补偿本集团以后期间的相关成本费用或损失的,本集团将其确认为递延收益,并在确认相关成本费用或损失的期间,计入其他收益或营业外收入;否则直接计入其他收益或营业外收入。

26 所得税

除因企业合并和直接计入股东权益 (包括其他综合收益) 的交易或者事项产生的所得税外,本集团将当期所得税和递延所得税计入当期损益。

当期所得税是按本年度应税所得额,根据税法规定的税率计算的预期应交所得税,加上以往年度应付所得税的任何调整。

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资产负债表日,如果本集团拥有以净额结算的法定权利并且意图以净额结算或取得资产、清偿负债同时进行时,那么当期所得税资产及当期所得税负债以抵销后的净额列示。

递延所得税资产与递延所得税负债分别根据可抵扣暂时性差异和应纳税暂时性差异确定。暂时性差异是指资产或负债的账面价值与其计税基础之间的差额,包括能够结转以后年度的可抵扣亏损和税款抵减。递延所得税资产的确认以很可能取得用来抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限。

如果不属于企业合并交易且交易发生时既不影响会计利润也不影响应纳税所得额 (或可抵扣亏损) ,则该项交易中产生的暂时性差异不会产生递延所得税。商誉的初始确认导致的暂时性差异也不产生相关的递延所得税。

资产负债表日,本集团根据递延所得税资产和负债的预期实现或结算方式,依据已颁布的税法规定,按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率计量该递延所得税资产和负债的账面金额。

资产负债表日,本集团对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益,则减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时,减记的金额予以转回。

资产负债表日,递延所得税资产及递延所得税负债在同时满足以下条件时以抵销后的净额列示:

- 纳税主体拥有以净额结算当期所得税资产及当期所得税负债的法定权利;- 递延所得税资产及递延所得税负债是与同一税收征管部门对同一纳税主体征收的所得税相关或者是对不同的纳税主体相关,但在未来每一具有重要性的递延所得税资产及负债转回的期间内,涉及的纳税主体意图以净额结算当期所得税资产和负债或是同时取得资产、清偿负债。

27 租赁

租赁,是指在一定期间内,出租人将资产的使用权让与承租人以获取对价的合同。

在合同开始日,本集团评估合同是否为租赁或者包含租赁。如果合同中一方让渡了在一定期间内控制一项或多项已识别资产使用的权利以换取对价,则该合同为租赁或者包含租赁。

为确定合同是否让渡了在一定期间内控制已识别资产使用的权利,本集团进行如下评估:

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- 合同是否涉及已识别资产的使用。已识别资产可能由合同明确指定或在资产可供客户使用时隐性指定,并且该资产在物理上可区分,或者如果资产的某部分产能或其他部分在物理上不可区分但实质上代表了该资产的全部产能,从而使客户获得因使用该资产所产生的几乎全部经济利益。如果资产的供应方在整个使用期间拥有对该资产的实质性替换权,则该资产不属于已识别资产;- 承租人是否有权获得在使用期间内因使用已识别资产所产生的几乎全部经济利益;- 承租人是否有权在该使用期间主导已识别资产的使用。

合同中同时包含多项单独租赁的,承租人和出租人将合同予以分拆,并分别各项单独租赁进行会计处理。合同中同时包含租赁和非租赁部分的,承租人和出租人将租赁和非租赁部分进行分拆。但是,对本集团作为承租人的土地和建筑物租赁,本集团选择不分拆合同包含的租赁和非租赁部分,并将各租赁部分及与其相关的非租赁部分合并为租赁。在分拆合同包含的租赁和非租赁部分时,承租人按照各租赁部分单独价格及非租赁部分的单独价格之和的相对比例分摊合同对价。出租人按附注三、22所述会计政策中关于交易价格分摊的规定分摊合同对价。

(1) 本集团作为承租人

在租赁期开始日,本集团对租赁确认使用权资产和租赁负债。使用权资产按照成本进行初始计量,包括租赁负债的初始计量金额、在租赁期开始日或之前支付的租赁付款额 (扣除已享受的租赁激励相关金额),发生的初始直接费用以及为拆卸及移除租赁资产、复原租赁资产所在场地或将租赁资产恢复至租赁条款约定状态预计将发生的成本。

本集团使用直线法对使用权资产计提折旧。对能够合理确定租赁期届满时取得租赁资产所有权的,本集团在租赁资产剩余使用寿命内计提折旧。否则,租赁资产在租赁期与租赁资产剩余使用寿命两者孰短的期间内计提折旧。使用权资产按附注三、18所述的会计政策计提减值准备。

租赁负债按照租赁期开始日尚未支付的租赁付款额的现值进行初始计量,折现率为租赁内含利率。无法确定租赁内含利率的,采用本集团增量借款利率作为折现率。

本集团按照固定的周期性利率计算租赁负债在租赁期内各期间的利息费用,并计入当期损益或相关资产成本。未纳入租赁负债计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益或相关资产成本。

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租赁期开始日后,发生下列情形的,本集团按照变动后租赁付款额的现值重新计量租赁负债:

- 根据担保余值预计的应付金额发生变动;- 用于确定租赁付款额的指数或比率发生变动;- 本集团对购买选择权、续租选择权或终止租赁选择权的评估结果发生变化,或续租选择权或终止租赁选择权的实际行使情况与原评估结果不一致。

在对租赁负债进行重新计量时,本集团相应调整使用权资产的账面价值。使用权资产的账面价值已调减至零,但租赁负债仍需进一步调减的,本集团将剩余金额计入当期损益。

本集团已选择对短期租赁 (租赁期不超过12个月的租赁) 和低价值资产租赁不确认使用权资产和租赁负债,并将相关的租赁付款额在租赁期内各个期间按照直线法计入当期损益或相关资产成本。

(2) 本集团作为出租人

在租赁开始日,本集团将租赁分为融资租赁和经营租赁。融资租赁是指无论所有权最终是否转移但实质上转移了与租赁资产所有权有关的几乎全部风险和报酬的租赁。经营租赁是指除融资租赁以外的其他租赁。

本集团作为转租出租人时,基于原租赁产生的使用权资产,而不是原租赁的标的资产,对转租赁进行分类。如果原租赁为短期租赁且本集团选择对原租赁应用上述短期租赁的简化处理,本集团将该转租赁分类为经营租赁。

融资租赁下,在租赁期开始日,本集团对融资租赁确认应收融资租赁款,并终止确认融资租赁资产。本集团对应收融资租赁款进行初始计量时,将租赁投资净额作为应收融资租赁款的入账价值。租赁投资净额为未担保余值和租赁期开始日尚未收到的租赁收款额按照租赁内含利率折现的现值之和。

本集团按照固定的周期性利率计算并确认租赁期内各个期间的利息收入。应收融资租赁款的终止确认和减值按附注三、8所述的会计政策进行会计处理。未纳入租赁投资净额计量的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

经营租赁的租赁收款额在租赁期内按直线法确认为租金收入。本集团将其发生的与经营租赁有关的初始直接费用予以资本化,在租赁期内按照与租金收入确认相同的基础进行分摊,分期计入当期损益。未计入租赁收款额的可变租赁付款额在实际发生时计入当期损益。

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28 持有待售和终止经营

(1) 持有待售

本集团主要通过出售而非持续使用一项非流动资产或处置组收回其账面价值时,将该非流动资产或处置组划分为持有待售类别。

处置组,是指在一项交易中作为整体通过出售或其他方式一并处置的一组资产,以及在该交易中转让的与这些资产直接相关的负债。

本集团将同时满足下列条件的非流动资产或处置组划分为持有待售类别:

- 根据类似交易中出售此类资产或处置组的惯例,该非流动资产或处置组在其当前状况下

即可立即出售;- 出售极可能发生,即本集团已经就一项出售计划作出决议且已与其他方签订了具有法律约束力的购买协议,预计出售将在一年内完成。

本集团按账面价值与公允价值 (参见附注三、19) 减去出售费用后净额之孰低者对持有待售的非流动资产 (不包括金融资产 (参见附注三、8) 及递延所得税资产 (参见附注三、26))或处置组进行初始计量和后续计量,账面价值高于公允价值 (参见附注三、19) 减去出售费用后净额的差额确认为资产减值损失,计入当期损益。

(2) 终止经营

本集团将满足下列条件之一的、能够单独区分的组成部分,且该组成部分已被本集团处置或划分为持有待售类别的界定为终止经营:

- 该组成部分代表一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区;- 该组成部分是拟对一项独立的主要业务或一个单独的主要经营地区进行处置的一项相关

联计划的一部分;- 该组成部分是专为转售而取得的子公司。

本集团对于当期列报的终止经营,在当期利润表中分别列示持续经营损益和终止经营损益,并在比较期间的利润表中将原来作为持续经营损益列报的信息重新作为可比会计期间的终止经营损益列报。

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29 融资融券业务

融资融券业务,是指本集团向客户出借资金供其买入证券或者出借证券供其卖出,并由客户交存相应担保物的经营活动。本集团发生的融资融券业务,分为融资业务和融券业务两类。本集团按照融资业务所融出的资金,作为融出资金并按照附注三、8的相关规定进行初始确认和后续计量并将相应利息收入计入当期损益;为融券业务购入的金融资产在融出前按照附注三、8的相关规定进行列示,融出后在资产负债表中不终止确认,继续按照附注三、8的相关规定进行会计处理,同时将相应利息收入计入当期损益。

本集团通过中国证券金融股份有限公司转融通业务融入资金或证券的,对融入的资金确认为一项资产,同时确认一项对借出方的负债,转融通业务产生的利息费用计入当期损益;对融入的证券,由于其主要收益或风险不由本集团享有或承担,不将其计入资产负债表。本集团根据借出资金及违约概率情况,合理预计未来可能发生的损失,充分反映应承担的借出资金及证券的履约风险情况。

30 利润分配

(1) 对股东的分配

资产负债表日后,经审议批准的利润分配方案中拟分配的股利,不确认为资产负债表日的负债,在附注中单独披露。

(2) 提取一般风险准备

本集团根据财政部颁布的《金融企业财务规则》(中华人民共和国财政部令第42号) 及其实施指南 (财金 [2007] 23号) 的规定以及证监会颁布的《关于证券公司2007年年度报告工作的通知》(证监机构字 [2007] 320号) 等法规的要求,按税后利润的一定比例提取一般风险准备。

(3) 提取交易风险准备

本集团根据《中华人民共和国证券法》以及《关于证券公司2007年年度报告工作的通知》(证监机构字 [2007] 320号) 等法规的要求,按税后利润的一定比例提取交易风险准备。

31 关联方

一方控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响,以及两方或两方以上同受一方控制、共同控制的,构成关联方。关联方可为个人或企业。仅仅同受国家控制而不存在其他关联方关系的企业,不构成关联方。

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此外,本公司同时根据证监会颁布的《上市公司信息披露管理办法》确定本集团或本公司的关联方。

32 分部报告

本集团以内部组织结构、管理要求、内部报告制度为依据确定经营分部。如果两个或多个经营分部存在相似经济特征且同时在各单项服务或产品的性质、提供服务或生产过程的性质、服务或产品的客户类型、提供服务或销售产品的方式、提供服务及生产产品受法律及行政法规的影响等方面具有相同或相似性的,可以合并为一个经营分部。本集团以经营分部为基础考虑重要性原则后确定报告分部。

本集团在编制分部报告时,分部间交易收入按实际交易价格为基础计量。编制分部报告所采用的会计政策与编制本集团财务报表所采用的会计政策在所有重大方面一致。

四、 主要会计估计及判断

编制财务报表时,本集团管理层需要运用估计和假设,这些估计和假设会对会计政策的应用及资产、负债、收入及费用的金额产生影响。实际情况可能与这些估计不同。本集团管理层对估计涉及的关键假设和不确定因素的判断进行持续评估,会计估计变更的影响在变更当期和未来期间予以确认。

1 主要会计估计

除投资性房地产、固定资产及无形资产等资产的折旧及摊销(参见附注三、11、12和15)和各类资产减值(参见参见附注三、18)涉及的会计估计外,其他主要的会计估计如下:

(i) 附注十七 – 金融资产及负债的公允价值管理;(ii) 附注三、8(6) – 金融工具减值;(iii) 附注八、18 – 递延所得税资产的确认。

2 主要会计判断

本集团在运用会计政策过程中做出的重要判断如下:

(i) 附注七、2 – 结构化主体或通过受托经营等方式形成控制权的经营实体。

截至2019年

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五、 主要会计政策、会计估计的变更

1 会计政策变更的说明

(a) 变更的内容及原因

本集团于2019年度执行了财政部于近年颁布的以下企业会计准则修订:

- 《企业会计准则第21号——租赁(修订) 》(“新租赁准则”)- 《关于修订印发2019年度一般企业财务报表格式的通知》(财会[2019]6号)- 《关于修订印发合并财务报表格式(2019版)的通知》(财会[2019]16号)- 《企业会计准则第7号——非货币性资产交换(修订)》(“准则7号(2019)”)- 《企业会计准则第12号——债务重组(修订)》(“准则12号(2019)”)

(b) 变更的主要影响

(i) 新租赁准则

新租赁准则修订了财政部于2006年颁布的《企业会计准则第21号——租赁》(简称“原租赁准则”) 。本集团自2019年1月1日起执行新租赁准则,对会计政策相关内容进行调整。

新租赁准则完善了租赁的定义,本集团在新租赁准则下根据租赁的定义评估合同是否为租赁或者包含租赁。对于首次执行日前已存在的合同,本集团在首次执行日选择不重新评估其是否为租赁或者包含租赁。

? 本集团作为承租人

原租赁准则下,本集团根据租赁是否实质上将与资产所有权有关的全部风险和报酬转移给本集团,将租赁分为融资租赁和经营租赁。

新租赁准则下,本集团不再区分融资租赁与经营租赁。本集团对所有租赁 (选择简化处理方法的短期租赁和低价值资产租赁除外) 确认使用权资产和租赁负债。

在分拆合同包含的租赁和非租赁部分时,本集团按照各租赁部分单独价格及非租赁部分的单独价格之和的相对比例分摊合同对价。

本集团选择根据首次执行新租赁准则的累积影响数,调整首次执行新租赁准则当年年初留存收益及财务报表其他相关项目金额,不调整可比期间信息。

截至2019年

日止年度财务报表

第 48 页

对于首次执行日前的经营租赁,本集团在首次执行日根据剩余租赁付款额按首次执行日本集团增量借款利率折现的现值计量租赁负债,并按照 与租赁负债相等的金额,根据预付租金进行必要调整计量使用权资产。

对于首次执行日前的经营租赁,本集团在应用上述方法时同时采用了如下简化处理:

- 对将于首次执行日后12个月内完成的租赁作为短期租赁处理;- 计量租赁负债时,对具有相似特征的租赁采用同一折现率;- 使用权资产的计量不包含初始直接费用;- 存在续租选择权或终止租赁选择权的,根据首次执行日前选择权的实际行使及

其他最新情况确定租赁期;- 作为使用权资产减值测试的替代,根据首次执行日前按照《企业会计准则第13

号——或有事项》计入资产负债表的亏损合同的亏损准备金额调整使用权资产

;- 对首次执行新租赁准则当年年初之前发生的租赁变更,不进行追溯调整,根据

租赁变更的最终安排,按照新租赁准则进行会计处理。

对于首次执行日前的融资租赁,本集团在首次执行日按照融资租入资产和应付融资租赁款的原账面价值,分别计量使用权资产和租赁负债。

? 本集团作为出租人

本集团无需对其作为出租人的租赁调整首次执行新租赁准则当年年初留存收益及财务报表其他相关项目金额。本集团自首次执行日起按照新租赁准则进行会计处理。

截至2019年

日止年度财务报表

第 49 页

? 2019年1月1日执行新租赁准则对财务报表的影响

在计量租赁负债时,本集团使用2019年1月1日的增量借款利率来对租赁付款额进行折现。本集团所用的加权平均利率为3.55% - 4.08%。

本集团本公司
2018年12月31日合并财务报表中 披露的重大经营租赁的尚未支付的 最低租赁付款额951,029,338.79-
按2019年1月1日本集团增量借款 利率折现的现值866,294,944.03-
2019年1月1日新租赁准则下的租赁 负债866,294,944.03-
上述折现的现值与租赁负债之间的差额--
本集团
2018年12月31日2019年1月1日调整数
资产
货币资金73,496,186,445.3073,496,186,445.30-
其中:客户存款48,146,220,908.9848,146,220,908.98-
结算备付金12,470,923,732.4612,470,923,732.46-
其中:客户备付金9,375,416,465.909,375,416,465.90-
融出资金44,147,977,458.3844,147,977,458.38-
衍生金融资产453,915,364.80453,915,364.80-
存出保证金5,830,716,368.715,830,716,368.71-
应收款项1,237,589,848.551,237,589,848.55-
买入返售金融资产66,268,199,708.0566,268,199,708.05-
金融投资:
交易性金融资产94,269,898,488.8594,269,898,488.85-
债权投资10,192,080,304.2510,192,080,304.25-
其他债权投资22,436,522,455.1022,436,522,455.10-
其他权益工具投资9,115,966,686.929,115,966,686.92-
长期股权投资2,399,054,898.592,399,054,898.59-
投资性房地产66,682,573.0666,682,573.06-
固定资产1,263,475,830.401,263,475,830.40-
在建工程110,463,587.39110,463,587.39-
使用权资产-866,294,944.03866,294,944.03
无形资产148,748,572.42148,748,572.42-
递延所得税资产1,800,674,745.611,800,674,745.61-
其他资产2,015,957,787.762,015,957,787.76-
资产总计

截至2019年

日止年度财务报表

第 50 页

本集团
2018年12月31日2019年1月1日调整数
负债和股东权益
负债:
短期借款717,663,393.10717,663,393.10-
应付短期融资款13,568,269,335.1013,568,269,335.10-
拆入资金11,694,003,059.3211,694,003,059.32-
交易性金融负债2,831,886,866.862,831,886,866.86-
衍生金融负债456,299,954.81456,299,954.81-
卖出回购金融资产款79,362,473,721.8379,362,473,721.83-
代理买卖证券款60,275,346,578.4060,275,346,578.40-
应付职工薪酬2,737,810,603.402,737,810,603.40-
应交税费1,178,139,934.321,178,139,934.32-
应付款项385,811,412.39385,811,412.39-
长期借款652,007,155.44652,007,155.44-
应付债券89,508,336,161.6989,508,336,161.69-
租赁负债-866,294,944.03866,294,944.03
递延所得税负债242,110,061.33242,110,061.33-
合同负债86,750,499.8486,750,499.84-
其他负债12,832,197,041.1912,832,197,041.19-
负债合计276,529,105,779.02277,395,400,723.05866,294,944.03
------------------------------------------------------
股东权益:
股本22,535,944,560.0022,535,944,560.00-
资本公积13,939,709,931.4513,939,709,931.45-
其他综合收益(1,479,862,183.67)(1,479,862,183.67)-
盈余公积3,184,382,238.783,184,382,238.78-
一般风险准备11,076,985,015.3911,076,985,015.39-
未分配利润20,142,165,156.2820,142,165,156.28-
归属于母公司股东 权益合计69,399,324,718.2369,399,324,718.23-
少数股东权益1,796,604,359.351,796,604,359.35-
股东权益合计71,195,929,077.5871,195,929,077.58-
---------------------------------------------------------
负债和股东权益总计347,725,034,856.60348,591,329,800.63866,294,944.03

截至2019年

日止年度财务报表

第 51 页

本公司
2018年12月31日2019年1月1日调整数
资产
货币资金159,170,338.58159,170,338.58-
其中:客户存款---
结算备付金---
其中:客户备付金---
融出资金---
衍生金融资产---
存出保证金---
应收款项---
买入返售金融资产---
金融投资:
交易性金融资产4,467,943,918.634,467,943,918.63-
债权投资5,718,438,957.445,718,438,957.44-
其他债权投资---
其他权益工具投资---
长期股权投资52,685,314,289.5952,685,314,289.59-
投资性房地产280,632,933.73280,632,933.73-
固定资产254,601,343.02254,601,343.02-
在建工程---
使用权资产---
无形资产869,975.04869,975.04-
递延所得税资产---
其他资产8,147,727,725.538,147,727,725.53-
资产总计
-

截至2019年

日止年度财务报表

第 52 页

本公司
2018年12月31日2019年1月1日调整数
负债和股东权益
负债:
短期借款1,001,841.101,001,841.10-
应付短期融资款---
拆入资金---
交易性金融负债---
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债---
衍生金融负债---
卖出回购金融资产款507,065,624.99507,065,624.99-
代理买卖证券款---
应付职工薪酬110,820,317.98110,820,317.98-
应交税费201,678,525.89201,678,525.89-
应付款项---
长期借款652,007,155.44652,007,155.44-
应付债券19,821,105,191.7319,821,105,191.73-
租赁负债---
递延所得税负债234,989,660.69234,989,660.69-
合同负债---
其他负债9,540,983.459,540,983.45-
负债合计21,538,209,301.2721,538,209,301.27-
------------------------------------------------------
股东权益:
股本22,535,944,560.0022,535,944,560.00-
资本公积18,703,829,426.5718,703,829,426.57-
其他综合收益---
盈余公积2,593,910,636.352,593,910,636.35-
一般风险准备3,849,860,528.883,849,860,528.88-
未分配利润2,492,945,028.492,492,945,028.49-
归属于母公司股东 权益合计50,176,490,180.2950,176,490,180.29-
少数股东权益---
股东权益合计50,176,490,180.2950,176,490,180.29-
------------------------------------------------------
负债和股东权益总计71,714,699,481.5671,714,699,481.56-

截至2019年

日止年度财务报表

第 53 页

(c) 准则7号(2019)

准则7号(2019)细化了非货币性资产交换准则的适用范围,明确了换入资产的确认时点和换出资产的终止确认时点并规定了两个时点不一致时的会计处理方法,修订了以公允价值为基础计量的非货币性资产交换中同时换入或换出多项资产时的计量原则,此外新增了对非货币资产交换是否具有商业实质及其原因的披露要求。

准则7号(2019)自2019年6月10日起施行,对2019年1月1日至准则施行日之间发生的非货币性资产交换根据该准则规定进行调整,对2019年1月1日之前发生的非货币性资产

交换,不再进行追溯调整。采用该准则未对本集团的财务状况和经营成果产生重大影响。

(d) 准则12号(2019)

准则12号(2019)修改了债务重组的定义,明确了该准则的适用范围,并规定债务重组中涉及的金融工具的确认、计量和列报适用金融工具相关准则的规定。对于以资产清偿债务方式进行债务重组的,准则12号(2019)修改了债权人受让非金融资产初始确认时的计量原则,并对于债务人在债务重组中产生的利得和损失不再区分资产转让损益和债务重组损益两项损益进行列报。对于将债务转为权益工具方式进行债务重组的,准则12号(2019)修改了债权人初始确认享有股份的计量原则,并对于债务人初始确认权益工具的计量原则增加了指引。

准则12号(2019)自2019年6月17日起施行,对2019年1月1日至准则施行日之间发生的债务重组根据该准则规定进行调整,对2019年1月1日之前发生的债务重组,不再进行追溯调整。采用该准则未对本集团的财务状况和经营成果产生重大影响。

截至2019年

日止年度财务报表

第 54 页

2 会计估计变更的说明

于本会计年度内,本集团主要会计估计未发生变更。

3 会计差错更正的说明

于本会计年度内,本集团未发生重大前期会计差错更正。

六、 税项

本集团适用的与提供服务和其他经营业务相关的税费

本集团适用的与提供服务和其他经营业务相关的税费主要包括增值税、城市维护建设税、教育费附加及地方教育费附加、企业所得税等。

税种计缴标准
增值税 (i)按税法规定计算的销售货物和应税劳务收入的适用税率计算销项税额,在扣除当期允许抵扣的进项税额后,差额部分为应交增值税。
城市维护建设税按实际缴纳增值税的适用税率计征
教育费附加及 地方教育费附加按实际缴纳增值税的适用税率计征
企业所得税 (ii)按应纳税所得额的适用税率计征

截至2019年

日止年度财务报表

第 55 页

根据财政部和国家税务总局发布的《关于明确金融、房地产开发、教育辅助服务等增值税政策的通知》(财税 [2016] 140号) 、《关于资管产品增值税政策有关问题的补充通知》 (财税[2017] 2号文) 及《关于资管产品增值税有关问题的通知》 (财税 [2017] 56号) ,2018年1月1日 (含) 以后,资管产品管理人 (以下称管理人) 运营资管产品过程中发生的增值税应税行为,以管理人为增值税纳税人,暂适用简易计税方法,按照3%的征收率缴纳增值税。

(ii) 企业所得税

本公司子公司上海申银万国证券研究所有限公司获得了上海市科学技术委员会GR201731001218 (2017年-2019年) 高新技术企业资格证书,自2018年度至2019年度,适用15%的企业所得税税率。

除上述享受所得税减免优惠的子公司外,本公司及本集团内其余各中国境内子公司的所得税税率为25% 。

中国境外子公司按当地规定缴纳所得税。

截至2019年

日止年度财务报表

第 56 页

七、 企业合并及合并财务报表

1 子公司情况

(1) 通过自行设立方式取得的主要子公司

子公司名称主要经营地/ 注册地实收资本业务性质本公司 持有权益比例 (注)本公司 表决权比例 (注)
直接间接直接间接
申万宏源证券有限公司上海人民币470亿元证券经纪及投资咨询、融资融券、 证券自营、资产管理及其他业务100%-100%-
申万宏源西部证券有限公司乌鲁木齐人民币47亿元证券经纪和融资融券-100%-100%
申万宏源证券承销保荐有限责任公司乌鲁木齐人民币10亿元证券承销与保荐业务-100%-100%
申万菱信基金管理有限公司上海人民币1.5亿元基金管理业务-67%-67%
上海申银万国证券研究所有限公司上海人民币2,000万元证券投资研究-90%-90%
申银万国创新证券投资有限公司深圳人民币20亿元投资管理和投资咨询服务-100%-100%
申银万国投资有限公司上海人民币5亿元投资咨询和财富管理业务-100%-100%
宏源恒利 (上海) 实业有限公司上海人民币5亿元风险管理服务-100%-100%
宏源循环能源投资管理 (北京) 有限公司北京人民币1,000万元投资管理服务-100%-100%
北京宏通投资管理有限公司北京人民币1,000万元投资管理服务-51%-51%
湖南湘汇私募股权基金管理有限公司长沙人民币1,200万元投资管理服务-51%-51%
湖南发展申宏私募股权基金管理有限公司长沙人民币1,500万元投资管理服务-51%-51%

截至2019年

日止年度财务报表

第 57 页

子公司名称主要经营地/ 注册地实收资本业务性质本公司 持有权益比例 (注)本公司 表决权比例 (注)
直接间接直接间接
申万宏源发展成都股权投资管理有限公司成都人民币3,000万元投资管理服务-51%-51%
四川申万宏源长虹股权投资管理有限公司绵阳人民币2,000万元投资管理服务-60%-60%
申银万国交投产融 (上海) 投资管理有限公司上海人民币1,000万元投资管理服务-51%-51%
申万宏源投资有限公司乌鲁木齐-投资管理服务100%-100%-
申万宏源产业投资管理有限责任公司乌鲁木齐人民币2亿元投资咨询服务100%-100%-
宁夏申宏现代农业产业基金管理有限公司吴忠人民币6万元投资管理服务-51%-51%
申万宏源 (国际) 集团有限公司 Shenwan Hongyuan (International) Holdings Limited香港港币22.53亿元投资控股-100%-100%
四川川投信产申万宏源股权投资管理有限公司成都人民币1,000万元投资管理服务-51%-51%
成都申宏峨影股权投资基金管理有限公司成都人民币200万元投资管理服务-51%-51%
子公司名称主要经营地/ 注册地实收资本业务性质本公司 持有权益比例 (注)本公司 表决权比例 (注)
直接间接直接间接
宏源期货有限公司北京人民币10亿元期货经纪业务100%-100%-
宏源汇富创业投资有限公司北京人民币5亿元创业投资业务100%-100%-
宏源汇智投资有限公司北京人民币20亿元投资管理业务100%-100%-

截至2019年

日止年度财务报表

第 58 页

(3) 非同一控制下企业合并取得的主要子公司

子公司名称主要经营地/ 注册地实收资本业务性质本公司 持有权益比例 (注)本公司 表决权比例 (注)
直接间接直接间接
申银万国期货有限公司上海人民币11.19亿元期货经纪业务-97.25%-97.25%
申万宏源 (香港) 有限公司 Shenwan Hongyuan (H.K.) Limited香港港币27.82亿元证券经纪、企业金融、资产管理、 融资和贷款及其他业务-64.90%-75.00%

截至2019年

日止年度财务报表

第59页

2 结构化主体或通过受托经营等方式形成控制权的经营实体

本集团管理或投资多个结构化主体,主要包括基金、银行理财产品、资产管理计划与信托计划。为判断是否控制该类结构化主体,本集团主要评估其通过参与设立相关结构化主体时的决策和参与度及相关合同安排等所享有的对该类结构化主体的整体经济利益 (包括直接持有产生的收益以及预期管理费) 以及对该类结构化主体的决策权范围。若本集团通过投资合同等安排同时对该类结构化主体拥有权力、通过参与该结构化主体的相关活动而享有可变回报以及有能力运用本集团对该类结构化主体的权力影响可变回报,则本集团认为能够控制该类结构化主体,并将此类结构化主体纳入合并财务报表范围。

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团纳入合并范围的资产管理计划的净资产总额分别为人民币20,542,690,874.88 元和人民币13,641,595,556.36元。于2019年12月31日,本公司及其子公司在上述结构化主体中的权益体现在其各自资产负债表中交易性金融资产为人民币8,934,289,408.22 元,债权投资为人民币340,440,037.23 元。于2018年12月31日,本公司及其子公司在上述结构化主体中的权益体现在其各自资产负债表中交易性金融资产为人民币1,018,592,698.33元,债权投资为人民币440,590,113.67元。

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团认为上述结构化主体受本集团控制,故将其纳入合并财务报表范围。

3 纳入合并财务报表范围但母公司拥有其半数或半数以下表决权的子公司

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团均无纳入合并财务报表范围但母公司拥有其半数或半数以下表决权的重要子公司。

4 公司拥有半数以上表决权但未能对其形成控制的被投资单位

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团均无拥有半数以上表决权但未能对其形成控制的重要被投资单位。

5 合并范围发生变更的说明

2019年度,除附注七、2及附注七、6中所述新纳入合并范围的结构化主体及子公司外,本集团合并范围未发生其他重大变更。

截至2019年

日止年度财务报表

第60页

6 本年合并范围发生变动的子公司

(1) 本年新纳入合并范围重要的子公司

本年本集团无新纳入合并范围的重要子公司。

(2) 本年不再纳入合并范围的子公司

本年本集团无不再纳入合并范围的重要子公司。

7 本年发生的同一控制下企业合并

本年本集团未发生重大同一控制下企业合并。

8 本年发生的非同一控制下企业合并

本年本集团未发生重大非同一控制下企业合并。

9 境外经营实体主要报表项目的折算汇率

本集团主要境外经营实体记账本位币为港币,相关外币财务报表的折算方法参见附注三、7。编制合并财务报表时,折算外币财务报表所采用的资产负债表日的即期汇率和交易发生日的即期汇率的近似汇率分别为:

即期汇率即期汇率的近似汇率
2019年2018年2019年2018年
港币0.895780.876200.880520.84428

截至2019年

日止年度财务报表

第61页

八、 合并财务报表项目注释

1 货币资金

(1) 按币种列示

2019年12月31日
原币金额折算汇率人民币金额
现金539,473.92
-------------------------
其中:人民币264,160.861.00000264,160.86
美元2,426.596.9762016,928.36
港币63,777.900.8957857,130.97
其他币种201,253.73
银行存款86,885,412,365.33
-------------------------
其中:自有资金24,397,806,218.22
其中:人民币21,614,046,407.451.0000021,614,046,407.45
美元53,374,944.686.97620372,354,289.09
港币2,660,686,709.810.895782,383,389,940.91
其他币种28,015,580.77
其中:客户资金62,487,606,147.11
其中:人民币58,191,953,744.661.0000058,191,953,744.66
美元285,501,011.636.976201,991,712,157.35
港币2,551,671,007.500.895782,285,735,855.10
其他币种18,204,390.00
其他货币资金527,860,649.29
-------------------------
其中:人民币527,860,649.291.00000527,860,649.29
-------------------------
小计87,413,812,488.54
加:应收利息132,834,767.41
减:减值准备(2,874,440.42)
合计87,543,772,815.53

截至2019年

日止年度财务报表

第62页

其中,融资融券业务

2019年12月31日
原币金额折算汇率人民币金额
自有信用资金-
-------------------------
其中:人民币-1.00000-
客户信用资金9,293,347,061.84
-------------------------
其中:人民币6,551,241,124.301.000006,551,241,124.30
美元81,972,577.026.97620571,857,091.84
港币2,402,425,211.210.895782,152,044,455.70
其他币种18,204,390.00
-------------------------
小计9,293,347,061.84
加:应收利息3,193,831.05
合计9,296,540,892.89

截至2019年

日止年度财务报表

第63页

2018年12月31日
原币金额折算汇率人民币金额
现金598,537.23
-------------------------
其中:人民币323,678.101.00000323,678.10
美元2,425.976.8632016,649.89
港币49,976.360.8762043,789.29
其他币种214,419.95
银行存款73,428,021,663.17
-------------------------
其中:自有资金25,281,800,754.19
其中:人民币23,397,226,141.401.0000023,397,226,141.40
美元22,338,381.096.86320153,312,777.08
港币1,949,919,013.430.876201,708,519,039.57
其他币种22,742,796.14
其中:客户资金48,146,220,908.98
其中:人民币42,244,547,895.091.0000042,244,547,895.09
美元395,509,002.886.863202,714,457,388.43
港币3,614,131,707.850.876203,166,702,202.42
其他币种20,513,423.04
其他货币资金10,169,458.27
-------------------------
其中:人民币10,169,458.271.0000010,169,458.27
-------------------------
小计73,438,789,658.67
加:应收利息63,551,492.56
减:减值准备(6,154,705.93)
合计73,496,186,445.30

截至2019年

日止年度财务报表

第64页

其中,融资融券业务

2018年12月31日
原币金额折算汇率人民币金额
自有信用资金18,568,893.79
-------------------------
其中:人民币18,568,893.791.0000018,568,893.79
客户信用资金9,561,606,589.23
-------------------------
其中:人民币5,449,332,899.611.000005,449,332,899.61
美元158,005,403.346.863201,084,422,684.17
港币3,432,250,151.120.876203,007,337,582.41
其他币种20,513,423.04
-------------------------
小计9,580,175,483.02
加:应收利息2,793,833.07
合计9,582,969,316.09
2019年 12月31日2018年 12月31日
基金公司一般风险准备381,920,641.00345,937,443.56
在途投资款506,986,270.603,200,000.00
合计888,906,911.60349,137,443.56

截至2019年

日止年度财务报表

第65页

2 结算备付金

2019年12月31日
原币金额折算汇率人民币金额
公司自有备付金2,952,296,610.45
-------------------------
其中:人民币2,880,872,137.801.000002,880,872,137.80
美元8,247,047.706.9762057,533,054.15
港币15,507,622.970.8957813,891,418.50
公司信用备付金277,434,031.87
-------------------------
其中:人民币277,434,031.871.00000277,434,031.87
客户普通备付金7,359,555,211.58
-------------------------
其中:人民币6,114,290,675.821.000006,114,290,675.82
美元145,161,662.046.976201,012,676,786.71
港币254,391,166.890.89578227,878,519.48
其他币种4,709,229.57
客户信用备付金1,350,150,964.72
-------------------------
其中:人民币1,225,859,612.601.000001,225,859,612.60
美元2,190,920.016.9762015,284,296.18
港币120,417,358.650.89578107,867,461.53
其他币种1,139,594.41
-------------------------
小计11,939,436,818.62
加:应收利息1,130,233.17
合计11,940,567,051.79

截至2019年

日止年度财务报表

第66页

2018年12月31日
原币金额折算汇率人民币金额
公司自有备付金2,777,547,778.59
-------------------------
其中:人民币2,728,664,721.981.000002,728,664,721.98
美元5,259,615.356.8632036,097,792.06
港币14,591,719.410.8762012,785,264.55
公司信用备付金313,500,839.99
-------------------------
其中:人民币313,500,839.991.00000313,500,839.99
客户普通备付金8,149,968,581.72
-------------------------
其中:人民币7,194,872,071.811.000007,194,872,071.81
美元113,165,846.826.86320776,679,839.90
港币151,723,622.220.87620132,940,237.78
其他币种45,476,432.23
客户信用备付金1,225,447,884.18
-------------------------
其中:人民币1,186,039,191.541.000001,186,039,191.54
美元1,058,486.866.863207,264,607.00
港币34,982,196.760.8762030,651,400.80
其他币种1,492,684.84
-------------------------
小计12,466,465,084.48
加:应收利息4,458,647.98
合计12,470,923,732.46

截至2019年

日止年度财务报表

第67页

3 融出资金

(1) 按客户类别列示

2019年 12月31日2018年 12月31日
境内
其中:个人44,847,881,620.7937,638,470,400.79
机构6,207,007,421.564,494,168,593.37
小计51,054,889,042.3542,132,638,994.16
加:应收利息1,376,510,327.671,041,002,888.18
减:减值准备(172,736,050.60)(84,265,277.99)
账面价值小计52,258,663,319.4243,089,376,604.35
------------------------------------------------------
境外
其中:个人596,021,926.52660,400,391.36
机构200,881,230.00398,200,462.67
减:减值准备(7,152,165.18)-
账面价值小计789,750,991.341,058,600,854.03
------------------------------------------------------
账面价值合计53,048,414,310.7644,147,977,458.38
2019年 12月31日2018年 12月31日
货币资金9,181,291,712.688,800,182,939.91
债券67,709,666.8223,102,174.60
股票165,040,132,838.81116,050,301,711.23
基金1,827,819,670.351,555,229,158.31
合计176,116,953,888.66126,428,815,984.05

截至2019年

日止年度财务报表

第68页

4 衍生金融资产和衍生金融负债

2019年12月31日
非套期工具
名义金额公允价值
资产负债
利率衍生工具
- 国债期货13,904,748,500.00-(44,948,900.00)
- 利率互换72,060,000,000.00-(123,125,016.23)
权益衍生工具
- 股指期货1,114,144,836.8013,307,620.00(302,040.00)
- 收益凭证911,101,000.00-(12,233,649.12)
- 场内期权550,460,480.0010,405,769.00(24,477,123.00)
- 其他场外工具79,347,828,475.38458,974,897.53(568,570,757.08)
商品衍生工具
- 商品期权959,407,055.366,302,027.81(9,374,560.17)
- 商品择期280,071,512.006,151,820.81-
- 其他商品期货9,626,669,346.9828,390,830.81(65,811,635.00)
合计178,754,431,206.52523,532,965.96(848,843,680.60)
减:以现金 (收取) / 支付作为结算(41,698,450.81)234,187,591.23
净头寸481,834,515.15(614,656,089.37)

截至2019年

日止年度财务报表

第69页

2018年12月31日
非套期工具
名义金额公允价值
资产负债
利率衍生工具
- 国债期货2,672,026,000.00-(22,379,800.00)
- 利率互换58,450,000,000.00-(214,329,620.99)
权益衍生工具
- 股指期货508,408,800.008,948,160.00-
- 收益凭证3,700,000.00-(10,378.39)
- 场内期权420,183,080.003,211,437.09(5,465,992.90)
- 其他场外工具20,078,855,270.41450,703,927.71(450,823,583.52)
商品衍生工具
- 黄金延期交易142,472,040.003,839,577.30-
- 其他商品期货2,595,106,668.4236,766,185.00(15,562,650.00)
合计84,870,751,858.83503,469,287.10(708,572,025.80)
减:以现金 (收取) / 支付作为结算(49,553,922.30)252,272,070.99
净头寸453,915,364.80(456,299,954.81)

截至2019年

日止年度财务报表

第70页

5 存出保证金

2019年12月31日
原币金额折算汇率人民币金额
交易保证金7,760,053,432.54
------------------------
其中:人民币7,745,960,997.081.000007,745,960,997.08
美元540,000.006.976203,767,148.00
港币10,948,588.520.895789,807,526.62
其他币种517,760.84
信用保证金54,480,812.15
------------------------
其中:人民币51,655,179.841.0000051,655,179.84
港币3,154,382.000.895782,825,632.31
履约保证金1,029,371,805.22
------------------------
其中:人民币1,029,371,805.221.000001,029,371,805.22
转融通保证金34,256,581.29
------------------------
其中:人民币34,256,581.291.0000034,256,581.29
------------------------
小计8,878,162,631.20
加:应收利息78,263.00
合计8,878,240,894.20

截至2019年

日止年度财务报表

第71页

2018年12月31日
原币金额折算汇率人民币金额
交易保证金4,850,134,128.09
------------------------
其中:人民币4,832,291,528.601.000004,832,291,528.60
美元589,390.946.863204,045,107.88
港币15,173,966.000.8762013,295,429.01
其他币种502,062.60
信用保证金56,607,700.06
------------------------
其中:人民币55,289,895.261.0000055,289,895.26
港币1,504,000.000.876201,317,804.80
履约保证金350,971,756.84
------------------------
其中:人民币350,971,756.841.00000350,971,756.84
转融通保证金572,898,611.49
------------------------
其中:人民币572,898,611.491.00000572,898,611.49
------------------------
小计5,830,612,196.48
加:应收利息104,172.23
合计5,830,716,368.71

截至2019年

日止年度财务报表

第72页

6 应收款项

(1) 按明细列示

2019年 12月31日2018年 12月31日
应收清算款项997,018,975.43642,120,187.45
应收手续费及佣金724,497,019.69618,642,709.28
应收资管业务款473,351,255.74-
逾期应收款35,884,950.70135,660,720.30
小计2,230,752,201.561,396,423,617.03
减:坏账准备 (按简化模型计提)(262,599,975.66)(158,833,768.48)
合计1,968,152,225.901,237,589,848.55
2019年12月31日
账面余额坏账准备
金额比例金额计提比例
人民币元(%)人民币元(%)
1年以内2,077,671,734.1193.13(210,756,016.25)10.14
1 - 2年70,255,895.113.15(7,047,483.47)10.03
2 - 3年29,170,723.741.31(5,796,575.55)19.87
3年以上53,653,848.602.41(38,999,900.39)72.69
合计2,230,752,201.56100.00(262,599,975.66)11.77
2018年12月31日
账面余额坏账准备
金额比例金额计提比例
人民币元(%)人民币元(%)
1年以内1,193,303,116.0985.45(91,692,405.87)7.68
1 - 2年132,215,352.279.47(22,923,282.88)17.34
2 - 3年21,209,772.851.52(4,374,725.94)20.63
3年以上49,695,375.823.56(39,843,353.79)80.18
合计1,396,423,617.03100.00(158,833,768.48)11.37

截至2019年

日止年度财务报表

第73页

(3) 按减值准备评估方式列示

2019年12月31日
账面余额坏账准备
金额比例金额比例
人民币元(%)人民币元(%)
单项计提减值准备497,799,022.4422.32(211,637,707.93)42.51
组合计提减值准备1,732,953,179.1277.68(50,962,267.73)2.94
合计2,230,752,201.56100.00(262,599,975.66)11.77
2018年12月31日
账面余额坏账准备
金额比例金额比例
人民币元(%)人民币元(%)
单项计提减值准备125,145,063.848.96(125,145,063.84)100.00
组合计提减值准备1,271,278,553.1991.04(33,688,704.64)2.65
合计1,396,423,617.03100.00(158,833,768.48)11.37

截至2019年

日止年度财务报表

第74页

(5) 按欠款方归集的年末余额前五名的应收款项情况

2019年12月31日
性质金额账龄占应收款项 总额的比例
人民币元(%)
申万宏源证券恒赢1号集合资产管理计划资管业务款246,000,000.001年以内11.03
申万宏源灵通丰利360天11003号集合资产管理计划资管业务款85,075,802.131年以内3.81
宏源证券宏源10号股债双鑫集合资产管理计划手续费及佣金61,513,068.991年以内 / 1 - 2年 / 2 - 3年2.76
申万宏源灵通尊盈15号集合资产管理计划资管业务款42,616,000.001年以内1.91
申万宏源中信国安投资1号定向资产管理计划资管业务款30,115,293.001年以内1.35
合计465,320,164.1220.86
2018年12月31日
性质金额账龄占应收款项 总额的比例
人民币元(%)
申万嘉银1号定向资产管理计划手续费及佣金25,896,512.811年以内 / 1 - 2年/ 2-3年1.85
宏源10号股债双鑫集合资产 管理计划N类手续费及佣金21,696,896.131年以内 / 1 - 2年1.55
宏源 - 光大 - 2012-01B定向 资产管理计划手续费及佣金19,903,249.881年以内 / 1 - 2年 / 2-3年1.43
客户A逾期应收款15,006,428.251年以内1.07
客户B逾期应收款14,700,015.521年以内1.05
合计97,203,102.596.95

截至2019年

日止年度财务报表

第75页

7 买入返售金融资产

(1) 按业务类别列示

2019年 12月31日2018年 12月31日
股票质押式回购(i)26,491,425,724.9343,722,541,932.97
债券质押式回购12,475,942,625.6221,901,447,523.00
债券买断式回购1,000,043,656.441,021,607,239.74
约定购回式证券-31,388,000.00
其他30,000,000.0030,000,000.00
小计39,997,412,006.9966,706,984,695.71
----------------------------------------------------
加:应收利息56,559,942.27188,744,070.25
减:减值准备(803,033,257.54)(627,529,057.91)
----------------------------------------------------
合计39,250,938,691.7266,268,199,708.05
2019年 12月31日2018年 12月31日
股票26,491,425,724.9343,753,929,932.97
债券13,475,986,282.0622,923,054,762.74
其他30,000,000.0030,000,000.00
小计39,997,412,006.9966,706,984,695.71
加:应收利息56,559,942.27188,744,070.25
减:减值准备(803,033,257.54)(627,529,057.91)
合计39,250,938,691.7266,268,199,708.05

截至2019年

日止年度财务报表

第76页

(3) 担保物金额

2019年 12月31日2018年 12月31日
担保物76,656,644,638.54160,199,937,117.14
其中:可出售或可再次向外抵押的担保物1,043,147,500.001,065,180,778.20
其中:已出售或已再次向外抵押的担保物1,043,147,500.001,065,180,778.20
2019年12月31日
初始成本公允价值
分类为以公允 价值计量且其 变动计入当期 损益的金融资产指定为以公允 价值计量且其 变动计入当期 损益的金融资产初始投资 成本合计分类为以公允 价值计量且其 变动计入当期 损益的金融资产指定为以公允 价值计量且其 变动计入当期 损益的金融资产公允价值 合计
债券67,365,400,608.92-67,365,400,608.9268,632,923,621.70-68,632,923,621.70
公募基金23,565,399,021.06-23,565,399,021.0623,301,030,631.65-23,301,030,631.65
股票2,284,630,981.74-2,284,630,981.741,965,358,420.44-1,965,358,420.44
银行理财产品4,530,190,438.80-4,530,190,438.804,583,657,859.87-4,583,657,859.87
券商资管产品1,406,261,157.27-1,406,261,157.271,272,734,064.75-1,272,734,064.75
信托计划1,647,031,106.11-1,647,031,106.111,631,906,377.55-1,631,906,377.55
其他13,556,333,292.49-13,556,333,292.4913,840,616,086.84-13,840,616,086.84
合计114,355,246,606.39-114,355,246,606.39115,228,227,062.80-115,228,227,062.80

截至2019年

日止年度财务报表

第77页

2018年12月31日
初始成本公允价值
分类为以公允 价值计量且其 变动计入当期 损益的金融资产指定为以公允 价值计量且其 变动计入当期 损益的金融资产初始投资 成本合计分类为以公允 价值计量且其 变动计入当期 损益的金融资产指定为以公允 价值计量且其 变动计入当期 损益的金融资产公允价值 合计
债券59,562,910,390.50-59,562,910,390.5060,916,658,567.06-60,916,658,567.06
公募基金16,194,419,584.64-16,194,419,584.6416,030,150,377.91-16,030,150,377.91
股票2,326,654,536.37-2,326,654,536.371,811,728,818.73-1,811,728,818.73
银行理财产品3,003,207,066.00-3,003,207,066.003,039,281,603.32-3,039,281,603.32
券商资管产品1,829,970,544.83-1,829,970,544.831,728,820,859.76-1,728,820,859.76
信托计划1,258,675,522.20-1,258,675,522.201,315,348,948.17-1,315,348,948.17
其他9,421,486,812.17-9,421,486,812.179,427,909,313.90-9,427,909,313.90
合计93,597,324,456.71-93,597,324,456.7194,269,898,488.85-94,269,898,488.85

截至2019年

日止年度财务报表

第78页

9 债权投资

2019年12月31日
初始成本利息减值准备账面价值
资产管理计划与信托计划等6,895,472,687.2179,965,404.17(447,822,682.52)6,527,615,408.86
债券482,013,218.344,602,646.36(1,917,864.98)484,697,999.72
应收款项类投资300,000,000.00705,833.34(294,477.10)300,411,356.24
合计7,677,485,905.5585,273,883.87(450,035,024.60)7,312,724,764.82
2018年12月31日
初始成本利息减值准备账面价值
资产管理计划与信托计划等9,402,426,651.8475,936,729.97(186,857,545.73)9,291,505,836.08
应收款项类投资900,000,000.001,023,815.35(449,347.18)900,574,468.17
合计10,302,426,651.8476,960,545.32(187,306,892.91)10,192,080,304.25
2019年12月31日
初始成本利息公允价值变动账面价值累计减值准备
国债154,960,623.842,564,592.39(944,673.84)156,580,542.39-
地方债7,016,740,929.74100,491,272.5152,246,045.267,169,478,247.51(5,567,737.40)
金融债29,902,688.10513,000.00278,661.9030,694,350.00-
企业债5,714,426,844.95150,585,077.65103,342,438.685,968,354,361.28(21,432,276.38)
中期票据4,284,238,377.7897,389,763.7455,433,882.224,437,062,023.74(8,472,486.22)
公司债16,217,497,198.88328,149,156.08(212,202,163.98)16,333,444,190.98(229,333,098.56)
其他9,670,084,545.82200,334,438.0863,147,219.849,933,566,203.74(13,539,581.13)
合计43,087,851,209.11880,027,300.4561,301,410.0844,029,179,919.64(278,345,179.69)
2018年12月31日
初始成本利息公允价值变动账面价值累计减值准备
国债154,019,735.882,114,658.733,546,363.62159,680,758.23-
地方债4,097,427,897.4449,302,965.3630,870,427.564,177,601,290.36(3,006,003.02)
金融债54,205,442.842,179,287.67272,407.1656,657,137.67-
企业债5,596,165,478.49116,087,924.688,260,133.515,720,513,536.68(7,056,272.54)
中期票据7,419,062,294.63170,384,208.17129,346,435.377,718,792,938.17(9,360,876.42)
公司债3,885,751,732.92102,918,953.30(153,099,101.12)3,835,571,585.10(154,336,128.20)
其他771,179,123.76487,260.27(3,961,175.14)767,705,208.89(759,575.65)
合计21,977,811,705.96443,475,258.1815,235,490.9622,436,522,455.10(174,518,855.83)

截至2019年

日止年度财务报表

第79页

(2) 存在承诺条件的其他债权投资

于2019年12月31日,本集团其他债权投资中有人民币14,695,102,714.81元的债券投资为卖出回购业务设定质押 (2018年:人民币10,528,238,743.48元) 。

于2019年12月31日,本集团其他债权投资中有人民币7,108,970,866.68 元的债券投资为债券借贷业务设定质押。本集团债券借贷业务的情况参见附注十五、3 (2018年:人民币4,874,480,259.42元) 。

11 其他权益工具投资

2019年12月31日
初始成本本年末公允价值
非交易性权益工具(i)10,317,124,393.489,445,341,611.23
2018年12月31日
初始成本本年末公允价值
非交易性权益工具(i)11,283,205,831.079,115,966,686.92

截至2019年

日止年度财务报表

第80页

12 融出证券

(1) 按项目分析

2019年 12月31日2018年 12月31日
其他权益工具投资420,202,990.52137,060,664.81
转融通融入证券151,608,498.697,703,632.00
交易性金融资产111,973,493.50326,933,771.45
融出证券总额(i)683,784,982.71471,698,068.26
转融通融入证券总额240,324,630.0012,251,000.00
2019年 12月31日2018年 12月31日
对合营企业的投资
- 不重要的合营企业372,087,798.46322,996,264.32
对联营企业的投资
- 重要的联营企业1,636,067,610.731,472,488,010.52
- 不重要的联营企业659,379,555.54603,570,623.75
小计2,667,534,964.732,399,054,898.59
减:减值准备(178,284,744.12)-
合计2,489,250,220.612,399,054,898.59

截至2019年

日止年度财务报表

第81页

(2) 长期股权投资明细情况

2019年增减变动
被投资单位年初余额增加投资减少投资权益法下确认 的投资收益其他 综合收益其他 权益变动宣告发放现金 股利或利润计提减值准备其他年末余额减值准备 年末余额
合营企业
深圳申万交投西部成长一号股权投资基金合伙企业 (有限合伙)14,253,344.53--492,950.04-----14,746,294.57-
上海申万宏源嘉实股权投资合伙企业 (有限合伙)29,262,351.38-(18,755,000.00)321,985.50-----10,829,336.88-
厦门市象屿泓鼎现代物流投资合伙企业 (有限合伙)28,155,507.46-(5,174,398.56)(6,697,660.55)-----16,283,448.35-
四川申万宏源长虹股权投资基金合伙企业 (有限合伙)165,218,489.46--4,440,884.88-----169,659,374.34-
四川发展申万宏源股权投资基金合伙企业 (有限合伙)83,515,585.70--7,430,682.52-----90,946,268.22-
辽宁国鑫产业投资基金管理有限公司2,590,985.79--(306,359.53)-----2,284,626.26-
四川发展证券投资基金管理有限公司-8,000,000.00-(2,100,681.79)-----5,899,318.21-
珠海申宏格金医疗健康产业投资基金合伙企业(有限合伙)-62,500,000.00-(1,060,868.37)-----61,439,131.63-
小计322,996,264.3270,500,000.00(23,929,398.56)2,520,932.70-----372,087,798.46-
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

截至2019年

日止年度财务报表

第82页

2019年增减变动
被投资单位年初余额增加投资减少投资权益法下确认 的投资收益其他 综合收益其他 权益变动宣告发放现金 股利或利润计提减值准备其他年末余额减值准备 年末余额
联营企业
富国基金管理有限公司942,759,212.70--220,068,529.355,489,411.73-(72,215,000.00)--1,096,102,153.78-
北京城建 (芜湖) 股权 投资管理有限公司34,715,936.72--1,621,013.85-----36,336,950.57-
新疆天山产业投资基金管理有限公司14,288,159.03--96,755.78-----14,384,914.81-
霍尔果斯天山一号产业投资基金有限合伙企业529,728,797.82--10,236,659.13---(178,284,744.12)-361,680,712.83(178,284,744.12)
新疆金投资产管理股份有限公司191,909,227.41--9,410,155.61--(9,000,000.00)--192,319,383.02-
申万宏源资本管理 (上海) 有限公司1,531,174.83--(1,531,174.83)------
河南省国创混改基金管理有限公司1,126,125.76--(500,807.32)-----625,318.44-
嘉兴明茂投资合伙企业 (有限合伙)360,000,000.00--38,700,000.00--(38,700,000.00)--360,000,000.00-
桐乡申万泓鼎成长二号股权投资基金合伙企业(有限合伙)-53,196,574.70-1,516,414.00-----54,712,988.70-
重庆市富荣股权投资基金合伙企业(有限合伙)-1,000,000.00-------1,000,000.00-
小计2,076,058,634.2754,196,574.70-279,617,545.575,489,411.73-(119,915,000.00)(178,284,744.12)-2,117,162,422.15(178,284,744.12)
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
合计2,399,054,898.59124,696,574.70(23,929,398.56)282,138,478.275,489,411.73-(119,915,000.00)(178,284,744.12)-2,489,250,220.61(178,284,744.12)

截至2019年

日止年度财务报表

第83页

2018年增减变动
被投资单位年初余额增加投资减少投资权益法下确认 的投资收益其他 综合收益其他 权益变动宣告发放现金 股利或利润计提减值准备其他年末余额减值准备 年末余额
合营企业
深圳申万交投西部成长一号股权投资基金合伙企业 (有限合伙)14,724,465.69--(938,489.58)467,368.42----14,253,344.53-
上海申万宏源嘉实股权投资合伙企业 (有限合伙)30,453,094.80--(1,844,293.88)653,550.46----29,262,351.38-
厦门市象屿泓鼎现代物流投资合伙企业 (有限合伙)19,486,235.80--8,669,271.66-----28,155,507.46-
四川申万宏源长虹股权投资基金合伙企业 (有限合伙)162,026,936.77--3,191,552.69-----165,218,489.46-
四川发展申万宏源股权投资基金合伙企业 (有限合伙)102,000,000.00--(18,484,414.30)-----83,515,585.70-
辽宁国鑫产业投资基金管理有限公司-2,600,000.00-(9,014.21)-----2,590,985.79-
小计328,690,733.062,600,000.00-(9,415,387.62)1,120,918.88----322,996,264.32-
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

截至2019年

日止年度财务报表

第84页

2018年增减变动
被投资单位年初余额增加投资减少投资权益法下确认 的投资收益其他 综合收益其他 权益变动宣告发放现金 股利或利润计提减值准备其他年末余额减值准备 年末余额
联营企业
富国基金管理有限公司788,154,122.68--197,021,759.98(754,169.96)-(41,662,500.00)--942,759,212.70-
北京城建 (芜湖) 股权 投资管理有限公司38,411,936.72--804,000.00--(4,500,000.00)--34,715,936.72-
新疆天山产业投资基金管理有限公司11,441,921.16--2,846,237.87-----14,288,159.03-
霍尔果斯天山一号产业投资基金有限合伙企业518,455,910.31--11,272,887.51-----529,728,797.82-
新疆金投资产管理股份有限公司180,000,000.00--11,909,227.41-----191,909,227.41-
申万宏源资本管理 (上海) 有限公司4,000,000.00--(2,468,825.17)-----1,531,174.83-
河南省国创混改基金管理有限公司1,500,000.00--(373,874.24)-----1,126,125.76-
嘉兴明茂投资合伙企业(有限合伙)-360,000,000.00-------360,000,000.00-
小计1,541,963,890.87360,000,000.00-221,011,413.36(754,169.96)-(46,162,500.00)--2,076,058,634.27-
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
合计1,870,654,623.93362,600,000.00-211,596,025.74366,748.92-(46,162,500.00)--2,399,054,898.59-

截至2019年

日止年度财务报表

第85页

(3) 合营企业基本情况

持股比例
合营企业主要经营地/ 注册地业务性质实收资本直接间接
深圳申万交投西部成长一号股权投资合伙企业 (有限合伙) (1)深圳股权投资人民币0.88亿元-17.54%
上海申万宏源嘉实股权投资合伙企业 (有限合伙)上海股权投资人民币0.85亿元-31.00%
厦门市象屿泓鼎现代物流合伙企业 (有限合伙)厦门股权投资人民币0.4亿元-50.00%
四川申万宏源长虹股权投资基金合伙企业 (有限合伙) (2)绵阳股权投资人民币3.1亿元-51.61%
四川发展申万宏源股权投资基金合伙企业 (有限合伙)成都股权投资人民币3.0亿元-34.00%
辽宁国鑫产业投资基金管理有限公司沈阳投资管理人民币0.1亿元-26.00%
四川发展证券投资基金管理有限公司成都股权投资人民币0.2亿元-40.00%
珠海申宏格金医疗健康产业投资基金合伙企业(有限合伙)珠海股权投资人民币2.5亿元-25.00%
持股比例
联营企业主要经营地/ 注册地业务性质实收资本直接间接
富国基金管理有限公司上海基金管理人民币5.2亿元-27.775%
北京城建 (芜湖) 股权投资管理有限公司芜湖投资管理人民币1.0亿元-30.00%
新疆天山产业投资基金管理有限公司乌鲁木齐投资管理人民币0.5亿元-30.00%
霍尔果斯天山一号产业投资基金有限合伙企业霍尔果斯股权投资人民币15.1亿元33.11%-
新疆金投资产管理股份有限公司 (1)乌鲁木齐资产管理人民币10.0亿元18.00%-
申万宏源资本管理 (上海) 有限公司上海资产管理人民币0.1亿元-40.00%
河南省国创混改基金管理有限公司郑州投资管理人民币0.1亿元-30.00%
嘉兴明茂投资合伙企业 (有限合伙)嘉兴股权投资人民币7.21亿元-49.90%
桐乡申万泓鼎成长二号股权投资基金合伙企业(有限合伙)嘉兴股权投资人民币2.01亿元-24.87%
重庆市富荣股权投资基金合伙企业(有限合伙)(1)重庆股权投资人民币0.5亿元-2.00%

截至2019年

日止年度财务报表

第86页

(5) 重要联营企业的主要财务信息

下表列示了本集团重要联营企业的主要财务信息。该联营企业的重要会计政策、会计估计与本集团的会计政策、会计估计无重大差异,该联营企业的主要财务信息是在按投资时公允价值为基础调整后的金额。此外,下表还列示了这些财务信息按照权益法调整至本集团对联营企业投资账面价值的调节过程:

富国基金管理有限公司
2019年12月31日2018年12月31日
资产总额5,655,703,571.714,701,752,997.71
负债总额(1,711,019,235.73)(1,308,773,842.20)
净资产3,944,684,335.983,392,979,155.51
持股比例27.775%27.775%
按持股比例计算的净资产份额1,095,636,074.32942,399,960.44
其他调整466,079.46359,252.26
减:减值准备--
对联营企业投资的账面价值1,096,102,153.78942,759,212.70
营业收入2,854,915,545.642,381,397,478.97
净利润791,356,002.37703,982,561.82
其他综合收益20,349,178.10(5,384,741.98)
其他调整384,616.448,036,167.63
综合收益总额812,089,796.91706,633,987.47
本年收到的来自联营企业的股利72,215,000.0041,662,500.00

截至2019年

日止年度财务报表

第87页

霍尔果斯天山一号产业投资基金有限合伙企业
2019年12月31日2018年12月31日
(未经审计)
资产总额1,662,342,456.602,996,119,463.65
负债总额(31,519,572.43)(1,396,213,701.58)
净资产1,630,822,884.171,599,905,762.07
持股比例33.110%33.110%
按持股比例计算的净资产份额539,965,456.95529,728,797.82
减:减值准备(178,284,744.12)-
对联营企业投资的账面价值361,680,712.83529,728,797.82
营业收入--
净利润30,917,122.1134,046,775.93
其他综合收益--
综合收益总额30,917,122.1134,046,775.93
本年收到的来自联营企业的股利--

截至2019年

日止年度财务报表

第88页

(6) 不重要合营企业和联营企业的汇总财务信息

2019年 12月31日2018年 12月31日
合营企业:
投资账面价值合计372,087,798.46322,996,264.32
下列各项按持股比例计算的合计数
- 净利润 /(亏损)2,520,932.70(9,415,387.62)
- 其他综合收益-1,120,918.88
- 综合收益总额2,520,932.70(8,294,468.74)
联营企业:
投资账面价值合计659,379,555.54603,570,623.75
下列各项按持股比例计算的合计数
- 净利润49,312,357.0912,716,765.87
- 综合收益总额49,312,357.0912,716,765.87

截至2019年

日止年度财务报表

第89页

14 投资性房地产

采用成本法计量的投资性房地产:

房屋及建筑物
成本
2018年1月1日余额137,838,961.55
本年增加10,694,321.99
本年减少(34,333,787.85)
2018年12月31日余额114,199,495.69
本年增加64,625,658.05
本年减少(59,162,939.55)
2019年12月31日余额119,662,214.19
--------------------------
减:累计折旧
2018年1月1日余额(52,713,961.04)
本年转入(5,867,573.39)
本年计提(5,095,269.38)
本年减少16,159,881.18
2018年12月31余额(47,516,922.63)
本年转入(21,201,816.42)
本年计提(4,430,331.29)
本年减少53,210,996.26
2019年12月31日余额(19,938,074.08)
--------------------------
账面价值
2019年12月31日余额99,724,140.11
2018年12月31日余额66,682,573.06

截至2019年

日止年度财务报表

第90页

15 固定资产

(1) 账面价值

2019年 12月31日2018年 12月31日
固定资产原价3,059,513,553.183,079,964,108.07
减:累计折旧(1,906,135,136.52)(1,798,334,964.79)
固定资产减值准备(18,153,312.88)(18,153,312.88)
合计1,135,225,103.781,263,475,830.40

截至2019年

日止年度财务报表

第91页

(2) 固定资产增减变动表

房屋及建筑物运输工具机械动力设备电子电器设备其他设备自有固定资产装修合计
成本
2018年1月1日余额1,658,492,519.66109,920,323.4122,260,487.521,088,923,398.1571,344,181.5693,469,847.183,044,410,757.48
本年增加
- 本年购置-4,010,091.8140,517.2481,684,312.973,256,933.78182,730.1289,174,585.92
- 投资性房地产 / 在建工程转入34,333,787.85521,586.89-13,867,827.44343,945.46633,674.5549,700,822.19
本年减少
- 转让和出售-(2,852,409.17)(160,620.00)(33,057,199.99)(1,931,049.55)(845,642.20)(38,846,920.91)
- 清理报废-(8,649,900.26)(500,600.00)(42,183,803.10)(2,123,603.27)(322,907.99)(53,780,814.62)
- 本年转出(10,694,321.99)-----(10,694,321.99)
2018年12月31日余额1,682,131,985.52102,949,692.6821,639,784.761,109,234,535.4770,890,407.9893,117,701.663,079,964,108.07
本年增加
- 本年购置-3,044,251.50130,297.5759,192,240.436,220,017.30176,259.3868,763,066.18
- 投资性房地产 / 在建工程转入59,162,939.55--8,527,672.3445,751.58739,057.4668,475,420.93
本年减少
- 转让和出售(7,586,526.00)(1,802,195.97)-(1,087,502.24)(22,288.00)(5,361,880.37)(15,860,392.58)
- 清理报废-(6,994,610.30)(933,723.00)(67,994,297.61)(1,280,360.46)-(77,202,991.37)
- 本年转出(64,625,658.05)-----(64,625,658.05)
2019年12月31日余额1,669,082,741.0297,197,137.9120,836,359.331,107,872,648.3975,853,528.4088,671,138.133,059,513,553.18
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------

截至2019年

日止年度财务报表

第92页

房屋及建筑物运输工具机械动力设备电子电器设备其他设备自有固定资产装修合计
减:累计折旧
2018年1月1日余额(612,654,758.19)(93,559,603.69)(16,266,147.93)(856,519,276.57)(60,812,866.68)(58,585,332.60)(1,698,397,985.66)
本年转入(16,159,881.18)-----(16,159,881.18)
本年计提(54,139,229.51)(5,741,185.08)(1,069,429.61)(98,364,943.06)(6,338,009.89)(10,968,149.27)(176,620,946.42)
本年转出-------
本年减少5,867,573.3910,742,767.55514,492.7670,931,461.113,630,095.121,157,458.5492,843,848.47
2018年12月31日余额(677,086,295.49)(88,558,021.22)(16,821,084.78)(883,952,758.52)(63,520,781.45)(68,396,023.33)(1,798,334,964.79)
本年转入(53,210,996.26)-----(53,210,996.26)
本年计提(51,023,216.14)(4,846,892.65)(926,505.15)(86,162,296.49)(7,225,568.46)(8,873,857.25)(159,058,336.14)
本年转出21,201,816.42-----21,201,816.42
本年减少1,655,789.018,174,347.63784,653.6866,062,494.541,240,870.455,349,188.9483,267,344.25
2019年12月31日余额(758,462,902.46)(85,230,566.24)(16,962,936.25)(904,052,560.47)(69,505,479.46)(71,920,691.64)(1,906,135,136.52)
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
减:减值准备
2018年1月1日余额(18,153,312.88)-----(18,153,312.88)
2018年12月31日余额(18,153,312.88)-----(18,153,312.88)
2019年12月31日余额(18,153,312.88)-----(18,153,312.88)
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
账面价值
2019年12月31日892,466,525.6811,966,571.673,873,423.08203,820,087.926,348,048.9416,750,446.491,135,225,103.78
2018年12月31日986,892,377.1514,391,671.464,818,699.98225,281,776.957,369,626.5324,721,678.331,263,475,830.40

截至2019年

日止年度财务报表

第93页

(3) 暂时闲置的固定资产情况

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团无闲置的重大固定资产。

(4) 通过融资租赁租入的固定资产情况

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团无通过融资租赁租入的重大固定资产。

(5) 通过经营租赁租出的固定资产的情况

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团无通过经营租赁租出的重大固定资产。

(6) 未办妥产权证书的固定资产情况

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团尚未办妥产权证书的固定资产账面价值分别为人民币20,693,239.64 元和人民币21,424,107.89元。

截至2019年

日止年度财务报表

第94页

16 在建工程

(1) 在建工程账面价值

2019年12月31日2018年12月31日
账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值
自有房产
装修工程28,246,794.60-28,246,794.6028,226,062.61-28,226,062.61
无形资产
开发支出76,804,864.68-76,804,864.6858,550,846.68-58,550,846.68
租入房产
装修工程8,541,030.68-8,541,030.683,887,422.59-3,887,422.59
其他30,572,971.80-30,572,971.8019,799,255.51-19,799,255.51
合计144,165,661.76-144,165,661.76110,463,587.39-110,463,587.39
资金来源2019年 1月1日余额本年增加本年减少2019年 12月31日余额
本年转入固定资产其他减少
自有房产装修工程自有28,226,062.61759,789.45(739,057.46)-28,246,794.60
无形资产开发支出自有58,550,846.6884,532,820.01-(66,278,802.01)76,804,864.68
租入房产装修工程自有3,887,422.5934,514,559.67-(29,860,951.58)8,541,030.68
其他自有19,799,255.5121,064,322.88(8,573,423.92)(1,717,182.67)30,572,971.80
110,463,587.39140,871,492.01(9,312,481.38)(97,856,936.26)144,165,661.76
资金来源2018年 1月1日余额本年增加本年减少2018年 12月31日余额
本年转入固定资产其他减少
自有房产装修工程自有25,955,069.562,904,667.60(633,674.55)-28,226,062.61
无形资产开发支出自有38,246,314.2860,977,194.12-(40,672,661.72)58,550,846.68
租入房产装修工程自有1,765,644.6228,814,219.05-(26,692,441.08)3,887,422.59
其他自有2,243,527.9138,076,947.75(14,733,359.79)(5,787,860.36)19,799,255.51
68,210,556.37130,773,028.52(15,367,034.34)(73,152,963.16)110,463,587.39

截至2019年

日止年度财务报表

第95页

17 无形资产

无形资产增减变动表

计算机软件其他合计
成本
2018年1月1日余额381,857,990.78329,511,395.14711,369,385.92
本年增加73,921,602.69587,066.0574,508,668.74
本年减少(766,521.15)-(766,521.15)
2018年12月31日余额455,013,072.32330,098,461.19785,111,533.51
本年增加70,063,530.82287,782.7070,351,313.52
本年减少(237,703.39)-(237,703.39)
2019年12月31日余额524,838,899.75330,386,243.89855,225,143.64
------------------------------------------------------------
减:累计摊销
2018年1月1日余额(271,766,092.16)(296,920,955.60)(568,687,047.76)
本年计提(59,511,882.26)(7,641,566.93)(67,153,449.19)
本年减少153,115.78-153,115.78
2018年12月31日余额(331,124,858.64)(304,562,522.53)(635,687,381.17)
本年计提(70,349,498.64)(5,033,927.20)(75,383,425.84)
本年减少236,703.39-236,703.39
2019年12月31日余额(401,237,653.89)(309,596,449.73)(710,834,103.62)
------------------------------------------------------------
减:减值准备
2018年1月1日余额-(675,579.92)(675,579.92)
2018年12月31日余额-(675,579.92)(675,579.92)
2019年12月31日余额-(675,579.92)(675,579.92)
------------------------------------------------------------
净额
2019年12月31日123,601,245.8620,114,214.24143,715,460.10
2018年12月31日123,888,213.6824,860,358.74148,748,572.42

截至2019年

日止年度财务报表

第96页

18 递延所得税资产及负债

于资产负债表日,列示在资产负债表中的递延所得税资产和负债净额:

2019年 12月31日2018年 12月31日
递延所得税资产1,833,394,995.291,800,674,745.61
递延所得税负债(2,557,994.93)(242,110,061.33)
净额1,830,837,000.361,558,564,684.28
2019年12月31日2018年12月31日
可抵扣 暂时性差异递延 所得税资产可抵扣 暂时性差异递延 所得税资产
资产减值准备1,785,489,027.43446,372,256.871,068,703,833.97267,175,958.50
公允价值变动1,300,654,206.16325,163,551.542,571,260,031.76642,815,007.94
吸收合并重组交易1,854,339,690.16463,584,922.541,854,339,690.16463,584,922.54
已计提尚未支付的工资及奖金2,280,514,206.21568,970,504.971,555,734,048.19386,862,117.10
其他121,387,253.2230,321,348.67197,908,925.6249,461,245.04
小计7,342,384,383.181,834,412,584.597,247,946,529.701,809,899,251.12
互抵金额(2,733,966.23)(1,017,589.30)(36,898,022.02)(9,224,505.51)
互抵后金额7,339,650,416.951,833,394,995.297,211,048,507.681,800,674,745.61
2019年12月31日2018年12月31日
应纳税 暂时性差异递延 所得税负债应纳税 暂时性差异递延 所得税负债
吸收合并重组交易--(899,171,831.76)(224,792,957.94)
公允价值变动(11,574,234.79)(3,246,741.78)(68,326,534.22)(17,081,633.56)
其他(3,185,370.60)(328,842.45)(39,935,453.04)(9,459,975.34)
小计(14,759,605.39)(3,575,584.23)(1,007,433,819.02)(251,334,566.84)
互抵金额2,733,966.231,017,589.3036,898,022.029,224,505.51
互抵后金额(12,025,639.16)(2,557,994.93)(970,535,797.00)(242,110,061.33)

截至2019年

日止年度财务报表

第97页

(2) 未确认递延所得税资产明细

2019年 12月31日2018年 12月31日
未确认暂时性差异6,254,278.326,254,278.32
可抵扣亏损29,044,981.0057,119,616.47
合计35,299,259.3263,373,894.79
年份2019年 12月31日2018年 12月31日
2019年-4,670,441.84
2020年1,082,590.671,082,590.67
2021年9,917,407.319,917,407.31
2022年8,995,164.1429,884,840.48
2023年85,279.6911,564,336.17
2024年8,964,539.19-
合计29,044,981.0057,119,616.47

截至2019年

日止年度财务报表

第98页

19 其他资产

2019年 12月31日2018年 12月31日
大宗商品存货1,081,925,189.40733,646,979.37
其他应收款(i)862,174,371.50697,729,155.30
预付款项382,239,278.8088,296,483.09
待抵扣税项213,864,784.41170,007,370.05
长期待摊费用(ii)104,997,104.45111,085,919.96
应收利息35,418,575.2696,635,638.11
待摊费用4,957,844.3943,995,205.24
抵债资产3,460,129.003,460,129.00
其他(iii)81,533,342.3971,100,907.64
合计2,770,570,619.602,015,957,787.76
2019年 12月31日2018年 12月31日
其他应收款余额1,061,153,351.53901,087,873.23
减:坏账准备(198,978,980.03)(203,358,717.93)
合计862,174,371.50697,729,155.30

截至2019年

日止年度财务报表

第99页

(b) 按账龄分析

2019年12月31日
账面余额坏账准备
金额比例金额计提比例
人民币元(%)人民币元(%)
1年以内802,501,748.1175.63(7,465,629.06)0.93
1 - 2年37,673,944.603.55(899,494.82)2.39
2 - 3年7,103,631.500.67(604,032.91)8.50
3年以上213,874,027.3220.15(190,009,823.24)88.84
合计1,061,153,351.53100.00(198,978,980.03)18.75
2018年12月31日
账面余额坏账准备
金额比例金额计提比例
人民币元(%)人民币元(%)
1年以内668,368,979.1174.17(5,297,811.90)0.79
1 - 2年18,844,866.802.09(1,773,766.15)9.41
2 - 3年3,940,283.880.44(703,026.31)17.84
3年以上209,933,743.4423.30(195,584,113.57)93.16
合计901,087,873.23100.00(203,358,717.93)22.57
2019年12月31日
性质金额账龄占其他应收款 总额的比例
人民币元(%)
上海节升供应链管理有限公司应收往来款126,695,360.771年以内11.94
上海飙鑫实业有限公司应收往来款67,417,035.981年以内6.35
武汉葛化集团有限公司应收往来款63,415,529.003年以上5.98
上海巨伊国际贸易有限公司应收往来款61,839,632.531年以内5.83
上海荣理国际贸易有限公司应收往来款61,686,313.431年以内5.81
合计381,053,871.7135.91

截至2019年

日止年度财务报表

第100页

2018年12月31日
性质金额账龄占其他应收款 总额的比例
人民币元(%)
大连汇利玺成粮油有限公司应收往来款91,309,090.911年以内10.13
上海巨伊国际贸易有限公司应收往来款63,898,937.781年以内7.09
武汉葛化集团有限公司应收往来款63,415,529.003年以上7.04
上海海石榕实业有限公司应收往来款36,656,333.021年以内4.07
上海节升供应链管理有限公司应收往来款32,283,776.871年以内3.58
合计287,563,667.5831.91
2019年 1月1日余额本年购入在建工程转入本年摊销2019年 12月31日余额
经营租赁租入固定资产改良支出92,421,418.388,085,919.3029,860,951.58(40,878,936.95)89,489,352.31
其他18,664,501.581,923,106.62872,106.57(5,951,962.63)15,507,752.14
合计111,085,919.9610,009,025.9230,733,058.15(46,830,899.58)104,997,104.45
2018年 1月1日余额本年购入在建工程转入本年摊销2018年 12月31日余额
经营租赁租入固定资产改良支出102,485,742.407,570,583.4026,692,441.08(44,327,348.50)92,421,418.38
其他17,635,510.373,378,354.972,362,794.99(4,712,158.75)18,664,501.58
合计120,121,252.7710,948,938.3729,055,236.07(49,039,507.25)111,085,919.96

截至2019年

日止年度财务报表

第101页

20 资产减值准备

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团资产减值准备变动情况汇总如下:

附注2018年 12月31日余额本年计提本年减少其他变动2019年 12月31日余额
计提核销后收回转回转销核销
货币资金减值准备八、16,154,705.93--(3,280,265.51)---2,874,440.42
融出资金减值准备八、384,265,277.99--(4,185,167.69)--99,808,105.48179,888,215.78
买入返售金融资产减值准备八、7627,529,057.91161,014,819.61----14,489,380.02803,033,257.54
应收款项减值准备八、6158,833,768.48203,574,312.66----(99,808,105.48)262,599,975.66
债权投资减值准备八、9187,306,892.91262,728,131.69-----450,035,024.60
其他债权投资减值准备八、10174,518,855.83103,826,323.86-----278,345,179.69
其他应收款减值准备八、19203,358,717.93--(4,379,737.90)---198,978,980.03
其他金融资产减值准备19,535,089.83820,020.01----(14,489,380.02)5,865,729.82
金融工具信用减值准备小计1,461,502,366.81731,963,607.83-(11,845,171.10)---2,181,620,803.54
----------------------------------------------------------------------------------------------------------------
长期股权投资减值准备八、13-178,284,744.12-----178,284,744.12
固定资产减值准备八、1518,153,312.88------18,153,312.88
无形资产减值准备八、17675,579.92------675,579.92
其他资产减值准备41,501,663.22--(38,423,673.05)---3,077,990.17
其他资产减值准备小计60,330,556.02178,284,744.12-(38,423,673.05)---200,191,627.09
----------------------------------------------------------------------------------------------------------------
合计1,521,832,922.83910,248,351.95-(50,268,844.15)---2,381,812,430.63

截至2019年

日止年度财务报表

第102页

附注2017年 12月31日余额会计政策变更本年计提本年减少2018年 12月31日余额
计提核销后收回转回转销核销
货币资金减值准备八、1-8,042,594.40--(1,887,888.47)--6,154,705.93
融出资金减值准备八、3135,808,448.10---(51,512,420.25)-(30,749.86)84,265,277.99
买入返售金融资产减值准备八、7162,594,266.461,456,817.86463,477,973.59----627,529,057.91
应收款项减值准备八、690,500,262.23-68,333,506.25----158,833,768.48
可供出售金融资产减值准备903,227,419.16(903,227,419.16)------
债权投资减值准备八、9-164,140,845.0623,166,047.85----187,306,892.91
其他债权投资减值准备八、10-85,108,396.1689,410,459.67----174,518,855.83
其他金融资产减值准备196,632,221.14-26,255,186.626,400.00---222,893,807.76
金融工具信用减值准备小计1,488,762,617.09(644,478,765.68)670,643,173.986,400.00(53,400,308.72)-(30,749.86)1,461,502,366.81
----------------------------------------------------------------------------------------------------------------
固定资产减值准备八、1518,153,312.88------18,153,312.88
无形资产减值准备八、17675,579.92------675,579.92
其他资产减值准备--41,501,663.22----41,501,663.22
其他资产减值准备小计18,828,892.80-41,501,663.22----60,330,556.02
----------------------------------------------------------------------------------------------------------------
合计1,507,591,509.89(644,478,765.68)712,144,837.206,400.00(53,400,308.72)-(30,749.86)1,521,832,922.83

截至2019年

日止年度财务报表

第103页

于2019年12月31日,本集团金融资产三阶段预期信用损失准备情况汇总如下:

附注2019年12月31日余额
未来12个月预期信用损失整个存续期预期信用损失 (未发生信用减值)整个存续期预期信用损失 (已发生信用减值)合计
货币资金减值准备八、12,874,440.42--2,874,440.42
融出资金减值准备八、3102,550,129.04-77,338,086.74179,888,215.78
应收款项减值准备 (简化模型)八、6-50,962,267.73211,637,707.93262,599,975.66
买入返售金融资产减值准备八、793,847,238.7810,458,060.58698,727,958.18803,033,257.54
债权投资减值准备八、95,111,942.29163,080.00444,760,002.31450,035,024.60
其他债权投资减值准备八、1047,422,680.6329,790,817.06201,131,682.00278,345,179.69
其他金融资产减值准备-18,642,766.45186,201,943.40204,844,709.85
合计251,806,431.16110,016,991.821,819,797,380.562,181,620,803.54
附注2018年12月31日余额
未来12个月预期信用损失整个存续期预期信用损失 (未发生信用减值)整个存续期预期信用损失 (已发生信用减值)合计
货币资金减值准备八、16,154,705.93--6,154,705.93
融出资金减值准备八、384,265,277.99--84,265,277.99
应收款项减值准备 (简化模型)八、6-33,688,704.64125,145,063.84158,833,768.48
买入返售金融资产减值准备八、7189,299,863.1918,496,722.58419,732,472.14627,529,057.91
债权投资减值准备八、96,398,792.79-180,908,100.12187,306,892.91
其他债权投资减值准备八、1019,779,955.764,738,900.07150,000,000.00174,518,855.83
其他金融资产减值准备-25,207,370.75197,686,437.01222,893,807.76
合计305,898,595.6682,131,698.041,073,472,073.111,461,502,366.81

截至2019年

日止年度财务报表

第104页

21 短期借款

2019年 12月31日2018年 12月31日
保证借款871,145,568.00411,743,904.00
质押借款289,161,376.00304,841,280.00
信用借款-1,000,000.00
小计1,160,306,944.00717,585,184.00
加:应付利息-78,209.10
合计1,160,306,944.00717,663,393.10

截至2019年

日止年度财务报表

第105页

22 应付短期融资款

债券名称面值起息日期债券期限发行金额票面利率2019年1月 1日账面余额本年增加本年减少应付利息2019年12月 31日账面余额
人民币亿元人民币亿元%人民币元人民币元人民币元人民币元人民币元
申证180160.002018/01/2912个月60.005.506,304,684,931.50-(6,304,684,931.50)--
19申万宏源CP001BC30.002019/04/253个月30.002.98-3,000,000,000.00(3,000,000,000.00)--
19申万宏源CP002BC30.002019/05/273个月30.003.00-3,000,000,000.00(3,000,000,000.00)--
19申万宏源CP003BC30.002019/06/213个月30.002.70-3,000,000,000.00(3,000,000,000.00)--
19申万宏源CP004BC30.002019/08/293个月30.002.85-3,000,000,000.00(3,000,000,000.00)--
19申万宏源CP005BC30.002019/09/123个月30.002.75-3,000,000,000.00(3,000,000,000.00)--
19申万宏源CP006BC40.002019/10/233个月39.992.95-3,999,780,609.98-22,630,136.994,022,410,746.97
19申万宏源CP007BC30.002019/11/153个月29.993.10-2,999,654,841.05-11,975,342.473,011,630,183.52
19申万宏源CP008BC30.002019/12/113个月30.003.05-3,000,000,000.00-5,264,383.563,005,264,383.56
短期公司债小计6,304,684,931.5024,999,435,451.03(21,304,684,931.50)39,869,863.0210,039,305,314.05
收益凭证(i)7,263,584,403.6017,505,673,410.97(17,771,151,814.57)27,741,920.097,025,847,920.09
合计13,568,269,335.1042,505,108,862.00(39,075,836,746.07)67,611,783.1117,065,153,234.14

截至2019年

日止年度财务报表

第106页

债券名称面值起息日期债券期限发行金额票面利率2018年1月 1日账面余额本年增加本年减少应付利息2018年12月 31日账面余额
人民币亿元人民币亿元%人民币元人民币元人民币元人民币元人民币元
申证170120.002017/04/249个月20.004.652,000,000,000.00-(2,000,000,000.00)--
申证170240.002017/05/109个月40.004.893,700,000,000.00-(3,700,000,000.00)--
申证180160.002018/01/2912个月60.005.50-6,000,000,000.00-304,684,931.506,304,684,931.50
短期公司债小计5,700,000,000.006,000,000,000.00(5,700,000,000.00)304,684,931.506,304,684,931.50
收益凭证(i)9,545,333,341.1233,607,527,200.62(35,932,713,952.71)43,437,814.577,263,584,403.60
合计15,245,333,341.1239,607,527,200.62(41,632,713,952.71)348,122,746.0713,568,269,335.10

截至2019年

日止年度财务报表

第107页

(i) 于2019年度,本集团共发行1,352期期限一年以内的收益凭证,于2019年12月31

日,未到期的产品票面收益率为0.00%加浮动收益至3.00% 加浮动收益。于2018年度,本集团共发行550期期限一年以内的收益凭证,于2018年12月31日,未到期的产品票面收益率为2.00%至8.00% 。

23 拆入资金

2019年 12月31日2018年 12月31日
转融通融入资金(i)-3,800,000,000.00
银行拆入资金10,890,146,488.767,818,940,965.75
小计10,890,146,488.7611,618,940,965.75
加:应付利息60,927,323.0575,062,093.57
合计10,951,073,811.8111,694,003,059.32
2019年12月31日2018年12月31日
剩余期限金额利率区间金额利率区间
1个月以内--1,300,000,000.005.1%
1至3个月内--1,500,000,000.005.1%
3至12个月--1,000,000,000.004.3%-5.1%
合计-3,800,000,000.00

截至2019年

日止年度财务报表

第108页

24 交易性金融负债

2019年12月31日
分类为以公允价值 计量且其变动计入 当期损益的金融负债指定为以公允价值 计量且其变动计入 当期损益的金融负债合计
结构化票据280,825,151.55-280,825,151.55
其他-103,344,512.37103,344,512.37
合计280,825,151.55103,344,512.37384,169,663.92
2018年12月31日
分类为以公允价值 计量且其变动计入 当期损益的金融负债指定为以公允价值 计量且其变动计入 当期损益的金融负债合计
黄金142,330,000.00-142,330,000.00
债券2,642,185,358.56-2,642,185,358.56
其他-47,371,508.3047,371,508.30
合计2,784,515,358.5647,371,508.302,831,886,866.86

截至2019年

日止年度财务报表

第109页

25 卖出回购金融资产款

(1) 按业务类别列示

2019年 12月31日2018年 12月31日
质押式卖出回购70,479,176,195.0058,353,405,437.63
场外协议回购12,101,887,000.0017,645,790,000.00
买断式卖出回购1,178,025,215.573,167,599,062.47
质押式报价回购72,000.005,085,000.00
小计83,759,160,410.5779,171,879,500.10
加:应付利息184,673,138.28190,594,221.73
合计83,943,833,548.8579,362,473,721.83
2019年 12月31日2018年 12月31日
债券71,657,273,410.5761,526,089,500.10
信用业务债权收益权6,300,000,000.0016,300,000,000.00
股权收益权500,000,000.00500,000,000.00
贵金属5,301,887,000.00845,790,000.00
小计83,759,160,410.5779,171,879,500.10
加:应付利息184,673,138.28190,594,221.73
合计83,943,833,548.8579,362,473,721.83

截至2019年

日止年度财务报表

第110页

(3) 担保物信息

2019年 12月31日2018年 12月31日
债券81,697,452,881.5769,496,945,827.77
信用业务债权收益权6,610,890,532.5017,241,646,655.79
股权收益权792,430,000.00792,430,000.00
贵金属5,861,760,000.00853,800,000.00
合计94,962,533,414.0788,384,822,483.56
2019年 12月31日2018年 12月31日
普通经纪业务
- 个人50,161,498,613.7337,657,851,141.86
- 机构17,705,451,089.3713,812,528,004.94
小计67,866,949,703.1051,470,379,146.80
--------------------------------------------------
信用业务
- 个人8,066,249,260.497,250,781,717.25
- 机构1,115,042,452.191,549,401,222.66
小计9,181,291,712.688,800,182,939.91
--------------------------------------------------
加:应付利息5,093,506.814,784,491.69
--------------------------------------------------
合计77,053,334,922.5960,275,346,578.40

截至2019年

日止年度财务报表

第111页

27 应付职工薪酬

2019年1月 1日余额本年发生额本年支付额2019年12月 31日余额
短期薪酬(i)1,433,321,400.494,623,762,833.90(4,421,547,427.24)1,635,536,807.15
离职后福利
- 设定提存计划(ii)8,554,076.62517,644,031.43(519,210,569.86)6,987,538.19
辞退福利8,297,074.352,252,239.18(2,252,239.18)8,297,074.35
其他长期职工福利
- 递延奖金1,287,638,051.94847,797,325.68(109,468,658.29)2,025,966,719.33
合计2,737,810,603.405,991,456,430.19(5,052,478,894.57)3,676,788,139.02
2018年1月 1日余额本年发生额本年支付额2018年12月 31日余额
短期薪酬(i)1,763,645,509.844,474,007,670.87(4,804,331,780.22)1,433,321,400.49
离职后福利
- 设定提存计划(ii)9,754,356.92589,676,006.72(590,876,287.02)8,554,076.62
辞退福利8,349,933.34808,421.37(861,280.36)8,297,074.35
其他长期职工福利
- 递延奖金1,334,431,506.45113,450,737.76(160,244,192.27)1,287,638,051.94
合计3,116,181,306.555,177,942,836.72(5,556,313,539.87)2,737,810,603.40
2019年1月 1日余额本年发生额本年支付额2019年12月 31日余额
工资、奖金、津贴和补贴1,315,640,094.043,874,368,052.49(3,689,196,379.47)1,500,811,767.06
职工福利费1,507,967.00169,057,424.77(169,064,155.77)1,501,236.00
社会保险费937,017.36186,648,520.57(186,411,079.07)1,174,458.86
- 医疗保险费584,149.85168,009,936.86(168,060,700.56)533,386.15
- 工伤保险费12,526.843,153,693.54(3,152,875.09)13,345.29
- 生育保险费340,340.6715,484,890.17(15,197,503.42)627,727.42
住房公积金1,751,805.40234,388,143.80(234,507,750.64)1,632,198.56
工会经费和职工
教育经费112,705,536.47100,403,504.52(83,942,492.27)129,166,548.72
其他778,980.2258,897,187.75(58,425,570.02)1,250,597.95
合计1,433,321,400.494,623,762,833.90(4,421,547,427.24)1,635,536,807.15

截至2019年

日止年度财务报表

第112页

2018年1月 1日余额本年发生额本年支付额2018年12月 31日余额
工资、奖金、津贴和补贴1,641,188,981.093,840,138,456.01(4,165,687,343.06)1,315,640,094.04
职工福利费1,805,144.21149,443,246.86(149,740,424.07)1,507,967.00
社会保险费1,136,057.46161,136,492.96(161,335,533.06)937,017.36
- 医疗保险费569,353.26144,769,805.97(144,755,009.38)584,149.85
- 工伤保险费100,323.073,105,073.00(3,192,869.23)12,526.84
- 生育保险费466,381.1313,261,613.99(13,387,654.45)340,340.67
住房公积金1,696,960.97202,790,560.01(202,735,715.58)1,751,805.40
工会经费和职工
教育经费117,025,238.2477,581,363.47(81,901,065.24)112,705,536.47
其他793,127.8742,917,551.56(42,931,699.21)778,980.22
合计1,763,645,509.844,474,007,670.87(4,804,331,780.22)1,433,321,400.49
2019年1月 1日余额本年发生额本年支付额2019年12月 31日余额
基本养老保险2,668,541.65320,555,650.80(320,807,440.00)2,416,752.45
失业保险费137,437.5612,028,893.56(11,738,997.04)427,334.08
企业年金缴费5,748,097.41185,059,487.07(186,664,132.82)4,143,451.66
合计8,554,076.62517,644,031.43(519,210,569.86)6,987,538.19
2018年1月 1日余额本年发生额本年支付额2018年12月 31日余额
基本养老保险4,086,570.46304,141,879.43(305,559,908.24)2,668,541.65
失业保险费154,432.998,908,579.89(8,925,575.32)137,437.56
企业年金缴费5,513,353.47276,625,547.40(276,390,803.46)5,748,097.41
合计9,754,356.92589,676,006.72(590,876,287.02)8,554,076.62

截至2019年

日止年度财务报表

第113页

本集团境外公司符合资格的职工参加当地的福利供款计划。境外公司按照当地政府机构的规定为职工供款。

本集团应付职工薪酬中并无属于拖欠性质的余额。

于2019年度和2018年度,本公司董事、监事及高级管理人员从公司领取的本年度薪酬和上年度奖金总额分别为人民币27,046,179.63元和人民币19,008,700.00元。

28 应交税费

2019年 12月31日2018年 12月31日
企业所得税695,721,518.30778,703,657.93
增值税425,789,805.92283,364,590.82
代扣代缴个人所得税181,839,777.3282,687,068.36
城市维护建设税29,745,690.7420,199,858.95
教育费附加及地方教育费附加21,281,541.2911,899,288.12
其他9,422,446.921,285,470.14
合计1,363,800,780.491,178,139,934.32
2019年 12月31日2018年 12月31日
履约保证金1,601,450,118.7530,792,239.52
证券清算款507,176,968.87190,057,950.37
销售服务费90,766,132.5983,956,576.03
手续费及佣金74,676,300.9830,290,728.42
证券、期货投资者保护基金35,181,915.8135,795,492.85
应付承销费22,145,761.11-
经纪人佣金12,161,533.9414,918,425.20
合计2,343,558,732.05385,811,412.39

截至2019年

日止年度财务报表

第114页

30 长期借款

2019年 12月31日2018年 12月31日
信用借款300,000,000.00650,800,000.00
加:应付利息1,426,849.321,207,155.44
合计301,426,849.32652,007,155.44

截至2019年

日止年度财务报表

第115页

31 应付债券

债券名称面值起息日期债券期限发行金额票面利率2019年1月 1日账面余额本年增加本年减少应付利息2019年12月 31日账面余额
人民币亿元人民币亿元%人民币元人民币元人民币元人民币元人民币元
12申万债60.002013/07/2972个月60.005.206,132,174,645.28-(6,132,174,645.28)--
16申宏0120.212016/04/2660个月50.003.705,118,150,684.88-(3,097,350,684.88)51,212,054.792,072,012,054.79
16申宏0220.002016/09/0936个月20.002.902,018,115,068.56-(2,018,115,068.56)--
16申宏0355.002016/09/0960个月55.003.205,554,969,863.04-(54,969,863.04)54,969,863.055,554,969,863.05
18申宏015.002018/07/1760个月5.004.40510,122,950.64-(10,126,027.40)10,126,027.40510,122,950.64
18申宏0265.002018/07/1760个月65.004.806,643,565,481.64-(143,605,479.47)143,605,479.516,643,565,481.68
17申证0175.002017/02/1760个月75.004.407,787,506,849.31-(287,506,849.31)287,506,849.317,787,506,849.31
17申证025.002017/02/1784个月5.004.50519,602,739.71-(19,602,739.71)19,602,739.71519,602,739.71
18申证0120.002018/11/1924个月20.004.102,009,660,273.97-(9,660,273.97)9,660,273.972,009,660,273.97
18申证0230.002018/11/1936个月30.004.203,014,843,835.61-(14,843,835.61)14,843,835.613,014,843,835.61
18申证0315.002018/12/1060个月15.00.4.081,503,688,767.12-(3,688,767.12)3,688,767.121,503,688,767.12
16申证C1100.002016/03/2560个月100.003.6210,279,682,191.79-(10,279,682,191.79)--
16申证C350.002016/10/1936个月50.003.285,033,249,315.06-(5,033,249,315.06)--
17申证C14.002017/11/1624个月4.005.20402,621,369.86-(402,621,369.86)--
17申证C243.002017/11/1636个月43.005.304,328,721,643.83-(28,721,643.83)28,721,643.834,328,721,643.83
18申证C114.002018/04/1224个月14.005.251,453,161,643.82-(53,161,643.82)53,161,643.821,453,161,643.82
18申证C246.002018/04/1260个月46.005.354,778,001,095.91-(178,001,095.91)178,001,095.914,778,001,095.91
18申证C342.002018/05/2124个月42.005.384,339,290,410.95-(139,290,410.95)139,290,410.954,339,290,410.95
18申证C551.002018/09/1724个月51.004.695,169,463,397.25-(69,463,397.25)69,463,397.265,169,463,397.26
19申宏0110.002019/03/0836个月9.94.18-999,952,830.19-34,127,123.311,034,079,953.50
19申宏0232.002019/04/1236个月32.004.27-3,200,000,000.00-98,455,671.253,298,455,671.25
19申宏0458.002019/10/2560个月58.003.94-5,800,000,000.00-41,947,506.855,841,947,506.85
19申证0122.002019/01/1636个月22.003.55-2,200,000,000.00-74,890,410.922,274,890,410.92
19申证0362.002019/03/1136个月62.003.68-6,200,000,000.00-185,028,383.546,385,028,383.54
19申证0581.002019/05/0936个月81.003.88-8,100,000,000.00-204,066,739.738,304,066,739.73
19申证0710.002019/06/1424个月10.003.90-1,000,000,000.00-21,476,712.341,021,476,712.34
19申万宏源金融债0160.002019/09/1836个月59.963.43-5,996,156,309.39-59,202,739.726,055,359,049.11
债券小计76,596,592,228.2333,496,109,139.58(27,975,835,302.82)1,783,049,369.9083,899,915,434.89
收益凭证(i)12,911,743,933.463,588,548,230.91(9,095,289,164.38)430,284,805.017,835,287,805.00
合计89,508,336,161.6937,084,657,370.49(37,071,124,467.20)2,213,334,174.9191,735,203,239.89

截至2019年

日止年度财务报表

第116页

债券名称面值起息日期债券期限发行金额票面利率2018年1月 1日账面余额本年增加本年减少应付利息2018年12月 31日账面余额
人民币亿元人民币亿元%人民币元人民币元人民币元人民币元人民币元
12申万债60.002013/07/2972个月60.005.205,996,777,635.722,049,064.34-133,347,945.226,132,174,645.28
16申宏0150.002016/04/2660个月50.003.455,000,000,000.00--118,150,684.885,118,150,684.88
16申宏0220.002016/09/0936个月20.002.902,000,000,000.00--18,115,068.562,018,115,068.56
16申宏0355.002016/09/0960个月55.003.205,500,000,000.00--54,969,863.045,554,969,863.04
18申宏015.002018/07/1760个月5.004.40-499,996,923.24-10,126,027.40510,122,950.64
18申宏0265.002018/07/1760个月65.004.80-6,499,960,002.17-143,605,479.476,643,565,481.64
17申证0175.002017/02/1760个月75.004.407,500,000,000.00--287,506,849.317,787,506,849.31
17申证025.002017/02/1784个月5.004.50500,000,000.00--19,602,739.71519,602,739.71
18申证0120.002018/11/1924个月20.004.10-2,000,000,000.00-9,660,273.972,009,660,273.97
18申证0230.002018/11/1936个月30.004.20-3,000,000,000.00-14,843,835.613,014,843,835.61
18申证0315.002018/12/1060个月15.00.4.08-1,500,000,000.00-3,688,767.121,503,688,767.12
16申证C1100.002016/03/2560个月100.003.6210,000,000,000.00--279,682,191.7910,279,682,191.79
16申证C250.002016/10/1924个月50.003.175,000,000,000.00-(5,000,000,000.00)--
16申证C350.002016/10/1936个月50.003.285,000,000,000.00--33,249,315.065,033,249,315.06
17申证C14.002017/11/1624个月4.005.20400,000,000.00--2,621,369.86402,621,369.86
17申证C243.002017/11/1636个月43.005.304,300,000,000.00--28,721,643.834,328,721,643.83
18申证C114.002018/04/1224个月14.005.25-1,400,000,000.00-53,161,643.821,453,161,643.82
18申证C246.002018/04/1260个月46.005.35-4,600,000,000.00-178,001,095.914,778,001,095.91
18申证C342.002018/05/2124个月42.005.38-4,200,000,000.00-139,290,410.954,339,290,410.95
18申证C551.002018/09/1724个月51.004.69-5,100,000,000.00-69,463,397.255,169,463,397.25
债券小计51,196,777,635.7228,802,005,989.75(5,000,000,000.00)1,597,808,602.7676,596,592,228.23
收益凭证(i)14,470,224,214.1810,679,867,117.48(12,249,700,165.35)11,352,767.1512,911,743,933.46
合计65,667,001,849.9039,481,873,107.23(17,249,700,165.35)1,609,161,369.9189,508,336,161.69

截至2019年

日止年度财务报表

第117页

(i) 于2019年度,本集团共发行166期期限超过一年的收益凭证,于2019年12月31日,

未到期产品的票面收益率为3.40%至5.80% 。于2018年度,本集团共发行121期期限超过一年的收益凭证,于2018年12月31日,未到期产品的票面收益率为3.00%至

5.80% 。

32 合同负债

2019年 12月31日2018年 12月31日
仓单交易合同74,795,448.1356,073,419.11
保荐及财务顾问合同27,466,766.9122,339,622.73
资产管理合同13,106,352.008,337,458.00
合计115,368,567.0486,750,499.84
2019年 12月31日2018年 12月31日
合并结构化主体形成的其他金融负债(i)11,278,549,176.6412,135,041,236.06
其他应付款(ii)525,604,996.79304,088,224.43
期货风险准备(iii)179,641,556.63162,980,266.77
应付股利(iv)135,051,679.59135,201,313.83
递延收益79,344,120.0581,649,326.65
预提费用16,703,330.9113,236,673.45
合计12,214,894,860.6112,832,197,041.19

截至2019年

日止年度财务报表

第118页

(i) 合并结构化主体形成的其他金融负债

合并结构化主体形成的其他金融负债为本集团纳入合并范围内结构化主体产生的应付其他权益持有人持有的权益。纳入合并范围的结构化主体信息参见附注七、2。

(ii) 其他应付款

2019年 12月31日2018年 12月31日
应付货款185,605,521.924,145,608.39
长期应付款133,861,643.15133,493,970.31
应付资管产品增值税60,631,390.8520,377,552.47
应付保证金22,971,700.3919,103,229.78
营业部其他应付款22,563,074.9317,096,026.11
应付客户分红款16,591,106.5716,586,213.56
代理兑付债券款6,635,569.276,687,541.27
应付工程款5,062,136.141,942,635.07
其他71,682,853.5784,655,447.47
合计525,604,996.79304,088,224.43

截至2019年

日止年度财务报表

第119页

(iv) 应付股利

2019年 12月31日2018年 12月31日
一年以上应付股利135,051,679.59135,201,313.83
2019年 1月1日余额发行新股送股公积金转股其他2019年 12月31日余额
股份总数22,535,944,560.002,504,000,000.00---25,039,944,560.00
2018年 1月1日余额发行新股送股公积金转股其他2018年 12月31日余额
股份总数20,056,605,718.002,479,338,842.00---22,535,944,560.00
股东名称持股比例
中国建银投资有限责任公司 (以下简称“中建投”)29.27%
中央汇金22.28%
上海久事公司5.38%
2019年 1月1日余额本年增加本年减少2019年 12月31日余额
股本溢价13,939,709,931.455,427,436,205.01-19,367,146,136.46
2018年 1月1日余额本年增加本年减少2018年 12月31日余额
股本溢价4,436,714,050.839,502,995,880.62-13,939,709,931.45

截至2019年

日止年度财务报表

第120页

36 其他综合收益

2019年
归属于母公司 股东的其他综合 收益年初余额本年所得 税前发生额减:所得税影响减:前期计入 其他综合收益 当年转入损益合计税后归属 于母公司处置其他权益工具转未分配利润税后归属于 少数股东归属于母公司 股东的其他综合 收益年末余额
不能重分类进损益的其他综合收益
其中:其他权益工具投资公允价值变动(1,625,429,358.11)1,453,411,239.33(363,352,809.83)-1,090,058,429.501,090,058,429.50(118,466,158.08)-(653,837,086.69)
将重分类进损益的其他综合收益
其中:权益法下可转损益的其他综合收益3,678,294.355,489,411.73--5,489,411.735,489,411.73--9,167,706.08
可供出售金融资产公允价值变动损益---------
其他债权投资公允价值变动11,426,618.39497,769,603.41(8,608,890.08)(451,703,684.30)37,457,029.0333,369,043.99-4,087,985.0444,795,662.38
其他债权投资信用减值准备130,889,141.88103,826,323.86(23,636,729.04)-80,189,594.8276,927,951.67-3,261,643.15207,817,093.55
外币财务报表折算差额(426,880.18)82,608,814.43--82,608,814.4360,968,890.38-21,639,924.0560,542,010.20
合计(1,479,862,183.67)2,143,105,392.76(395,598,428.95)(451,703,684.30)1,295,803,279.511,266,813,727.27(118,466,158.08)28,989,552.24(331,514,614.48)
2018年
归属于母公司 股东的其他综合 收益年初余额会计政策变更归属于母公司 股东的其他综合 收益年初余额本年所得 税前发生额减:所得税影响减:前期计入 其他综合收益 当年转入损益合计税后归属 于母公司税后归属于 少数股东归属于母公司 股东的其他综合 收益年末余额
不能重分类进损益的其他综合收益
其中:其他权益工具投资公允价值变动-(544,889,055.35)(544,889,055.35)(1,440,720,403.68)360,180,100.92-(1,080,540,302.76)(1,080,540,302.76)-(1,625,429,358.11)
将重分类进损益的其他综合收益
其中:权益法下可转损益的其他综合收益3,311,545.43-3,311,545.43366,748.92--366,748.92366,748.92-3,678,294.35
可供出售金融资产公允价值变动损益(298,515,499.73)298,515,499.73--------
其他债权投资公允价值变动-(150,006,063.60)(150,006,063.60)539,374,288.26(53,696,589.28)(324,245,016.99)161,432,681.99161,432,681.99-11,426,618.39
其他债权投资信用减值准备-63,831,297.1263,831,297.1289,410,459.68(22,352,614.92)-67,057,844.7667,057,844.76-130,889,141.88
外币财务报表折算差额(52,460,050.33)-(52,460,050.33)115,255,622.40--115,255,622.4052,033,170.1563,222,452.25(426,880.18)
合计(347,664,004.63)(332,548,322.10)(680,212,326.73)(696,313,284.42)284,130,896.72(324,245,016.99)(736,427,404.69)(799,649,856.94)63,222,452.25(1,479,862,183.67)

截至2019年

日止年度财务报表

第121页

37 盈余公积

2019年 1月1日余额本年增加本年减少2019年 12月31日余额
法定盈余公积3,078,225,661.00206,043,934.10-3,284,269,595.10
任意盈余公积106,156,577.78--106,156,577.78
合计3,184,382,238.78206,043,934.10-3,390,426,172.88
2018年 1月1日余额会计政策变更本年增加本年减少2018年 12月31日余额
法定盈余公积2,911,036,236.81185,388.03167,004,036.16-3,078,225,661.00
任意盈余公积106,138,038.9818,538.80--106,156,577.78
合计3,017,174,275.79203,926.83167,004,036.16-3,184,382,238.78
2019年 1月1日余额本年增加本年减少2019年 12月31日余额
一般风险准备5,839,258,342.47656,084,957.20-6,495,343,299.67
交易风险准备5,237,726,672.92542,942,456.00-5,780,669,128.92
合计11,076,985,015.391,199,027,413.20-12,276,012,428.59
2018年 1月1日余额会计政策变更本年增加本年减少2018年 12月31日余额
一般风险准备5,177,281,904.2735,252,096.49626,724,341.71-5,839,258,342.47
交易风险准备4,683,680,558.2532,069,016.83521,977,097.84-5,237,726,672.92
合计9,860,962,462.5267,321,113.321,148,701,439.55-11,076,985,015.39

截至2019年

日止年度财务报表

第122页

39 利润分配及未分配利润

(1) 本集团的利润分配情况如下:

2019年2018年
年初未分配利润20,142,165,156.2818,173,404,085.65
会计政策变更-251,075,085.17
加:本年归属于母公司股东的净利润5,735,412,391.334,160,188,689.17
减:提取法定盈余公积(206,043,934.10)(167,004,036.16)
提取一般风险准备(656,084,957.20)(626,724,341.71)
提取交易风险准备(542,942,456.00)(521,977,097.84)
向股东分配股利(1,126,797,228.00)(1,126,797,228.00)
其他综合收益结转118,466,158.08-
年末未分配利润23,464,175,130.3920,142,165,156.28

截至2019年

日止年度财务报表

第123页

40 手续费及佣金净收入

(1) 按收入类别列示

2019年2018年
证券经纪业务净收入3,534,385,373.412,939,429,711.43
——证券经纪业务收入4,507,127,560.533,714,507,906.11
——代理买卖证券业务3,995,941,958.303,224,328,801.03
——交易单元席位租赁421,722,858.43405,615,674.52
——代销金融产品业务89,462,743.8084,563,430.56
——证券经纪业务支出(972,742,187.12)(775,078,194.68)
——代理买卖证券业务(972,742,187.12)(775,078,194.68)
期货经纪业务净收入262,293,833.84322,670,497.17
——期货经纪业务收入355,558,040.76397,487,831.83
——期货经纪业务支出(93,264,206.92)(74,817,334.66)
投资银行业务净收入1,162,452,946.69876,124,830.60
——投资银行业务收入1,186,292,997.63904,473,020.09
——证券承销业务868,086,011.44615,993,423.00
——证券保荐业务46,352,803.9936,747,424.00
——财务顾问业务(i)271,854,182.20251,732,173.09
——投资银行业务支出(23,840,050.94)(28,348,189.49)
——证券承销业务(23,823,750.94)(27,091,642.32)
——财务顾问业务(i)(16,300.00)(1,256,547.17)
资产管理业务净收入1,063,627,845.93937,648,628.34
——资产管理业务收入1,067,769,398.50978,329,508.41
——资产管理业务支出(4,141,552.57)(40,680,880.07)
基金管理业务225,978,850.52261,007,146.95
——基金管理业务收入225,978,850.52261,007,146.95
投资咨询业务净收入160,922,259.42135,795,565.30
——投资咨询业务收入197,484,390.73163,505,130.96
——投资咨询业务支出(36,562,131.31)(27,709,565.66)
合计6,409,661,109.815,472,676,379.79
其中:手续费及佣金收入合计7,540,211,238.676,419,310,544.35
手续费及佣金支出合计(1,130,550,128.86)(946,634,164.56)

截至2019年

日止年度财务报表

第124页

(i) 财务顾问业务净收入

2019年2018年
并购重组财务顾问业务 净收入 - 境内上市公司100,646,226.8042,899,448.23
其他财务顾问业务净收入171,191,655.40207,576,177.69
合计271,837,882.20250,475,625.92
2019年
在某一时点 确认收入在一段时间内 确认收入
证券经纪及投资咨询业务收入4,704,611,951.26-
期货经纪业务收入355,558,040.76-
投资银行业务收入1,150,037,414.8236,255,582.81
资产管理及基金管理业务收入-1,293,748,249.02
合计6,210,207,406.841,330,003,831.83
2018年
在某一时点 确认收入在一段时间内 确认收入
证券经纪及投资咨询业务收入3,878,013,037.07-
期货经纪业务收入397,487,831.83-
投资银行业务收入904,473,020.09-
资产管理及基金管理业务收入-1,239,336,655.36
合计5,179,973,888.991,239,336,655.36

截至2019年

日止年度财务报表

第125页

41 利息净收入

2019年2018年
利息收入
其中:货币资金及结算备付金利息收入2,484,610,939.622,414,827,643.30
融出资金利息收入3,577,194,395.033,631,818,625.13
买入返售金融资产利息收入2,594,035,164.153,404,289,615.29
其中:股票质押回购利息收入2,095,650,703.462,837,774,187.99
约定购回利息收入565,170.6120,477,702.06
债权投资利息收入654,971,766.40798,990,763.04
其他债权投资利息收入1,715,990,757.721,196,239,051.02
利息收入小计11,026,803,022.9211,446,165,697.78
--------------------------------------------------
利息支出
其中:短期借款利息支出(73,771,642.26)(96,579,472.26)
应付短期融资款利息支出(295,875,549.21)(870,371,324.51)
拆入资金利息支出(346,181,444.87)(412,633,818.35)
其中:转融通利息支出(54,536,307.08)(268,012,614.36)
卖出回购金融资产款利息支出(2,430,300,047.44)(2,738,897,618.02)
其中:报价回购利息支出(199,963.26)(332,343.55)
代理买卖证券款利息支出(282,887,317.78)(250,035,006.57)
长期借款利息支出(10,761,444.31)(11,549,920.02)
应付债券利息支出(4,113,319,015.23)(3,356,690,158.16)
其中:次级债券利息支出(1,260,283,383.66)(1,344,130,920.86)
合并结构化主体形成的其他金融负债 利息支出(215,805,120.97)(312,822,553.13)
租赁负债的利息支出(32,501,320.03)-
其他(5,725,088.30)(39,507,087.12)
利息支出小计(7,807,127,990.40)(8,089,086,958.14)
--------------------------------------------------
利息净收入3,219,675,032.523,357,078,739.64

截至2019年

日止年度财务报表

第126页

42 投资收益

(1) 按类别列示

2019年2018年
权益法核算的长期股权投资收益282,138,478.27211,596,025.74
金融工具投资收益5,427,126,684.213,716,461,877.35
其中:持有期间取得的收益4,857,873,878.083,874,693,256.76
其中:交易性金融工具4,406,102,025.253,248,483,093.44
其他权益工具投资451,771,852.83626,210,163.32
处置金融工具的收益 / (损失)569,252,806.13(158,231,379.41)
其中:交易性金融工具195,663,569.65(326,578,707.33)
债权投资4,891,739.37-
其他债权投资451,703,684.30324,245,016.99
衍生金融工具(83,006,187.19)(155,897,689.07)
合计5,709,265,162.483,928,057,903.09

截至2019年

日止年度财务报表

第127页

交易性金融工具投资收益明细如下:

2019年2018年
分类为以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融资产持有期间收益4,406,102,025.253,248,483,093.44
处置取得收益316,277,029.43(350,905,743.39)
指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产持有期间收益--
处置取得收益--
分类为以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融负债持有期间收益--
处置取得收益(120,613,459.78)24,327,036.06
指定为以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融负债持有期间收益--
处置取得收益--
2019年2018年2019年计入 非经常性 损益的金额
与收益相关的政府补助185,840,650.43137,075,574.76185,840,650.43
补助项目2019年2018年与资产相关 / 与收益相关
专项扶持资金104,400,900.00106,112,000.00与收益相关
财政奖励与财政补贴81,439,750.4330,963,574.76与收益相关
合计185,840,650.43137,075,574.76

截至2019年

日止年度财务报表

第128页

44 公允价值变动损失

2019年2018年
交易性金融资产(10,545,053.08)101,702,933.01
其中:指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产--
交易性金融负债16,681,256.30(28,769,669.94)
其中:指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债12,172,775.64436,212.78
衍生金融工具(107,389,180.89)(140,060,066.55)
合计(101,252,977.67)(67,126,803.48)
2019年2018年
大宗商品销售收入8,890,704,798.032,394,072,844.00
资产出租和保管收入20,560,305.3228,325,573.91
其他56,355,860.9222,492,901.99
合计8,967,620,964.272,444,891,319.90
项目2019年2018年2019年计入 非经常性 损益的金额
固定资产处置收益79,878.7257,584.0579,878.72

截至2019年

日止年度财务报表

第129页

47 税金及附加

2019年2018年
城市维护建设税67,109,774.7656,612,643.20
教育费附加及地方教育费附加44,340,437.1137,487,420.38
其他34,488,153.1536,348,812.07
合计145,938,365.02130,448,875.65
2019年2018年
职工费用5,991,456,430.195,177,942,836.72
使用权资产折旧268,166,959.70-
办公运营费214,754,186.05222,362,944.64
租赁费及物业费190,676,756.75451,484,391.11
固定资产折旧159,058,336.14176,620,946.42
邮电通信费155,199,969.94144,460,562.67
专业服务及咨询费137,316,723.0168,274,561.48
电子设备运转费130,388,647.01114,024,121.47
基金销售费用113,937,770.3842,116,675.00
差旅费106,963,041.9399,674,170.55
业务招待费106,540,835.62123,263,616.68
证券交易所的市场管理费和席位年费82,336,634.1372,187,209.15
无形资产摊销75,383,425.8467,153,449.19
投资者保护基金64,668,803.6359,376,242.41
长期待摊费用摊销46,830,899.5849,039,507.25
期货风险准备金16,919,726.8819,153,689.80
其他50,868,070.7160,664,490.06
合计7,911,467,217.496,947,799,414.60

截至2019年

日止年度财务报表

第130页

49 信用减值损失

2019年2018年
债权投资262,728,131.6923,166,047.85
应收款项203,574,312.6668,333,506.25
买入返售金融资产161,014,819.61463,477,973.59
其他债权投资103,826,323.8689,410,459.67
货币资金(3,280,265.51)(1,887,888.47)
其他资产(3,559,717.89)26,255,186.62
融出资金(4,185,167.69)(51,512,420.25)
合计720,118,436.73617,242,865.26
2019年2018年
长期股权投资178,284,744.12-
大宗商品存货(38,423,673.05)41,501,663.22
合计139,861,071.0741,501,663.22
2019年2018年
大宗商品销售成本8,715,663,759.382,298,034,427.43
资产出租和保管支出4,430,331.295,095,269.38
其他4,872,493.5636,455,566.36
合计8,724,966,584.232,339,585,263.17

截至2019年

日止年度财务报表

第131页

52 营业外收支

(1) 营业外收入

2019年2018年2019年计入 非经常性 损益的金额
其他收入2,566,613.777,821,596.822,566,613.77
项目2019年2018年2019年计入 非经常性 损益的金额
对外捐赠及赞助支出21,217,420.7413,074,121.3321,217,420.74
处置非流动资产损失3,109,022.592,940,117.403,109,022.59
违约金及赔偿毁损528,474.761,387,895.06528,474.76
其他1,540,759.384,002,741.101,540,759.38
合计26,395,677.4721,404,874.8926,395,677.47
2019年2018年
本年所得税1,779,133,971.791,387,441,386.63
递延所得税的变动(628,382,025.67)(411,827,047.39)
汇算清缴差异调整(26,861,664.93)(36,157,528.65)
合计1,123,890,281.19939,456,810.59

截至2019年

日止年度财务报表

第132页

(2) 所得税费用与会计利润的关系

2019年2018年
利润总额6,927,231,024.495,187,264,565.62
按税率25%计算的预期所得税1,731,807,756.121,296,816,141.41
不可抵扣的成本、费用和损失的影响42,203,934.2249,138,846.38
非应税收入的影响(645,508,844.17)(392,217,108.77)
子公司适用不同税率的影响(13,012,399.59)(9,236,704.05)
本年未确认递延所得税资产的可抵扣 暂时性差异的影响2,241,134.802,891,084.04
使用前期未确认递延所得税资产的 可抵扣亏损的影响(9,259,793.67)-
汇算清缴差异调整(26,861,664.93)(36,157,528.65)
其他42,280,158.4128,222,080.23
所得税费用1,123,890,281.19939,456,810.59
2019年2018年
归属于母公司的净利润 (人民币元)5,735,412,391.334,160,188,689.17
本公司发行在外普通股的加权平均数24,205,277,893.3322,329,332,989.83
基本及稀释每股收益 (元 / 股)0.240.19

截至2019年

日止年度财务报表

第133页

55 现金流量表项目

(1) 收到其他与经营活动有关的现金

2019年2018年
大宗商品贸易收到的现金10,224,105,363.742,843,507,043.16
往来款项收到的现金1,560,657,879.23316,682,489.22
政府补助收到的现金185,840,650.43137,075,574.76
房屋租赁收入收到的现金33,266,875.0728,325,573.91
其他51,291,325.1884,388,859.93
合计12,055,162,093.653,409,979,540.98
2019年2018年
大宗商品贸易支付的现金10,020,363,192.003,730,048,608.38
存出保证金净支付的现金3,047,550,434.72371,269,178.83
合并结构化主体净减少的现金1,068,482,417.861,585,343,368.28
支付运营和管理费用847,051,385.39878,753,790.22
资管业务款支付的现金473,351,255.74-
支付租赁费及物业费200,210,594.59474,058,610.67
支付专业服务及咨询费145,555,726.3972,371,035.17
支付证券期货投资者保护基金66,178,085.3455,415,311.46
其他409,683,589.05423,964,179.65
合计16,278,426,681.087,591,224,082.66

截至2019年

日止年度财务报表

第134页

56 现金流量表相关情况

(1) 现金流量表补充资料

(a) 将净利润调节为经营活动的现金流量:

2019年2018年
净利润5,803,340,743.304,247,807,755.03
加:信用 / 资产减值损失859,979,507.80658,744,528.48
使用权资产折旧268,166,959.70-
固定资产折旧159,058,336.14176,620,946.42
无形资产摊销75,383,425.8467,153,449.19
长期待摊费用摊销46,830,899.5849,039,507.25
投资性房地产折旧4,430,331.295,095,269.38
处置或报废固定资产、无形资产和 其他长期资产的收益(79,878.72)(57,584.05)
公允价值变动损失101,252,977.6767,126,803.48
利息净支出2,155,266,446.912,339,961,060.89
汇兑收益(202,521,942.17)(4,715,227.84)
投资收益(1,190,505,754.77)(1,162,051,206.05)
递延所得税资产(增加) / 减少(32,720,249.68)19,284,036.42
递延所得税负债减少(595,661,775.99)(209,077,332.62)
交易性金融工具的增加(22,842,334,096.38)(36,043,796,458.09)
经营性应收项目的减少2,422,053,687.662,250,734,328.64
经营性应付项目的增加23,001,359,531.6213,540,717,802.87
其他82,608,814.43115,255,622.40
经营活动使用的现金流量净额10,115,907,964.23(13,882,156,698.20)

截至2019年

日止年度财务报表

第135页

(c) 现金及现金等价物净变动情况:

2019年2018年
现金的年末余额94,375,267,326.3874,385,289,418.86
减:现金的年初余额(74,385,289,418.86)(78,891,156,761.59)
加:现金等价物的年末余额13,215,146,294.4422,923,054,762.74
减:现金等价物的年初余额(22,923,054,762.74)(10,106,734,874.94)
现金及现金等价物净增加额10,282,069,439.228,310,452,545.07
2019年2018年
(a) 货币资金
- 库存现金539,473.92598,537.23
- 可随时用于支付的银行存款82,370,630,384.5561,911,256,338.88
- 可随时用于支付的其他货币资金64,660,649.296,969,458.27
- 三个月以上定期存款4,089,075,069.1811,170,827,880.73
- 受限制的货币资金888,906,911.60349,137,443.56
小计87,413,812,488.5473,438,789,658.67
--------------------------------------------------
(b) 结算备付金11,939,436,818.6212,466,465,084.48
--------------------------------------------------
(c) 现金等价物13,215,146,294.4422,923,054,762.74
----------------------------------------------------
(d) 年末货币资金、结算备付金及现金等价物112,568,395,601.60108,828,309,505.89
减:三个月以上定期存款(4,089,075,069.18)(11,170,827,880.73)
受限制的货币资金(888,906,911.60)(349,137,443.56)
(e) 年末可随时变现的现金及现金等价物余额107,590,413,620.8297,308,344,181.60

截至2019年

日止年度财务报表

第136页

57 外币货币性项目

(1) 外币货币性项目

2019年12月31日
原币金额折算汇率人民币金额
货币资金
其中:美元338,878,382.906.976202,364,083,374.80
港币5,212,421,495.210.895784,669,182,926.98
其他币种46,421,224.50
结算备付金
其中:美元155,599,629.756.976201,085,494,137.04
港币390,316,148.510.89578349,637,399.51
其他币种5,848,832.99
融出资金
其中:港币881,634,990.000.89578789,750,991.34
应收款项
其中:港币973,778,144.540.89578872,290,986.32
存出保证金
其中:美元540,000.006.976203,767,148.00
港币14,102,970.520.8957812,633,158.93
其他币种517,760.84
其他资产
其中:港币115,828,048.550.89578103,756,449.33
短期借款
其中:港币778,900,000.000.89578697,723,042.00
代理买卖证券款
其中:美元488,351,607.566.976203,406,838,484.69
港币3,691,692,520.760.895783,306,944,326.25
其他币种19,512,929.58
应付款项
其中:港币8,312,699.380.895787,446,349.85
其他负债
其中:港币16,120,798.570.8957814,440,688.94

截至2019年

日止年度财务报表

第137页

2018年12月31日
原币金额折算汇率人民币金额
货币资金
其中:美元417,849,809.946.863202,867,786,815.40
港币5,564,100,697.640.876204,875,265,031.28
其他币种43,470,639.13
结算备付金
其中:美元119,483,949.036.86320820,042,238.96
港币201,297,538.390.87620176,376,903.13
其他币种46,969,117.07
融出资金
其中:港币1,208,172,625.010.876201,058,600,854.03
应收款项
其中:港币167,137,982.130.87620146,446,299.93
存出保证金
其中:美元589,390.946.863204,045,107.88
港币16,677,966.000.8762014,613,233.81
其他币种502,062.60
其他资产
其中:港币52,678,726.590.8762046,157,100.24
短期借款
其中:港币470,007,158.180.87620411,820,272.00
代理买卖证券款
其中:美元501,555,538.096.863203,442,275,969.03
港币3,817,892,468.230.876203,345,237,380.66
其他币种20,513,423.04
应付款项
其中:港币14,529,109.500.8762012,730,405.74
其他负债
其中:港币15,548,959.040.8762013,623,997.91

截至2019年

日止年度财务报表

第138页

58 租赁

(1) 本集团作为承租人的租赁情况

本集团租用房屋及建筑物作为其办公场所,办公租赁通常为期3年。

(a) 使用权资产

项目房屋及建筑物合计
账面价值
年初余额866,294,944.03866,294,944.03
本年增加195,696,546.49195,696,546.49
本年减少(268,166,959.70)(268,166,959.70)
年末余额793,824,530.82793,824,530.82
累计折旧
年初余额--
年末余额(268,166,959.70)(268,166,959.70)
减值准备
年初余额--
年末余额--
项目2019年 12月31日
一年以上的非流动租赁负债493,540,735.73
一年以内到期的租赁负债286,189,588.23
合计779,730,323.96

截至2019年

日止年度财务报表

第139页

(c) 本集团还租用房屋及建筑物、车辆及设备,租赁期为1年至3年不等。这些租赁为短期租赁和

低价值租赁。本集团已选择对这些短期租赁和低价值资产租赁进行简化处理,未确认使用权资产和租赁负债,短期租赁和低价值资产的情况如下:

项目2019年
选择简化处理方法的短期租赁费用84,155,501.64
选择简化处理方法的低价值资产租赁费用 (低价值资产的短期租赁费用除外)1,754,437.33

截至2019年

日止年度财务报表

第140页

九、 在其他主体中的权益

1 在子公司中的权益

(1) 本集团的构成

子公司及纳入合并财务报表范围的结构化主体情况参见附注七、1及附注七、2。

(2) 重要的非全资子公司

2019年12月31日
子公司名称少数股东 的持股比例本年 归属于少数 股东的损益本年向少 数股东宣告 分派的股利年末 少数股东 权益余额
注 (i)人民币元人民币元人民币元
申万宏源 (香港) 有限公司35.10%42,237,411.179,649,789.151,232,314,415.62
申万菱信基金管理有限公司33.00%20,854,636.11-290,377,295.00
2018年12月31日
子公司名称少数股东 的持股比例本年 归属于少数 股东的损益本年向少 数股东宣告 分派的股利年末 少数股东 权益余额
注 (i)人民币元人民币元人民币元
申万宏源 (香港) 有限公司68.83%55,918,724.2227,759,062.911,331,685,659.41
申万菱信基金管理有限公司33.00%26,107,145.79148,500,000.00269,522,658.57

截至2019年

日止年度财务报表

第141页

(3) 重要非全资子公司的主要财务信息

下表列示了上述子公司的主要财务信息,这些子公司的主要财务信息是集团内部交易抵销前的金额,但是经过了相关合并日公允价值以及统一会计政策的调整:

申万宏源 (香港) 有限公司申万菱信基金管理有限公司
2019年 12月31日2018年 12月31日2019年 12月31日2018年 12月31日
资产总额9,165,351,330.226,890,135,387.201,030,514,181.00946,390,653.00
负债总额5,654,484,049.244,955,389,405.20150,582,985.00129,655,324.00
营业收入594,865,223.68438,704,485.31345,493,016.00355,434,539.00
净利润120,334,504.7681,241,790.2463,195,867.0079,112,563.00
综合收益总额141,606,646.9381,241,790.2463,195,867.0079,112,563.00
经营活动现金流量(1,358,550,785.92)498,401,066.9335,619,444.00(30,775,757.00)

截至2019年

日止年度财务报表

第142页

3 在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益

(1) 未纳入合并财务报表范围的结构化主体的基础信息

本集团未纳入合并财务报表范围的结构化主体,包括本集团直接持有的第三方机构发起设立的基金、银行理财产品、资产管理计划与信托计划,以及本集团发起设立的基金和资产管理计划。这些结构化主体的目的主要是管理投资者的资产,其融资方式是向投资者发行投资产品。本集团在这些未纳入合并财务报表范围的结构化主体中享有的权益主要包括直接持有投资或通过管理这些结构化主体收取管理费收入。

本集团根据附注三、5中所述“控制”的定义及附注七、2所述的会计判断原则评估本集团对结构化主体的投资情况,以确定是否将相关结构化主体纳入合并财务报表范围。于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团认为,除于附注七、2中所述本集团已合并的结构化主体外,无需将上述结构化主体纳入合并财务报表范围。

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团通过直接持有投资而在结构化主体中享有的权益参见附注八、8及附注八、9。

于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团发起设立但未纳入合并财务报表范围的结构化主体的具体信息参见附注九、3(3)。

(2) 在第三方机构发起设立的结构化主体中享有的权益

本集团通过直接持有投资而在第三方机构发起设立的结构化主体中享有权益。于2019年12月31日和2018年12月31日,本集团通过直接持有投资而在第三方机构发起设立的结构化主体中的权益在本集团合并资产负债表中的相关资产负债项目及其账面价值 / 最大损失敞口列示如下:

2019年12月31日
交易性金融资产其他权益工具投资债权投资合计
公募基金20,608,794,034.25--20,608,794,034.25
银行理财产品4,583,657,859.87--4,583,657,859.87
券商资管计划524,366,334.18--524,366,334.18
信托计划1,631,906,377.55--1,631,906,377.55
资产管理计划及其他等6,526,630,239.896,552,735,934.685,521,041,011.4418,600,407,186.01
合计33,875,354,845.746,552,735,934.685,521,041,011.4445,949,131,791.86

截至2019年

日止年度财务报表

第143页

2018年12月31日
交易性金融资产其他权益工具投资债权投资合计
公募基金15,439,800,908.61--15,439,800,908.61
银行理财产品3,039,281,603.32--3,039,281,603.32
券商资管计划375,664,812.39--375,664,812.39
信托计划1,315,348,948.17--1,315,348,948.17
资产管理计划及其他等6,467,383,261.976,241,521,247.768,928,272,900.7321,637,177,410.46
合计26,637,479,534.466,241,521,247.768,928,272,900.7341,807,273,682.95

截至2019年

日止年度财务报表

第144页

— 机构服务及交易分部主要包括为专业机构投资者提供主经纪商服务与研究咨询等服务,以及进行二级市场上的固定收益类、大宗商品类、权益类、权益挂钩证券类投资与投资交易,并以此为基础为机构客户提供销售、交易、对冲和场外衍生品服务;

— 投资管理分部主要包括资产管理、公募基金管理和私募基金管理业务。

编制分部报告所采用的会计政策与编制本集团财务报表所采用的会计政策一致。

资产根据分部的经营以及资产的所在位置进行分配,负债根据分部的经营进行分配。

分部资本性支出是指在会计期间内分部购入的固定资产、无形资产和其他长期资产所发生的支出总额。

本集团主要在中国内地和香港地区提供服务,全部的对外交易收入主要来源于中国内地和香港地区,本集团金融资产及递延所得税资产之外的非流动资产均位于中国内地和香港地区。

由于本集团业务并不向特定客户开展,因此不存在对单一客户的重大依存。

截至2019年

日止年度财务报表

第145页

2019年
企业金融
投资银行本金投资个人金融机构服务及交易投资管理合计
营业收入
手续费及佣金净收入1,122,717,399.9078,427,382.333,143,591,579.05739,182,066.181,325,742,682.356,409,661,109.81
利息净收入 / (支出)21,534,800.8360,188,876.853,796,270,419.35(809,522,804.01)151,203,739.503,219,675,032.52
投资收益45,826,767.82668,549,418.4579,997,437.404,727,270,087.07187,621,451.745,709,265,162.48
公允价值变动 (损失) / 收益3,014,117.52(76,144,210.16)96,026,921.46(83,948,433.33)(40,201,373.16)(101,252,977.67)
其他301,911.77369,019,661.70117,855,235.378,826,292,072.5142,594,554.249,356,063,435.59
营业收入合计1,193,394,997.841,100,041,129.177,233,741,592.6313,399,272,988.421,666,961,054.6724,593,411,762.73
营业支出(785,946,133.67)(781,970,336.03)(4,440,613,515.17)(10,625,134,393.08)(1,008,687,296.59)(17,642,351,674.54)
营业利润407,448,864.17318,070,793.142,793,128,077.462,774,138,595.34658,273,758.086,951,060,088.19
利润总额407,711,101.65297,947,255.402,789,161,978.352,774,142,845.51658,267,843.586,927,231,024.49
分部资产1,944,265,803.7832,627,047,046.92146,499,160,615.26181,483,658,040.6824,149,738,093.68386,703,869,600.32
递延所得税资产1,833,394,995.29
资产总额388,537,264,595.61
分部负债388,575,868.4120,723,950,288.10129,955,103,718.53137,407,611,051.1915,228,058,780.83303,703,299,707.06
递延所得税负债2,557,994.93
负债总额303,705,857,701.99
补充信息
折旧与摊销费用23,185,747.4639,590,161.64320,190,853.96124,721,071.4146,182,118.08553,869,952.55
资本性支出4,653,960.3791,731,401.1195,558,408.0216,856,505.7914,070,744.20222,871,019.49
信用减值损失96,504.51261,010,876.64151,833,464.57110,862,228.99196,315,362.02720,118,436.73
其他资产减值损失-178,284,744.12-(38,423,673.05)-139,861,071.07

截至2019年

日止年度财务报表

第146页

2018年
企业金融
投资银行本金投资个人金融机构服务及交易投资管理合计
营业收入
手续费及佣金净收入860,897,065.7563,276,581.142,572,359,619.09741,294,451.201,234,848,662.615,472,676,379.79
利息净收入 / (支出)36,747,113.72215,972,820.043,914,844,760.73(873,709,356.15)63,223,401.303,357,078,739.64
投资收益32,165,425.20405,648,779.8023,556,986.783,312,127,732.18154,558,979.133,928,057,903.09
公允价值变动 (损失) / 收益(4,512,917.91)116,084,436.54(78,805,049.14)(69,660,673.80)(30,232,599.17)(67,126,803.48)
其他2,007,068.57107,530,661.9643,977,576.012,411,922,626.7621,301,773.252,586,739,706.55
营业收入合计927,303,755.33908,513,279.486,475,933,893.475,521,974,780.191,443,700,217.1215,277,425,925.59
营业支出(557,966,286.50)(367,200,824.82)(4,667,294,260.68)(3,848,053,842.73)(636,062,867.17)(10,076,578,081.90)
营业利润369,337,468.83541,312,454.661,808,639,632.791,673,920,937.46807,637,349.955,200,847,843.69
利润总额369,167,809.10535,105,110.181,804,324,183.691,673,019,574.78805,647,887.875,187,264,565.62
分部资产1,714,160,490.1525,117,893,155.09142,878,581,811.34157,718,501,842.8318,495,222,811.58345,924,360,110.99
递延所得税资产1,800,674,745.61
资产总额347,725,034,856.60
分部负债249,802,996.0316,898,277,104.61129,996,115,618.54114,524,432,422.0214,618,367,576.49276,286,995,717.69
递延所得税负债242,110,061.33
负债总额276,529,105,779.02
补充信息
折旧与摊销费用12,295,871.0438,273,805.51161,360,062.8560,208,502.2925,770,930.55297,909,172.24
资本性支出2,138,149.09113,937,833.63110,626,681.1615,286,287.5618,705,137.65260,694,089.09
信用减值 (转回) / 损失(155,277.08)38,952,464.75493,564,107.2387,234,535.11(2,352,964.75)617,242,865.26
其他资产减值损失---41,501,663.22-41,501,663.22

截至2019年

日止年度财务报表

第147页

十一、 关联方及关联交易

1 本公司的母公司情况

(1) 本公司的母公司有关信息披露如下

于2019年12月31日和2018年12月31日,本公司母公司的有关信息披露如下:

母公司名称注册地业务性质注册资本
人民币
中央汇金北京金融投资8,282.09亿元
对本公司的持股比例 (注)
2019年 12月31日2018年 12月31日
直接持有20.05%22.28%
间接持有29.35%32.62%
合计49.40%54.90%
对本公司的表决权比例 (注)
2019年 12月31日2018年 12月31日
直接持有20.05%22.28%
间接持有31.12%34.58%
合计51.17%56.86%

截至2019年

日止年度财务报表

第148页

2 本公司的子公司情况

本公司的子公司情况参见附注七、1。

3 本集团及本公司的合营和联营企业情况

本集团的合营企业和联营企业情况参见附注八、13(3) 和附注八、13(4) 。

4 本公司的其他关联方情况

(1) 持有本公司5%以上股份的法人

于2019年12月31日,除本公司母公司外,其他持有本公司5% 以上股份的法人股东情况如下:

其他关联方名称其他关联方与本公司的关系组织机构代码
中建投持有本公司5%以上股份的股东911100007109328650
其他关联方名称其他关联方与本公司的关系组织机构代码
中建投持有本公司5%以上股份的股东911100007109328650
上海久事公司持有本公司5%以上股份的股东9131000013221297X9

截至2019年

日止年度财务报表

第149页

(1) 手续费及佣金收入

本集团

关联方关联交易类型2019年2018年
中央汇金及其旗下公司投资银行业务收入90,967,798.236,188,679.25
其他关联方投资银行业务收入20,416,981.159,273,584.91
中央汇金及其旗下公司交易单元席位租赁收入64,821,868.6461,112,084.79
富国基金管理有限公司交易单元席位租赁收入49,428,501.0231,701,835.38
中央汇金及其旗下公司资管业务管理费收入14,884,811.3238,732,075.47
其他关联方资管业务管理费收入176,415.094,204,245.28
中央汇金及其旗下公司代销金融产品业务收入5,232,889.018,788,265.61
富国基金管理有限公司代销金融产品业务收入1,578,833.882,268,978.40
其他关联方经纪业务手续费收入1,166,320.751,047,169.81
上海久事 (集团) 有限公司经纪业务手续费收入1,123,301.891,368,207.55
中央汇金及其旗下公司经纪业务手续费收入48,113.21220,164.15
其他关联方财务顾问业务收入562,226.04-
中央汇金及其旗下公司财务顾问业务收入-234,000.00
中央汇金及其旗下公司投资咨询业务收入-47,169.81
其他关联方其他收入-188,679.25
合计250,408,060.23165,375,139.66
关联方关联交易类型2019年2018年
宏源汇智投资有限公司投资咨询服务收入-103,773.58
合计-103,773.58

截至2019年

日止年度财务报表

第150页

(2) 手续费及佣金支出

本集团

关联方关联交易类型2019年2018年
中央汇金及其旗下公司代理买卖证券业务支出58,461,809.5850,707,614.69
中央汇金及其旗下公司资产管理业务支出22,549,116.7524,727,069.40
合计81,010,926.3375,434,684.09
关联方关联交易类型2019年2018年
申万宏源证券有限公司代理买卖证券业务支出-76,415.09
申万宏源证券有限公司资管业务管理费支出-758,679.25
合计-835,094.34
关联方关联交易类型2019年2018年
中央汇金及其旗下公司存放金融同业利息收入1,284,064,009.79968,301,860.55
关联方关联交易类型2019年2018年
中央汇金及其旗下公司存放金融同业利息收入26,769,391.5110,063,855.38
申万宏源证券有限公司借款利息收入186,320,755.36121,879,869.13
宏源汇智投资有限公司借款利息收入120,418,713.27109,029,516.97
宏源恒利 (上海) 实业有限公司借款利息收入37,045,748.3820,920,134.49
宏源汇富创业投资有限公司借款利息收入20,257,172.44-
申万宏源产业投资管理有限责任公司借款利息收入99,508.92-
申万宏源西部证券有限公司借款利息收入-13,333,329.06
合计390,911,289.88275,226,705.03

截至2019年

日止年度财务报表

第151页

(4) 利息支出

本集团

关联方关联交易类型2019年2018年
中央汇金及其旗下公司卖出回购金融 资产款利息支出160,662,582.4577,429,780.38
其他关联方卖出回购金融 资产款利息支出1,452,597.10-
中央汇金及其旗下公司拆入资金利息支出30,420,233.33-
中央汇金及其旗下公司租赁负债利息支出586,192.24-
中央汇金及其旗下公司短期借款利息支出-10,742,850.56
合计193,121,605.1288,172,630.94
关联方关联交易类型2019年2018年
中央汇金及其旗下公司卖出回购金融 资产款利息支出25,145,312.5025,283,854.16
中央汇金及其旗下公司租赁负债利息支出189,564.53-
中央汇金及其旗下公司借款利息支出-9,847,916.67
宏源汇富创业投资有限公司借款利息支出-2,180,666.84
合计25,334,877.0337,312,437.67
关联方关联交易类型2019年2018年
富国基金管理有限公司长期股权投资持有损益220,068,529.36197,021,759.98
中央汇金及其旗下公司处置金融工具的损益12,150,278.808,170,683.02
其他关联方处置金融工具的损益-2,019,433.97
中央汇金及其旗下公司持有期间取得的收益7,292,711.827,647,370.47
合计239,511,519.98214,859,247.44

截至2019年

日止年度财务报表

第152页

本公司

关联方关联交易类型2019年2018年
申万宏源证券有限公司子公司分红收入2,000,000,000.001,500,000,000.00
宏源汇智投资有限公司子公司分红收入100,000,000.00100,000,000.00
宏源期货有限公司子公司分红收入20,000,000.0060,000,000.00
合计2,120,000,000.001,660,000,000.00
关联方关联交易类型2019年2018年
中央汇金及其旗下公司房屋租赁收入13,330,372.648,150,570.56
其他关联方培训费收入18,867.92-
合计13,349,240.568,150,570.56
关联方关联交易类型2019年2018年
申万宏源证券有限公司房屋租赁收入33,966,709.3863,927,729.64
中央汇金及其旗下公司房屋租赁收入9,757,837.338,150,570.56
申万宏源证券承销保荐有限责任公司房屋租赁收入6,097,129.31-
宏源汇智投资有限公司房屋租赁收入2,038,880.333,628,985.66
宏源汇富创业投资有限公司房屋租赁收入35,607.28-
申万宏源产业投资管理有限责任公司房屋租赁收入35,398.23-
宏源期货有限公司房屋租赁收入7,383.64-
合计51,938,945.5075,707,285.86

截至2019年

日止年度财务报表

第153页

(7) 业务及管理费

本集团

关联方关联交易类型2019年2018年
中央汇金及其旗下公司电子设备运转费11,716,142.367,590,094.34
中央汇金及其旗下公司使用权资产折旧5,578,826.36-
中央汇金及其旗下公司租赁费及物业费1,435,128.9112,868,989.79
其他关联方其他608,490.56-
中央汇金及其旗下公司专业服务及咨询费200,256.65-
合计19,538,844.8420,459,084.13
关联方关联交易类型2019年2018年
上海申银万国证券研究所有限公司专业服务及咨询费34,905,660.51-
中央汇金及其旗下公司专业服务及咨询费200,256.65-
申万宏源 (香港) 有限公司专业服务及咨询费42,901.50-
申万宏源证券有限公司租赁费及物业费226,415.09206,896.55
合计35,375,233.75206,896.55
项目名称关联方2019年2018年
存放关联方款项中央汇金及其旗下公司44,530,986,607.0230,606,701,036.45
项目名称关联方2019年2018年
存放关联方款项中央汇金及其旗下公司2,374,489,713.9375,338,490.11

截至2019年

日止年度财务报表

第154页

(2) 交易性金融资产

本集团

项目名称关联方2019年2018年
债券中央汇金及其旗下公司328,499,010.00-
项目名称关联方2019年2018年
其他权益工具投资中央汇金及其旗下公司137,752,762.14115,574,879.80
项目名称关联方2019年2018年
应收手续费及佣金中央汇金及其旗下公司70,176,545.118,182,510.68
应收手续费及佣金富国基金管理有限公司14,060,876.484,087,732.31
合计84,237,421.5912,270,242.99

截至2019年

日止年度财务报表

第155页

(5) 使用权资产

本集团

项目名称关联方2019年 12月31日2018年 12月31日
使用权资产中央汇金及其旗下公司19,625,020.85-
项目名称关联方2019年2018年
其他应收款申万宏源证券有限公司5,033,203,140.785,000,705,479.45
其他应收款宏源汇智投资有限公司2,335,066,301.382,334,011,506.86
其他应收款宏源恒利 (上海) 实业 有限公司905,515,068.50801,446,575.35
其他应收款宏源汇富创业投资有限公司500,904,109.59-
其他应收款申万宏源产业投资管理有限责任公司100,105,479.45-
其他应收款申万宏源证券承销保荐有限责任公司6,522,915.00-
合计8,881,317,014.708,136,163,561.66

截至2019年

日止年度财务报表

第156页

(7) 卖出回购金融资产

本集团

项目名称关联方2019年2018年
卖出回购金融资产中央汇金及其旗下公司10,887,742,171.515,272,430,000.00
项目名称关联方2019年2018年
卖出回购金融资产中央汇金及其旗下公司500,045,400.00500,000,000.00
项目名称关联方2019年2018年
承销费用申万宏源证券承销保荐有限责任公司9,771,884.297,193,457.49
项目名称关联方2019年2018年
应付款项中央汇金及其旗下公司59,673,691.6146,923,622.86
项目名称关联方2019年2018年
应付款项中央汇金及其旗下公司19,994,863.77-

截至2019年

日止年度财务报表

第157页

(10) 租赁负债

本集团

项目名称关联方2019年 12月31日2018年 12月31日
租赁负债中央汇金及其旗下公司18,832,232.39-
项目名称关联方2019年2018年
承销费用中央汇金及其旗下公司59,525,863.28-
项目名称关联方2019年2018年
承销费用中央汇金及其旗下公司59,525,863.28-
承销费用申万宏源 (香港) 有限公司57,037,139.05-
承销费用申万宏源证券承销保荐有限责任公司-9,433,962.30
合计116,563,002.339,433,962.30

截至2019年

日止年度财务报表

第158页

十二、 或有事项

截止2019年12月31日,本公司的一家子公司因买卖合同纠纷而被起诉,诉讼标的为3万吨焦炭。子公司不服一审判决结果并已上诉,正在等待上诉判决。根据外部代理律师和子公司管理层的判断,未予确认预计负债。本公司认为上述诉讼事项最终结果对本集团财务状况和经营无重大不利影响。除上述案件外,于2019年12月31日,本集团亦无牵涉其他任何如果发生不利的判决,预期将导致贵集团财务状况或经营成果受到重大不利影响的法律诉讼、仲裁或行政程序。

十三、 承诺事项

截至2019年12月31日,本集团无重大承诺事项。

十四、 资产负债表日后事项

1 利润分配情况说明

经本公司2020年3月27日董事会审议通过,本公司拟以总股本25,039,944,560.00 股为基数,向全体股东每10股分配现金股利人民币0.80 元 (含税) ,共分配利润人民币2,003,195,564.80 元,此项提议尚待股东大会批准。

2 发行长期债券、短期债券和收益凭证

自2020年1月1日起至财务报表报出日,本集团发行长期债券、短期债券和多项收益凭证,票面利率为0.00%加浮动利率至3.6%加浮动利率,金额合计约为人民币190 亿元。

3 归还短期债券和收益凭证

自2020年1月1日起至财务报表报出日,本集团偿还短期债券和多项收益凭证,票面利率

0.00%加浮动利率至3.15%加浮动利率,金额合计约为人民币185 亿元。

4 对新型冠状病毒肺炎疫情的影响评估

新冠肺炎疫情于2020 年1 月在全国爆发以来,对包括湖北省在内的部分省市和部分行业的企业经营、以及整体经济社会运行造成了一定影响,目前新冠肺炎疫情防控工作仍在持续进行中。本集团将认真贯彻落实党中央、国务院和上级单位关于新冠肺炎疫情防控的工作部署。截至本报告报出日,新冠肺炎疫情对本集团财务状况、经营成果等的影响尚在评估中。

截至2019年

日止年度财务报表

第159页

十五、 其他重要事项说明

1 履行社会责任

本集团为履行社会责任,在公益广告、救灾捐款、教育资助、慈善捐赠等方面的支出如下:

2019年2018年
慈善捐赠21,217,420.7413,074,121.33
2019年 12月31日2018年 12月31日
融出资金八、351,851,792,198.8743,191,239,848.19
融出证券八、12683,784,982.71471,698,068.26
合计52,535,577,181.5843,662,937,916.45
债券类别2019年 12月31日2018年 12月31日
国债6,359,886,400.0019,985,639,920.00
地方政府债3,849,905,190.004,034,201,210.00
金融债2,862,564,770.00-
合计13,072,356,360.0024,019,841,130.00

截至2019年

日止年度财务报表

第160页

十六、 风险管理

本集团在日常经营管理活动中面临的风险,主要包括市场风险、信用风险和流动性风险等。

本附注主要论述上述风险及其形成原因、在本年发生的变化、风险管理目标、政策和程序以及计量风险的方法及其在本年发生的变化等。

本集团从事风险管理的目标是在风险和收益之间取得适当的平衡,力求降低金融风险对本集团财务业绩的不利影响。基于该风险管理目标,本集团已制定风险管理政策以识别和评估本集团所面临的风险,设定适当的风险可接受水平并设计相应的风险控制措施,以监控本集团的风险水平。本集团会定期审阅这些风险管理政策及有关内部控制系统,以适应市场情况或本集团经营活动的改变。

1 市场风险

市场风险指本集团所持权益类证券、固定收益类证券及各类衍生金融工具的市场价格变动对本集团的收入或持有金融工具的价值造成不利影响而形成的风险。本集团亦面临人民币兑美元、港元等货币的汇率风险。市场风险管理的目标是在可接受范围内控制市场风险,并使风险调整后收益最大化。本集团对风险指标进行动态监控和分级预警,以确保及时采取相关应对措施。本集团也会定期开展压力测试,测算不同压力情景下各项风险控制指标和经营指标的变化情况。

(1) 利率风险

利率风险是指本集团的财务状况和现金流量受市场利率变动而发生波动的风险。本集团的生息资产主要包括货币资金、结算备付金、融出资金、交易性金融资产、买入返售金融资产、存出保证金、债权投资及其他债权投资等,付息负债主要包括短期借款、应付短期融资款、拆入资金、交易性金融负债、卖出回购金融资产款、代理买卖证券款、长期借款、应付债券等。

对于资产负债表日持有的使本集团面临公允价值利率风险的金融工具,本集团利用利率重定价敞口分析和敏感性分析作为监控利率风险的主要方法。其中敏感性分析衡量在其他变量不变的假设下,利率发生合理、可能的变动时,将对净利润和股东权益产生的影响。

截至2019年

日止年度财务报表

第161页

下表列示于各资产负债表日本集团的利率风险。表内的金融资产和金融负债项目,按合约重新定价日与到期日两者较早者分类,以账面价值列示:

2019年12月31日
3个月内3个月至1年1年至5年5年以上不计息合计
金融资产
货币资金83,779,363,574.203,167,835,000.00--596,574,241.3387,543,772,815.53
结算备付金11,939,436,818.62---1,130,233.1711,940,567,051.79
融出资金13,409,506,414.3838,262,397,568.71--1,376,510,327.6753,048,414,310.76
交易性金融资产2,585,633,295.8610,671,487,591.0558,753,998,957.214,541,139,553.4438,675,967,665.24115,228,227,062.80
衍生金融资产----481,834,515.15481,834,515.15
买入返售金融资产22,330,934,842.6911,360,938,221.555,502,505,685.21-56,559,942.2739,250,938,691.72
应收款项----1,968,152,225.901,968,152,225.90
存出保证金1,303,107,437.84---7,575,133,456.368,878,240,894.20
债权投资1,349,830,741.763,908,685,651.281,127,141,270.50-927,067,101.287,312,724,764.82
其他债权投资234,051,011.023,997,891,317.0433,713,151,246.015,192,190,727.13891,895,618.4444,029,179,919.64
其他权益工具投资----9,445,341,611.239,445,341,611.23
其他资产 (金融资产)----897,592,946.76897,592,946.76
金融资产合计136,931,864,136.3771,369,235,349.6399,096,797,158.939,733,330,280.5762,893,759,884.80380,024,986,810.30
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
金融负债
短期借款(986,884,418.00)(173,422,526.00)---(1,160,306,944.00)
应付短期融资款(13,670,837,451.03)(3,326,704,000.00)--(67,611,783.11)(17,065,153,234.14)
拆入资金(6,478,955,587.02)(3,808,609,877.90)(602,581,023.84)-(60,927,323.05)(10,951,073,811.81)
交易性金融负债-(279,089,216.80)--(105,080,447.12)(384,169,663.92)
衍生金融负债----(614,656,089.37)(614,656,089.37)
卖出回购金融资产款(75,982,903,410.57)(7,776,257,000.00)--(184,673,138.28)(83,943,833,548.85)
代理买卖证券款(56,398,164,365.08)---(20,655,170,557.51)(77,053,334,922.59)
应付款项----(2,343,558,732.05)(2,343,558,732.05)
长期借款-(300,000,000.00)--(1,426,849.32)(301,426,849.32)
应付债券(3,364,864,000.00)(17,520,325,000.00)(68,636,680,064.98)-(2,213,334,174.91)(91,735,203,239.89)
租赁负债(78,336,215.90)(207,853,372.34)(447,927,755.99)(45,612,979.73)-(779,730,323.96)
其他负债 (金融负债)(133,861,643.15)---(11,805,344,209.87)(11,939,205,853.02)
金融负债合计(157,094,807,090.75)(33,392,260,993.04)(69,687,188,844.81)(45,612,979.73)(38,051,783,304.59)(298,271,653,212.92)
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
净敞口(20,162,942,954.38)37,976,974,356.5929,409,608,314.129,687,717,300.8424,841,976,580.2181,753,333,597.38

截至2019年

日止年度财务报表

第162页

2018年12月31日
3个月内3个月至1年1年至5年5年以上不计息合计
金融资产
货币资金67,786,852,499.035,641,983,916.47--67,350,029.8073,496,186,445.30
结算备付金12,466,465,084.48---4,458,647.9812,470,923,732.46
融出资金11,915,358,075.3131,191,616,494.89--1,041,002,888.1844,147,977,458.38
交易性金融资产2,635,527,887.877,025,360,931.8847,284,754,441.378,926,318,976.6628,397,936,251.0794,269,898,488.85
衍生金融资产----453,915,364.80453,915,364.80
买入返售金融资产31,968,107,206.7114,509,797,284.8619,601,986,770.96-188,308,445.5266,268,199,708.05
应收款项----1,237,589,848.551,237,589,848.55
存出保证金1,446,758,016.63---4,383,958,352.085,830,716,368.71
债权投资965,826,286.324,405,358,058.634,790,959,421.23-29,936,538.0710,192,080,304.25
其他债权投资824,057,542.192,449,996,233.0514,981,880,144.183,740,709,177.50439,879,358.1822,436,522,455.10
其他权益工具投资----9,115,966,686.929,115,966,686.92
其他资产 (金融资产)----794,364,793.41794,364,793.41
金融资产合计130,008,952,598.5465,224,112,919.7886,659,580,777.7412,667,028,154.1646,154,667,204.56340,714,341,654.78
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
金融负债
短期借款(717,585,184.00)---(78,209.10)(717,663,393.10)
应付短期融资款(12,881,131,589.03)(339,015,000.00)--(348,122,746.07)(13,568,269,335.10)
拆入资金(8,300,000,000.00)(3,318,940,965.75)--(75,062,093.57)(11,694,003,059.32)
交易性金融负债(2,775,086,240.00)---(56,800,626.86)(2,831,886,866.86)
衍生金融负债----(456,299,954.81)(456,299,954.81)
卖出回购金融资产款(63,426,089,500.10)(11,445,790,000.00)(4,300,000,000.00)-(190,594,221.73)(79,362,473,721.83)
代理买卖证券款(42,236,208,660.12)---(18,039,137,918.28)(60,275,346,578.40)
应付款项----(385,811,412.39)(385,811,412.39)
长期借款--(650,800,000.00)-(1,207,155.44)(652,007,155.44)
应付债券(37,302,352.80)(22,294,054,907.33)(65,067,817,531.65)(500,000,000.00)(1,609,161,369.91)(89,508,336,161.69)
其他负债 (金融负债)(133,493,970.31)---(12,440,095,843.05)(12,573,589,813.36)
金融负债合计(130,506,897,496.36)(37,397,800,873.08)(70,018,617,531.65)(500,000,000.00)(33,602,371,551.21)(272,025,687,452.30)
------------------------------------------------------------------------------------------------------------------
净敞口(497,944,897.82)27,826,312,046.7016,640,963,246.0912,167,028,154.1612,552,295,653.3568,688,654,202.48

截至2019年

日止年度财务报表

第163页

本集团采用敏感性分析衡量利率变化对本集团股东权益和净利润的可能影响。下表列示了本集团股东权益和净利润在其他变量固定的情况下对于可能发生的合理利率变动的敏感性。对贵集团股东权益和净利润的影响包括:(1) 一定利率变动对资产负债表日持有的固定利率金融资产进行重估所产生的公允价值变动对股东权益和净利润的影响;(2) 一定利率变动对资产负债表日持有的浮动利率非衍生工具产生的年化现金流量变动对股东权益和净利润的影响。

假设收益率曲线平行移动25 个基点,对本集团各资产负债表日的股东权益和净利润的潜在影响分析如下:

2019年12月31日2018年12月31日
股东权益净利润股东权益净利润
收益率曲线向上平移
25个基点(365,638,401.98)(188,488,869.13)(358,111,501.84)(254,997,473.67)
收益率曲线向下平移
25个基点374,743,500.06193,469,695.49368,701,424.34262,770,491.38
股东权益的敏感性
2019年12月31日2018年12月31日
美元(2,443,813.25)(19,518,895.57)
港币(463,716,193.87)(256,419,848.74)
其他货币(2,778,452.46)(5,880,771.05)

截至2019年

日止年度财务报表

第164页

净利润的敏感性
2019年12月31日2018年12月31日
美元(2,443,813.25)(19,518,895.57)
港币(407,888,516.04)(256,419,848.74)
其他货币(2,778,452.46)(5,880,771.05)
2019年12月31日2018年12月31日
股东权益净利润股东权益净利润
市场价格上升10%2,112,379,911.241,914,934,485.501,396,090,739.821,134,646,195.90
市场价格下降10%(2,112,379,911.24)(1,914,934,485.50)(1,396,090,739.82)(1,134,646,195.90)

截至2019年

日止年度财务报表

第165页

? 完善对客户和担保品的风险评估和分析工作,加强存续管理。优化信用风险管理系统,建立了公司级交易对手负面列表库,对资信不良客户名单进行收集和管理以及统一管理客户负面信息机制;

? 针对销售及交易业务严格设定债券和发行人等准入标准,并对交易行为、证券信用等级和类型以及债券规模和集中度等方面进行交易前审核,交易后监控与跟踪;

? 完善衍生品交易的办法和政策,设定交易对手评级及准入标准,改进风险限额指针及交易前审批标准;

? 在客户评估、集中度控制及业务规模方面加强对股票质押式融资及本金投资业务等部分业务的审查管理工作,并持续密切监控项目状况。

预期信用损失的计量

三阶段划分的具体标准和依据

本集团基于单项金融工具或金融工具组合,进行减值阶段划分:

? 第一阶段:在资产负债表日信用风险较低的金融工具,或初始确认后信用风险未显著增

加的金融工具,按照相当于该金融工具未来12个月内(若预期存续期少于12个月,则为预期存续期内)预期信用损失的金额计量其损失准备;

? 第二阶段:自初始确认后信用风险已显著增加的金融工具,但未发生信用减值,即不存

在表明金融工具发生信用损失事件的客观证据,按照相当于该金融工具整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备;? 第三阶段:初始确认后已发生信用减值的金融工具,按照相当于该金融工具整个存续期

内预期信用损失的金额计量其损失准备。

对于购买或源生的已发生信用减值的金融资产,本集团将自初始确认后整个存续期内预期信用损失的累计变动确认为损失准备。对于符合准则规定条件的应收款项、租赁应收款和合同资产,本集团始终按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量其损失准备。

本集团于每个资产负债表日通过逐笔评估信用业务(包括融资融券、股票质押、约定购回等)的信用风险,将信用减值划分为三个阶段。通常情况下划分标准如下:

信用业务同时满足以下情况的,应通常被认定为第一阶段,即信用风险未显著增加:

(1)未发生本金或利息逾期,或本金或利息虽发生逾期,但逾期天数不超过30天(含);

(2)不存在担保品或质押物限售等特殊情况下,维持担保比例或履约保障比例高于130%;

或存在担保品或质押物限售等特殊情况下,维持担保比例或履约保障比例高于150%或平仓线的孰低比例。

截至2019年

日止年度财务报表

第166页

信用业务出现以下任何一种情况的,应通常被认定为第二阶段,即信用风险显著增加:

(1)本金或利息发生逾期且逾期天数超过30天(不含)。

(2)不存在担保品或质押物限售等特殊情况下,维持担保比例或履约保障比例小于130%但

高于100%;

(3)存在担保品或质押物限售等特殊情况下,维持担保比例或履约保障比例小于150%或平

仓线的孰低比例,但高于100%;

信用业务出现以下任何一种情况的,应通常被认定为第三阶段,即已发生减值:

(1)本金或利息逾期天数超过90天(不含)。

(2)维持担保比例或履约保障比例低于100%;

(3)对担保品或质押物进行处置后仍未全额收回本金及利息;

每个阶段的计提方法、主要参数和估值技术

本集团根据资产的风险特征和数据情况,采用违约概率/违约损失率方法、损失率方法等计量预期信用损失。

违约概率/违约损失率方法是指通过估计单笔资产或资产组合的违约风险暴露、违约概率、违约损失率等参数计量预期信用损失的方法。损失率方法是指在不估计违约概率和违约损失率等情况下,直接估计损失率计量预期信用损失的方法。

本集团信用业务的减值计量采用损失率法。

(1)损失率的确定

本集团信用业务的损失率,针对不同减值阶段分别采用如下方法确定:

① 对于第一二阶段的信用业务,本集团使用损失率模型计量,基于历史数据,结合维

持担保比例或履约保障比例、担保品或质押物状况、客户信用情况等情况,对信用风险程度不同的信用业务确定不同的损失率;

② 对于第三阶段的信用业务,本集团通过逐笔评估债务人的信用状况、还款能力,并

考虑债务人包括股票以及追加担保品在内的担保资产价值及其他增信措施,综合评估预期可收取的全部合同现金流量,按照合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额计提减值准备。

(2)计量基数的确定

本集团信用业务的计量基数,按信用业务的摊余成本确定。

(3)前瞻性调整

截至2019年

日止年度财务报表

第167页

本集团综合考虑经济增长、投资、价格指数、利率指标、股票市场等5项指标,对5项指标分别赋予一定权重加权后计算综合得分,综合根据得分所属不同区间确定前瞻性调整系数。

在不考虑担保物或其他信用增级措施的情况下,于资产负债表日最大信用风险敞口是指相关金融资产扣除减值准备后的账面价值。本集团最大信用风险敞口金额列示如下:

2019年 12月31日2018年 12月31日
货币资金87,543,233,341.6173,495,587,908.07
结算备付金11,940,567,051.7912,470,923,732.46
融出资金53,048,414,310.7644,147,977,458.38
交易性金融资产77,885,841,680.0367,395,849,488.25
衍生金融资产481,834,515.15453,915,364.80
买入返售金融资产39,250,938,691.7266,268,199,708.05
应收款项1,968,152,225.901,237,589,848.55
存出保证金8,878,240,894.205,830,716,368.71
债权投资7,312,724,764.8210,192,080,304.25
其他债权投资44,029,179,919.6422,436,522,455.10
其他金融资产897,592,946.76794,364,793.41
最大信用风险敞口合计333,236,720,342.38304,723,727,430.03

截至2019年

日止年度财务报表

第168页

3 流动性风险

流动性风险指无法以合理成本及时获得充足资金,以偿付到期债务、履行其他支付义务和满足正常业务开展的资金需求的风险。

于管理流动性风险过程中,本集团考虑短期、中期及长期资金需求和流动资金管理需求,通过完善流动性储备管理体系,加强对优质流动性资产的总量和结构管理,保持充足的流动性储备。本集团亦采用风险指标分析方法管理整体流动性风险,通过对流动性覆盖率、净稳定资金比率、流动性缺口及资产负债集中度等关键风险指标进行分析、评估及衡量整体流动性风险状况。

针对流动性风险,本集团主要采取了下列措施:

? 制定全面资本规划,保持足够的流动性储备;

? 积极拓宽合作金融机构范围,提升债务融资管理能力,丰富流动性管理手段;

? 加强流动性风险状况动态监控,持续跟踪和评估流动性监管指标、现金流缺口、流动性储

备、公司短期融资能力等信息;

? 开展流动性风险压力测试工作,提高对流动性冲击的测算能力,并提出有效应对措施;

? 通过开展流动性风险应急演练,提高对流动性风险应急报告和处理的能力,增强应对流动

性危机的能力。

截至2019年

日止年度财务报表

第169页

于资产负债表日,本集团各项金融负债按未折现的合同现金流量 (包括按合同利率 (如果是浮动利率则按12月31日的现行利率) 计算的利息) 的剩余合约期限,以及被要求支付的最早日期如下:

2019年12月31日
即期偿还1个月内1个月至3个月3个月至1年1年至5年5年以上合计资产负债表 账面价值
短期借款-989,640,416.91-178,504,605.78--1,168,145,022.691,160,306,944.00
应付短期融资款-4,875,120,349.099,143,827,328.073,392,325,440.10--17,411,273,117.2617,065,153,234.14
拆入资金-5,483,461,780.821,034,000,000.003,953,720,000.00636,000,000.00-11,107,181,780.8210,951,073,811.81
衍生金融负债-19,532,309.7334,249,945.44519,932,170.9940,941,663.21-614,656,089.37614,656,089.37
卖出回购金融资产款-71,000,110,029.485,295,579,543.818,094,958,727.66--84,390,648,300.9583,943,833,548.85
交易性金融负债-6,595,729.84280,825,151.5595,748,782.531,000,000.00-384,169,663.92384,169,663.92
代理买卖证券款77,053,334,922.59-----77,053,334,922.5977,053,334,922.59
应付款项2,308,376,816.2435,181,915.81----2,343,558,732.052,343,558,732.05
长期借款--4,188,493.15305,109,041.10--309,297,534.25301,426,849.32
应付债券-1,511,549,579.002,636,090,549.8820,727,596,212.9678,019,590,207.08-102,894,826,548.9291,735,203,239.89
租赁负债-36,842,303.4744,866,225.70220,006,842.65502,679,424.1758,959,654.18863,354,450.17779,730,323.96
其他负债 (金融负债)11,720,388,550.08--116,316,768.19102,500,534.75-11,939,205,853.0211,939,205,853.02
合计91,082,100,288.9183,958,034,414.1518,473,627,237.6037,604,218,591.9679,302,711,829.2158,959,654.18310,479,652,016.01298,271,653,212.92
2018年12月31日
即期偿还1个月内1个月至3个月3个月至1年1年至5年5年以上合计资产负债表 账面价值
短期借款-720,491,612.50----720,491,612.50717,663,393.10
应付短期融资款-7,630,057,289.465,665,947,890.70351,532,823.88--13,647,538,004.0413,568,269,335.10
拆入资金-6,838,475,342.471,538,145,205.483,344,371,102.74--11,720,991,650.6911,694,003,059.32
衍生金融负债-12,913,524.8214,698,937.4820,832,291.69407,855,200.82-456,299,954.81456,299,954.81
卖出回购金融资产款-61,634,525,945.222,043,005,655.0612,397,787,719.164,729,461,141.55-80,804,780,460.9979,362,473,721.83
交易性金融负债-2,787,870,006.57--44,016,860.29-2,831,886,866.862,831,886,866.86
代理买卖证券款60,275,346,578.40-----60,275,346,578.4060,275,346,578.40
应付款项350,015,919.5435,795,492.85----385,811,412.39385,811,412.39
长期借款--9,053,665.7527,860,245.36678,273,918.69-715,187,829.80652,007,155.44
应付债券--752,196,591.6625,181,620,845.4171,958,556,786.50522,500,000.0098,414,874,223.5789,508,336,161.69
其他负债 (金融负债)10,328,081,898.262,038,998.035,739,220.742,139,152,465.68137,500,000.00-12,612,512,582.7112,573,589,813.36
合计70,953,444,396.2079,662,168,211.9210,028,787,166.8743,463,157,493.9277,955,663,907.85522,500,000.00282,585,721,176.76272,025,687,452.30

截至2019年

日止年度财务报表

第170页

4 资本管理

本集团资本管理的主要目标是保障本集团的持续经营,能够通过制定与风险水平相当的产品和服务价格并确保以合理融资成本获得融资的方式,持续为股东提供回报。

本集团定期复核和管理自身的资本结构,力求达到最理想的资本结构和股东回报。本集团考虑的因素包括:本集团未来的资金需求、资本效率、现实的及预期的盈利能力、预期的现金流、预期资本支出、风险水平等。如果上述因素发生改变并影响本集团,本集团将会调整资本结构。

于2016年6月16日,中国证监会颁布了《证券公司风险控制指标管理办法》 (2016年修订版) 及《证券公司风险控制指标计算标准规定》,对证券公司必须持续符合的风险控制指标体系及标准进行了修改,并要求于2016年10月1日起施行,本集团须就风险控制指标持续达标。核心风险控制指标标准如下:

1. 净资本与各项风险资本准备之和的比率不得低于100%;

2. 核心净资本与表内外资产总额的比率不得少于8%;

3. 优质流动性资产与未来 30天现金净流出量的比率不得少于100%;

4. 可用稳定资金与所需稳定资金的比率不得少于100%;

5 金融资产转移

在日常业务中,本集团部分交易将已确认的金融资产转让给第三方或客户,但本集团尚保留该部分已转让金融资产的风险与回报,因此并未于资产负债表终止确认此类金融资产。

本集团通过转让交易性金融资产、其他权益工具投资予交易对手取得款项,并与其签订回购上述资产的协议。根据协议,交易对手拥有收取上述证券协议期间合同现金流和再次将上述证券用于担保的权利,同时承担在协议规定的到期日将上述证券归还本集团的义务。本集团认为上述金融资产的风险与回报均未转移,因此并未于资产负债表终止确认上述金融资产。

截至2019年

日止年度财务报表

第171页

本集团通过转让融出资金收益权予交易对手取得款项,并与其签订回购协议。根据回购协议,本集团转让予交易对手的收益权利包括融资本金及约定利息等本集团在融资融券合同项下可能取得的其他任何财产收益,回购期满后交易对手将上述收益权回售本集团。本集团认为上述金融资产的风险与回报均未转移,因此并未于资产负债表终止确认上述金融资产。

于2019年12月31日,本集团已转移但未终止确认的金融资产及相关负债如下:

交易性金融资产其他权益工具投资买入返售金融资产融出资金合计
融出证券融出证券买断式卖出回购 金融资产款场外协议回购
转让资产的账面价值111,973,493.50420,202,990.52514,471,000.006,610,890,532.507,657,538,016.52
相关负债的账面价值--(500,000,000.00)(6,300,000,000.00)(6,800,000,000.00)
净头寸111,973,493.50420,202,990.5214,471,000.00310,890,532.50857,538,016.52
交易性金融资产其他权益工具投资买入返售金融资产融出资金合计
融出证券买断式卖出回购 金融资产款融出证券股票质押收益权转让场外协议回购
转让资产的账面价值326,933,771.45469,872,620.00137,060,664.8156,657,137.6717,241,646,655.7918,232,170,849.72
相关负债的账面价值-(450,000,677.25)-(52,191,822.60)(16,300,000,000.00)(16,802,192,499.85)
净头寸326,933,771.4519,871,942.75137,060,664.814,465,315.07941,646,655.791,429,978,349.87

截至2019年

日止年度财务报表

第172页

十七、 金融资产及负债的公允价值管理

1 金融工具计量基础分类表

下表汇总披露了本集团所有金融工具项目的计量基础

2019年末账面价值
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益以公允价值计量且其变动计入当期损益
金融资产项目以摊余成本计量的金融资产分类为以公允价值计 且其变动计入 其他综合收益的金融资产指定为以公允价值计量 且其变动计入其他综合收益的 非交易性权益工具投资分类为以公允价值计量 且其变动计入 当期损益的金融资产按照《金融工具确认和 计量》准则指定为以公允 价值计量且其变动计入 当期损益的金融资产按照《套期会计》准则指定为以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融资产
货币资金87,543,772,815.53-----
结算备付金11,940,567,051.79-----
融出资金52,258,663,319.42--789,750,991.34--
交易性金融资产---115,228,227,062.80--
衍生金融资产---481,834,515.15--
买入返售金融资产39,250,938,691.72-----
应收款项1,968,152,225.90-----
存出保证金8,878,240,894.20-----
债权投资7,312,724,764.82-----
其他债权投资-44,029,179,919.64----
其他权益工具投资--9,445,341,611.23---
其他资产 (金融资产)897,592,946.76-----

截至2019年

日止年度财务报表

第173页

2018年末账面价值
以公允价值计量且其变动计入其他综合收益以公允价值计量且其变动计入当期损益
金融资产项目以摊余成本计量的金融资产分类为以公允价值计 且其变动计入 其他综合收益的金融资产指定为以公允价值计量 且其变动计入其他综合收益的 非交易性权益工具投资分类为以公允价值计量 且其变动计入 当期损益的金融资产按照《金融工具确认和 计量》准则指定为以公允 价值计量且其变动计入 当期损益的金融资产按照《套期会计》准则指定为以公允价值计量且其变动 计入当期损益的金融资产
货币资金73,496,186,445.30-----
结算备付金12,470,923,732.46-----
融出资金43,089,376,604.35--1,058,600,854.03--
交易性金融资产---94,269,898,488.85--
衍生金融资产---453,915,364.80--
买入返售金融资产66,268,199,708.05-----
应收款项1,237,589,848.55-----
存出保证金5,830,716,368.71-----
债权投资10,192,080,304.25-----
其他债权投资-22,436,522,455.10----
其他权益工具投资--9,115,966,686.92---
其他资产 (金融资产)794,364,793.41-----

截至2019年

日止年度财务报表

第174页

2019年末账面价值
以公允价值计量且其变动计入当期损益
金融负债项目以摊余成本计量的金融负债分类为以公允价值计量且 其变动计入当期损益的 金融负债按照《金融工具确认和 计量》准则指定为以公允 价值计量且其变动计入 当期损益的金融负债按照《套期会计》准则指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
短期借款1,160,306,944.00---
应付短期融资款17,065,153,234.14---
拆入资金10,951,073,811.81---
交易性金融负债-280,825,151.55103,344,512.37-
衍生金融负债-614,656,089.37--
卖出回购金融资产款83,943,833,548.85---
代理买卖证券款77,053,334,922.59---
应付款项2,343,558,732.05---
长期借款301,426,849.32---
应付债券91,735,203,239.89---
租赁负债779,730,323.96---
其他负债 (金融负债)11,939,205,853.02---
2018年末账面价值
以公允价值计量且其变动计入当期损益
金融负债项目以摊余成本计量的金融负债分类为以公允价值计量且 其变动计入当期损益的 金融负债按照《金融工具确认和 计量》准则指定为以公允 价值计量且其变动计入 当期损益的金融负债按照《套期会计》准则指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
短期借款717,663,393.10---
应付短期融资款13,568,269,335.10---
拆入资金11,694,003,059.32---
交易性金融负债-2,784,515,358.5647,371,508.30-
衍生金融负债-456,299,954.81--
卖出回购金融资产款79,362,473,721.83---
代理买卖证券款60,275,346,578.40---
应付款项385,811,412.39---
长期借款652,007,155.44---
应付债券89,508,336,161.69---
其他负债 (金融负债)12,573,589,813.36---

截至2019年

日止年度财务报表

第175页

第三层次输入值: 相关资产或负债的不可观察输入值。

截至2019年

日止年度财务报表

第176页

下表按公允价值三个层次列示了本集团以公允价值计量的金融工具于资产负债表日的账面价值。

本集团
附注第一层次 公允价值计量第二层次 公允价值计量第三层次 公允价值计量2019年 12月31日
持续的公允价值计量
资产
交易性金融资产八、8
- 债务工具投资17,953,108,360.3550,680,990,219.35-68,634,098,579.70
- 权益工具投资24,156,275,950.891,279,857,515.65123,267,434.0525,559,400,900.59
- 混合工具投资1,476,990,484.483,971,300.003,830,883,344.255,311,845,128.73
- 银行理财产品109,657,071.094,379,899,138.7094,101,650.084,583,657,859.87
- 资产管理计划与信托计划等4,030,374,432.295,580,020,180.171,528,829,981.4511,139,224,593.91
其他债权投资八、1021,583,702,729.7722,445,477,189.87-44,029,179,919.64
其他权益工具投资八、112,632,605,676.556,552,735,934.68260,000,000.009,445,341,611.23
衍生金融资产八、4-481,834,515.15-481,834,515.15
融出资金八、3-789,750,991.34-789,750,991.34
持续以公允价值计量的资产总额71,942,714,705.4292,194,536,984.915,837,082,409.83169,974,334,100.16
负债
交易性金融负债八、24-(384,169,663.92)-(384,169,663.92)
衍生金融负债八、4-(614,656,089.37)-(614,656,089.37)
持续以公允价值计量的负债总额-(998,825,753.29)-(998,825,753.29)

截至2019年

日止年度财务报表

第177页

本集团
附注第一层次 公允价值计量第二层次 公允价值计量第三层次 公允价值计量2018年 12月31日
持续的公允价值计量
资产
交易性金融资产八、8
- 债务工具投资20,853,790,696.4540,143,219,518.38-60,997,010,214.83
- 权益工具投资16,716,721,268.431,067,666,996.97327,073,775.8618,111,462,041.26
- 混合工具投资1,047,875,032.069,701,397.061,111,068,942.442,168,645,371.56
- 银行理财产品1,241,293,539.521,106,414,939.32681,871,727.423,029,580,206.26
- 资产管理计划与信托计划等3,882,215,786.434,692,104,748.251,388,880,120.269,963,200,654.94
其他债权投资八、105,244,203,261.7217,192,319,193.38-22,436,522,455.10
其他权益工具投资八、111,719,007,307.897,136,959,379.03260,000,000.009,115,966,686.92
衍生金融资产八、4-453,915,364.80-453,915,364.80
融出资金八、3-1,058,600,854.03-1,058,600,854.03
持续以公允价值计量的资产总额50,705,106,892.5072,860,902,391.223,768,894,565.98127,334,903,849.70
负债
交易性金融负债八、24142,330,000.002,689,556,866.86-2,831,886,866.86
衍生金融负债八、4-456,299,954.81-456,299,954.81
持续以公允价值计量的负债总额142,330,000.003,145,856,821.67-3,288,186,821.67

截至2019年

日止年度财务报表

第178页

场外期权合约以及收益凭证内嵌挂钩股指或者商品期货的期权性质的衍生工具的公允价值采用期权定价模型作为估值方法。

收益互换合约中嵌入的衍生工具的公允价值是采用根据相关证券交易所报价计算的相关权益证券回报与本集团和交易对手互换协议所协定固定收入的差额来确定的。

5 第三层次公允价值计量项目,采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息

本集团制定了相关流程来确定第三层次公允价值计量中合适的估值技术和输入值。本集团风险管理部门定期复核相关流程以及公允价值确定的合适性。

第三层次公允价值计量的量化信息如下:

2019年12月 31日的公允价值主要估值技术不可观察输入值对公允价值的影响
流通受限的上市公司 权益工具投资及 混合工具投资3,228,269,645.62期权定价模型股票价格波动率价格波动率越大, 对公允价值的影响越大
银行理财产品、资产管理计划、混合工具投资与信托计划等2,127,281,569.60现金流量折现法风险调整折现率风险调整折现率折价 越高,公允价值越低
未上市股权投资481,531,194.61上市公司比较法流动性折价流动性折价越大, 公允价值越低
2018年12月 31日的公允价值主要估值技术不可观察输入值对公允价值的影响
流通受限的上市公司 权益工具投资及 混合工具投资942,461,321.32期权定价模型股票价格波动率价格波动率越大, 对公允价值的影响越大
银行理财产品、资产管理计划与信托计划等2,383,132,669.60现金流量折现法风险调整折现率风险调整折现率折价 越高,公允价值越低
未上市股权投资443,300,575.06上市公司比较法流动性折价流动性折价越大, 公允价值越低

截至2019年

日止年度财务报表

第179页

6 第三层次公允价值计量项目,年初与年末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感性分析

(1) 第三层次公允价值计量项目,年初与年末账面价值间的调节信息如下:

2019年 1月1日余额转出第三层次本年利得或损失总额购买、发行、出售和结算2019年 12月31日余额对于年末持有的资产和承担的负债,计入损益的当年 未实现利得或损失
计入损益(注)计入其他 综合收益 (注)购买发行出售结算
资产
交易性金融资产/ 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
- 权益工具产品327,073,775.86(206,204,618.71)(21,472,827.15)-39,323,604.05-(15,452,500.00)-123,267,434.05(21,981,126.35)
- 混合工具产品1,111,068,942.44-160,304,074.90-2,832,263,000.00-(178,197,673.09)(94,555,000.00)3,830,883,344.25173,186,515.39
- 银行理财产品681,871,727.42-(5,171,727.42)-32,101,650.08--(614,700,000.00)94,101,650.08-
- 资产管理计划与 信托计划等1,388,880,120.26-(5,866,790.09)-599,457,878.91--(453,641,227.63)1,528,829,981.4513,684,763.05
其他权益工具投资
非交易性权益工具260,000,000.00-------260,000,000.00-
合计3,768,894,565.98(206,204,618.71)127,792,730.24-3,503,146,133.04-(193,650,173.09)(1,162,896,227.63)5,837,082,409.83164,890,152.09

截至2019年

日止年度财务报表

第180页

2017年 12月31日余额转出第三层次本年利得或损失总额购买、发行、出售和结算2018年 12月31日余额对于年末持有的资产和承担的负债,计入损益的当年 未实现利得或损失
会计政策变更2018年 1月1日金额计入损益(注)计入其他 综合收益 (注)购买发行出售结算
资产
交易性金融资产/ 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
- 权益工具产品100,652,345.90249,890,171.82350,542,517.72(124,575,468.32)14,609,352.36-144,628,803.50-(58,131,429.40)-327,073,775.864,074,800.54
- 混合工具产品692,444,820.00-692,444,820.00-52,345,539.01-778,022,792.47-(411,744,209.04)-1,111,068,942.4447,202,227.77
- 银行理财产品-2,606,900,000.002,606,900,000.00-22,678,741.17-676,700,000.00--(2,624,407,013.75)681,871,727.424,388,130.16
- 资产管理计划与 信托计划等10,000,000.00809,139,974.43819,139,974.43-84,204,681.10-582,518,915.20--(96,983,450.47)1,388,880,120.2652,708,316.44
其他权益工具投资
非交易性权益工具-260,000,000.00260,000,000.00-------260,000,000.00-
可供出售金融资产
- 权益工具投资509,890,171.82(509,890,171.82)----------
- 银行理财产品2,606,900,000.00(2,606,900,000.00)----------
- 资产管理计划与 信托计划等9,778,479,976.71(9,778,479,976.71)----------
合计13,698,367,314.43(8,969,340,002.28)4,729,027,312.15(124,575,468.32)173,838,313.64-2,181,870,511.17-(469,875,638.44)(2,721,390,464.22)3,768,894,565.98108,373,474.91

截至2019年

日止年度财务报表

第181页

注: 上述本集团于2019年度和2018年度确认的利得或损失计入损益或其他综合收益的具体

项目情况如下:

2019年
项目金额
本年计入损益的已实现利得或损失投资收益(37,097,421.85)
本年计入损益的未实现利得或损失公允价值变动损益164,890,152.09
本年计入损益的未实现利得或损失资产减值损失-
合计127,792,730.24
计入其他综合收益的利得或损失其他权益工具投资公允价值变动-
2018年
项目金额
本年计入损益的已实现利得或损失投资收益65,464,838.73
本年计入损益的未实现利得或损失公允价值变动损益108,373,474.91
本年计入损益的未实现利得或损失资产减值损失-
合计173,838,313.64
计入其他综合收益的利得或损失其他权益工具投资公允价值变动-

截至2019年

日止年度财务报表

第182页

7 以公允价值计量项目在各层次之间转换的情况

于2019年和2018年,本集团上述以公允价值计量的资产各层次之间没有重大转换。

8 本年内发生的估值技术变更及变更原因

于2019年和2018年,本集团上述公允价值计量所使用的估值技术并未发生重大变更。

9 不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况

本集团不以公允价值计量的金融资产和金融负债主要包括:货币资金、结算备付金、融出资金、买入返售金融资产、存出保证金、应收款项、短期借款、应付短期融资款、卖出回购金融资产款、代理买卖证券款、应付款项、应付债券和其他金融负债等。于2019年12月31日和2018年12月31日,除应付债券外,其他金融资产和金融负债的账面价值与公允价值之间无重大差异。

2019年12月31日2019年12月31日公允价值计量层次
账面价值公允价值第一层次第二层次第三层次
应付债券91,735,203,239.8992,557,749,835.82-84,722,462,030.817,835,287,805.01
2018年12月31日2018年12月31日公允价值计量层次
账面价值公允价值第一层次第二层次第三层次
应付债券89,508,336,161.6989,946,235,990.98-77,045,844,824.6712,900,391,166.31
2019年12月31日2018年12月31日
项目账面余额减值准备账面价值账面余额减值准备账面价值
对子公司投资55,987,176,264.36-55,987,176,264.3651,963,676,264.36-51,963,676,264.36
对联营企业投资732,284,839.97(178,284,744.12)554,000,095.85721,638,025.23-721,638,025.23
合计56,719,461,104.33(178,284,744.12)56,541,176,360.2152,685,314,289.59-52,685,314,289.59

截至2019年

日止年度财务报表

第183页

(2) 对子公司投资

2019年1月1日本年增加本年减少2019年12月31日本年计提 减值准备减值准备 年末余额
申万宏源证券有限公司47,978,859,088.234,000,000,000.00-51,978,859,088.23--
宏源汇智投资有限公司2,052,537,521.89--2,052,537,521.89--
宏源期货有限公司1,062,170,686.65--1,062,170,686.65--
宏源汇富创业投资有限公司693,608,967.59--693,608,967.59--
申万宏源产业投资管理有限责任公司176,500,000.0023,500,000.00-200,000,000.00--
合计51,963,676,264.364,023,500,000.00-55,987,176,264.36--
2018年1月1日本年增加本年减少2018年12月31日本年计提 减值准备减值准备 年末余额
申万宏源证券有限公司37,978,859,088.2310,000,000,000.00-47,978,859,088.23--
宏源汇智投资有限公司1,252,537,521.89800,000,000.00-2,052,537,521.89--
宏源期货有限公司1,062,170,686.65--1,062,170,686.65--
宏源汇富创业投资有限公司493,608,967.59200,000,000.00-693,608,967.59--
申万宏源产业投资管理有限责任公司76,500,000.00100,000,000.00-176,500,000.00--
合计40,863,676,264.3611,100,000,000.00-51,963,676,264.36--

截至2019年

日止年度财务报表

第184页

(3) 对联营企业投资

2019年增减变动